אמאזון - למה אני משקיע

[oferM]

אני אחד מאלו שהכי חושבים שלביג טק(גם עם הרגולציה "שתבוא"), יש המון מקומות לצמוח אליהם...ככה שהאם תחת כוון מסויים גם גוגל ואפל יקימו שירותי recurring(עבור מוצרים/שירותים שהם לא שלהם)...יכול להיות...אני לא יודע מה יהיה בהם....ובסופו של דבר צריך להיות איזשהו הגיון וחיבור בהצעת ערך...וגם הגיון כלכלי.

היום כשמישהו נרשם לאחד משירותי המזון, הם משלמים כבר עמלה לגוגל/אפל(השליטים של שתי הפלטפורמות "שמנהלות" לכולם את החיים)...הם מקבלים את החלק שלהם...האם הם יעברו לתעדוף של אחת מהשחקנים? יש לזה די הרבה השלכות(שחלקן נידונות עכשיו בEU)...ואני חושב שיש להם מספיק דברים לצמוח אליהם בלי לסכן את היותם "מתווך ניטרלי".
האם אני חושב שבשלב מסויים גוגל יוסיפו "buy now" לכל עסק מקומי למכור ולשלוח דרך גורמים צד שלישי?(וגוגל פשוט תקבל עמלה/תשלום עבור פרסום - סטייל טיסות ומלונות) כן...

אני חושב שהחזון של אמאזון נראה שלא תשלמי להרבה מאד ספקים(וידאו? נטפליקס? הולו?, משלוחים באותו יום?, משלוחים של מצרכים? , audio? spotify וכו? וכל שירות מקוון שאת יכולה לחשוב עליו..) והם יצרו בסיס חזק עם המשלוחים היומיים, מוסיפים מסביבו הרבה מאד ערך באופן עצמאי ועכשיו פותחים את השירות הזה, "כפלטפורמה" לכל מיני דברים אחרים...ככה שאת מקבלת הרבה מאד ערך בחיוב אחד, מגדילה את הכוח תמחור של אמאזון על השירות הזה, מוסיפה עוד לקוחות, מרגילה צרכנים לקבל כמה שיותר חלקים מהחיים שלהם מאמאזון...ומייצרת לאט לאט פלטפורמה שבה עסקיים קיימים ו עתידיים לא באמת יתחרו בה, אלא יתחברו אליה...לטובת הצרכן...ואמאזון.

מה לגבי העלויות? כל משלוח כזה בממוצע עולה לפחות 10 דולר שהולך לשליח.אנשים אוהבים לאכול. הרבה כסף.
אמזון בטוח משתתפת באחוז נכבד מהסכום הנ"ל. טוב זה רק לשנה הראשונה.
מעניין אם הם יצליחו להשיג מסה קריטית שתגרום להוזלת עלויות המשלוח(ע"י ריכוז כל קהל הלקוחות שלהם ב grubhub ועידוד לקוחות לקנות במסעדה אחת שמוכרת הרבה סוגי מזון - וע"י כך קיצור המסלול של השליח משמעותית. אם יצליח חפיר טוב).

בנוסף לאמזון יש רובוטי Delivery. אולי בעצם התוכנית היא כרגע ליצור שותפות עם deliveroo אבל ברגע שהרובוטי Delivery יהיו פזורים במספיק מקומות, לעשות יותר מהעבודה הזאת בעצמם, כאשר הלקוחות כבר locked-in?

מעניין.

מה שכן מבחינת חווית הקניה של אמזון נהייתה גרועה ביותר: נגיד הזמנת מזון לכלבים מותג x, אבל במחסן בקרוב למקום מגוריך היה את אותו מוצר רק מספק אקראי כלשהו ישלחו לך את המוצר מספק אקראי זה ובהמון מקרים יש זיופים ומוצרים לא מקורים.

בנוסף כל השירות לקוחות אצלהם מתבסס על החזרה חופשית של מוצרים, אז בהרבה מקרים אנשים מקבלים מוצרים פתוחים, יד שניה וכו.

אלו דברים שקשה מאוד לפתור כי פתרון שלהם ידרוש מאמזון אחסון מוצרים מקוריים במאות מחסנים, למאות מיליוני מוצרים.

וגם חווית החיפוש אצלם הדרדרה מאוד
, בעיקר בגלל הפרסומות.

יש פה סיכון מסויים.

 

[outsider]

אני משתמש כמעט אך ורק באמאזון פה בארה"ב (יש לי הנחה של 5% דרך כרטיס האשראי) לקניות. שירות הלקוחות שלהם היה ונשאר מעולה גם בסטנדרטים אמריקאים. אתה מקבל מה שאתה מזמין , ואם הזמנת סוג ב תקבל סוג ב. אני רק השבוע הזמנתי כורסא סוג ב, היא הגיעה תוך יומיים אבל הגיעה שבורה, תוך פחות משבוע באו ולקחו אותה, והחזירו לי את כל הכסף. ( המשלוח הלוך וחזור על חשבון אמאזון). אתם צריכים לראות את משלוחי האוכל מ- whole foods מדויקים וארוזים בצורה מופתית.
מה שיש לאמאזון, ואין לאפל וגוגל ובעצם לאף אחד אחר, זו מערכת לוגיסטית צפופה ויעילה שמגיעה עד המייל האחרון, ונפח משלוחים גדול. בערים ובפרוורים אמריקאים רבים משאית של אמאזון עוברת כל הזמן, כך שחיבור למערכות משלוחי מזון תוכל לחסוך המון.

כשהיו בעיות עם החיסונים בזמן המגיפה, אמרתי שצריך לתת לאמאזון לבצע זאת משאית עם נהג ואח\אחות וכל ארה"ב מחוסנת תוך 48 שעות בלי לבזבז אף חיסון.

לקנות מניות של אמאזון זה כבר סיפור אחר, לא ברור איך עושים מזה כסף.

 

[Deleted member 8236]

ראשית אני מאד נהנה לקרוא את מה שאתה כותב כאן אז תודה.
שנית, וסליחה אם מתפרץ לדלת פתוחה אבל..

ואם כצרכנית התרגלת כבר שיש לך את זה באמאזון, למה שתעברי?

מחיר.
ואתן דוגמא, בדיוק כמו בסלולר כאן.
הייתי מנוי לחברה איקס וכשהחברה וי הציעה מחיר טוב יותר עבור שירות דומה פשוט עברתי.
No strings attached

אז נרשמתי לשירות הנ״ל ב אמאזון, הם נהנו מהחפיר שברשותם לפרק זמן מוגבל ואני נהניתי לקבל את השירותים שלהם, ואז מה? מה מחזיק אותי להישאר אצלהם ולא ללכת לגוגל אפל שהקימו מערך/שירות דומה?

 

[Ehud]

מה לגבי העלויות? כל משלוח כזה בממוצע עולה לפחות 10 דולר שהולך לשליח.אנשים אוהבים לאכול. הרבה כסף.
אמזון בטוח משתתפת באחוז נכבד מהסכום הנ"ל. טוב זה רק לשנה הראשונה.
מעניין אם הם יצליחו להשיג מסה קריטית שתגרום להוזלת עלויות המשלוח(ע"י ריכוז כל קהל הלקוחות שלהם ב grubhub ועידוד לקוחות לקנות במסעדה אחת שמוכרת הרבה סוגי מזון - וע"י כך קיצור המסלול של השליח משמעותית. אם יצליח חפיר טוב).

בנוסף לאמזון יש רובוטי Delivery. אולי בעצם התוכנית היא כרגע ליצור שותפות עם deliveroo אבל ברגע שהרובוטי Delivery יהיו פזורים במספיק מקומות, לעשות יותר מהעבודה הזאת בעצמם, כאשר הלקוחות כבר locked-in?

מעניין.

זה מה שיפה בעסקאות האלו של אמאזון, הם מוספים פיצר, אבל לא לוקחים את הסיכון...הם עשו עסקה למשל עם Affirm, שזו חברה ל buy now pay later...איפשרו לצרכנים לקבל הלוואות(בעצם סוג של subprime), אבל מי שלוקח את הסיכון/חיתום...זה Affirm...לא אמאזון.
בקשר להסכם עם GrubHub, להבנתי, שוב, אין כאן שום מימון מצד אמאזון...Grubub, מקבלים את הגישה לצרכנים ולא צריכים להוציא על קידום(הם כבר קפצו להיות האפליקציה הראשונה בחנויות עבור משולחי אוכל), ובעוד שנה אמור להתחיל תשלום ראשוני מלקוחות פריים שבוחרים לעשות את זה(ולפי דעתי חלק מהתשלום יעבור לאמאזון...זה לא שאמאזון ישלמו להם...אבל הם לא פתחו את זה...או שאמאזון "יעדכנו את החוזה"...וידחו את התשלום הזה ללקוחות שלהם..)
ולגבי כל המודל של המשלוחי אוכל...זה חברות סופר בעייתיות...המודל העיסקי קשה וברוב המקומות ממש לא רווחי...זה היה(ועדיין) סיבסוד של לקוחות על ידי VC על מנת להגיע לאיזשהו יעד ערטיאלי של שליטת שוק ואז אולי כוח תמחור...(שלא ברור בכלל אם קיים).
אני חושב שאמאזון מנסים להגדיל את החפיר שלהם והערך של פריים ועושים את זה על ידי שותפיות כאלו כי זה עוזר כרגע... הם "ישתמשו ויזרקו"...זה למה אמרתי שהVC מימנו בעקיפין אותם...אני מסתובב במיאמי ויש כזה רובוט שמסתובב כאן של אמאזון ועושה משלוחים...ככה שאוטנומייה בהמון צורות(Zoox, warehouses, משלוחים..) הם לגמרי חלק מהעתיד שלהם...מתי בדיוק הוא יבוא אני לא יודע.
https://techcrunch.com/2022/06/22/a...xeB5Avi92-r_ZUEzNAcqNAV64RriPeL2-tYASUSc9TYWp

העתיד נראה לי שהם ישאירו "מרגין"(כמו שהם עושים עכשיו), לעסקים בתחומים מסויימים שקשה להכנס או שיש להם מבנים כלכליים בסייסים שהם "לא מעניינים"....ואת השאר יעשו בעצמם.
אני חושב שהם מסתכלים על אמאזון כמה שיותר כמו פלטפורמה...שצריכים להפוך אותה כמה שיותר יעילה בשביל להוריד ולהוסיף "חלקים"...וככה להשאר רלוונטים...אם מישהו עושה משהו יותר טוב מהם? סבבה...מחברים...ומחליטים אם להתחרות.(בניגוד לגוגל נגיד, שזו הרבה יותר "חברת מוצר"...).
והם מתחילים מלעשות את השירות באופן עצמאי(ב AWS עבור עצמם, במכירות ושילוח...התחילו במוצרים של עצמם ואז בנו את ה marketplace וכו...), יוצרים את היתרונות הפיזיים, החפיר...מביאים את הלקוחות(בהפסד או ברווחיות נמוכה), ואז המודל העסקי הרווחי באמת מופיע...

מה שכן מבחינת חווית הקניה של אמזון נהייתה גרועה ביותר: נגיד הזמנת מזון לכלבים מותג x, אבל במחסן בקרוב למקום מגוריך היה את אותו מוצר רק מספק אקראי כלשהו ישלחו לך את המוצר מספק אקראי זה ובהמון מקרים יש זיופים ומוצרים לא מקורים.

בנוסף כל השירות לקוחות אצלהם מתבסס על החזרה חופשית של מוצרים, אז בהרבה מקרים אנשים מקבלים מוצרים פתוחים, יד שניה וכו.

אלו דברים שקשה מאוד לפתור כי פתרון שלהם ידרוש מאמזון אחסון מוצרים מקוריים במאות מחסנים, למאות מיליוני מוצרים.

וגם חווית החיפוש אצלם הדרדרה מאוד
, בעיקר בגלל הפרסומות.

יש פה סיכון מסויים.

יש פה הרבה סיכונים...למרות כל הפוסטים האלו על אמאזון...אם הייתה לי את האפשרות, לא הייתי בעלים של החלק של הרייטיל...זה עסק סופר קשה(גם אם יש לו יותר מכמה כיוונים להפוך לעסק סביר ++ בעתיד...אבל AWS לא סובל ממחירי נפט ודיזל שמרסקים אותו...).

אני משתמש כמעט אך ורק באמאזון פה בארה"ב (יש לי הנחה של 5% דרך כרטיס האשראי) לקניות. שירות הלקוחות שלהם היה ונשאר מעולה גם בסטנדרטים אמריקאים. אתה מקבל מה שאתה מזמין , ואם הזמנת סוג ב תקבל סוג ב. אני רק השבוע הזמנתי כורסא סוג ב, היא הגיעה תוך יומיים אבל הגיעה שבורה, תוך פחות משבוע באו ולקחו אותה, והחזירו לי את כל הכסף. ( המשלוח הלוך וחזור על חשבון אמאזון). אתם צריכים לראות את משלוחי האוכל מ- whole foods מדויקים וארוזים בצורה מופתית.
מה שיש לאמאזון, ואין לאפל וגוגל ובעצם לאף אחד אחר, זו מערכת לוגיסטית צפופה ויעילה שמגיעה עד המייל האחרון, ונפח משלוחים גדול. בערים ובפרוורים אמריקאים רבים משאית של אמאזון עוברת כל הזמן, כך שחיבור למערכות משלוחי מזון תוכל לחסוך המון.

כשהיו בעיות עם החיסונים בזמן המגיפה, אמרתי שצריך לתת לאמאזון לבצע זאת משאית עם נהג ואח\אחות וכל ארה"ב מחוסנת תוך 48 שעות בלי לבזבז אף חיסון.

לקנות מניות של אמאזון זה כבר סיפור אחר, לא ברור איך עושים מזה כסף.

ראשית אני מאד נהנה לקרוא את מה שאתה כותב כאן אז תודה.
שנית, וסליחה אם מתפרץ לדלת פתוחה אבל..


מחיר.
ואתן דוגמא, בדיוק כמו בסלולר כאן.
הייתי מנוי לחברה איקס וכשהחברה וי הציעה מחיר טוב יותר עבור שירות דומה פשוט עברתי.
No strings attached

אז נרשמתי לשירות הנ״ל ב אמאזון, הם נהנו מהחפיר שברשותם לפרק זמן מוגבל ואני נהניתי לקבל את השירותים שלהם, ואז מה? מה מחזיק אותי להישאר אצלהם ולא ללכת לגוגל אפל שהקימו מערך/שירות דומה?

בכיף. ו Outsider ענה לך כאן...היתרון של Amazon במה שהם מציעים כאן זה לא "עוד חבילה"...של שירות שלא אכפת לך מי מביא לך מה...
יש כבר מועדון שמקבל את היתרונות האלו של 160M איש של המשלוחים...אף אחד לא בונה את התשתית הזו(אני באמת מתקשה לדמיין עתיד שבו אפל/גוגל בונים תשתית פיזית של משלוחים...ולהכניס עוד גורם כזה או לרכוש משהו כמו fedex וכו ולהגדיל את הפריסה שלהם...נראה לי לא סביר בעליל)...זה "החפיר שלהם"...על הדבר הזה, שאנשים מוכנים לשלם היום, והוא לגמרי Loss leader ואנשים מקבלים הרבה יותר ערך ממה שהם משלמים עבורו...במכפלות...מוסיפים דברים נוספים שכנראה הם, בנפרד הם עסקים שהם בתחרות גבוהה, בלי ערך של הבנרד קשים לתפעול ולהרוויח מהם....אבל שאנשים משתמשים בהם...ואם כבר "מקבלים אותם חינם"...אולי זה מודל שיעבוד עבור אותם עסקים.(לא צריכים להשקיע "בשיווק"...מקבלים את כל לקוחות פריים...ולקוחות אמאזון מרוויחים עוד שירות).

 

[Deleted member 8236]

במיאמי ויש כזה רובוט שמסתובב כאן

יצא לי להתקל ברחבי ת״א ברובוטים דומים.
להבנתי, העירייה מסרבת לפעילות הזו והיא נעצרה.
לא פורסמה הסיבה/ והאם הפרויקט יחודש בעתיד.

 

[oferM]

זה מה שיפה בעסקאות האלו של אמאזון, הם מוספים פיצר, אבל לא לוקחים את הסיכון...הם עשו עסקה למשל עם Affirm, שזו חברה ל buy now pay later...איפשרו לצרכנים לקבל הלוואות(בעצם סוג של subprime), אבל מי שלוקח את הסיכון/חיתום...זה Affirm...לא אמאזון.
בקשר להסכם עם GrubHub, להבנתי, שוב, אין כאן שום מימון מצד אמאזון...Grubub, מקבלים את הגישה לצרכנים ולא צריכים להוציא על קידום(הם כבר קפצו להיות האפליקציה הראשונה בחנויות עבור משולחי אוכל), ובעוד שנה אמור להתחיל תשלום ראשוני מלקוחות פריים שבוחרים לעשות את זה(ולפי דעתי חלק מהתשלום יעבור לאמאזון...זה לא שאמאזון ישלמו להם...אבל הם לא פתחו את זה...או שאמאזון "יעדכנו את החוזה"...וידחו את התשלום הזה ללקוחות שלהם..)
ולגבי כל המודל של המשלוחי אוכל...זה חברות סופר בעייתיות...המודל העיסקי קשה וברוב המקומות ממש לא רווחי...זה היה(ועדיין) סיבסוד של לקוחות על ידי VC על מנת להגיע לאיזשהו יעד ערטיאלי של שליטת שוק ואז אולי כוח תמחור...(שלא ברור בכלל אם קיים).
אני חושב שאמאזון מנסים להגדיל את החפיר שלהם והערך של פריים ועושים את זה על ידי שותפיות כאלו כי זה עוזר כרגע... הם "ישתמשו ויזרקו"...זה למה אמרתי שהVC מימנו בעקיפין אותם...אני מסתובב במיאמי ויש כזה רובוט שמסתובב כאן של אמאזון ועושה משלוחים...ככה שאוטנומייה בהמון צורות(Zoox, warehouses, משלוחים..) הם לגמרי חלק מהעתיד שלהם...מתי בדיוק הוא יבוא אני לא יודע.
https://techcrunch.com/2022/06/22/a...xeB5Avi92-r_ZUEzNAcqNAV64RriPeL2-tYASUSc9TYWp

העתיד נראה לי שהם ישאירו "מרגין"(כמו שהם עושים עכשיו), לעסקים בתחומים מסויימים שקשה להכנס או שיש להם מבנים כלכליים בסייסים שהם "לא מעניינים"....ואת השאר יעשו בעצמם.
אני חושב שהם מסתכלים על אמאזון כמה שיותר כמו פלטפורמה...שצריכים להפוך אותה כמה שיותר יעילה בשביל להוריד ולהוסיף "חלקים"...וככה להשאר רלוונטים...אם מישהו עושה משהו יותר טוב מהם? סבבה...מחברים...ומחליטים אם להתחרות.(בניגוד לגוגל נגיד, שזו הרבה יותר "חברת מוצר"...).


יש פה הרבה סיכונים...למרות כל הפוסטים האלו על אמאזון...אם הייתה לי את האפשרות, לא הייתי בעלים של החלק של הרייטיל...זה עסק סופר קשה(גם אם יש לו יותר מכמה כיוונים להפוך לעסק סביר ++ בעתיד...אבל AWS לא סובל ממחירי נפט ודיזל שמרסקים אותו...).



בכיף. ו Outsider ענה לך כאן...היתרון של Amazon במה שהם מציעים כאן זה לא "עוד חבילה"...של שירות שלא אכפת לך מי מביא לך מה...
יש כבר מועדון שמקבל את היתרונות האלו של 160M איש של המשלוחים...אף אחד לא בונה את התשתית הזו(אני באמת מתקשה לדמיין עתיד שבו אפל/גוגל בונים תשתית פיזית של משלוחים...ולהכניס עוד גורם כזה או לרכוש משהו כמו fedex וכו ולהגדיל את הפריסה שלהם...נראה לי לא סביר בעליל)...זה "החפיר שלהם"...על הדבר הזה, שאנשים מוכנים לשלם היום, והוא לגמרי Loss leader ואנשים מקבלים הרבה יותר ערך ממה שהם משלמים עבורו...במכפלות...מוסיפים דברים נוספים שכנראה הם, בנפרד הם עסקים שהם בתחרות גבוהה, בלי ערך של הבנרד קשים לתפעול ולהרוויח מהם....אבל שאנשים משתמשים בהם...ואם כבר "מקבלים אותם חינם"...אולי זה מודל שיעבוד עבור אותם עסקים.(לא צריכים להשקיע "בשיווק"...מקבלים את כל לקוחות פריים...ולקוחות אמאזון מרוויחים עוד שירות).

>> בקשר להסכם עם GrubHub, להבנתי, שוב, אין כאן שום מימון מצד אמאזון...Grubub, מקבלים את הגישה לצרכנים ולא צריכים להוציא על קידום(הם כבר קפצו להיות האפליקציה הראשונה בחנויות עבור משולחי אוכל), ובעוד שנה אמור להתחיל תשלום ראשוני מלקוחות פריים שבוחרים לעשות את זה(ולפי דעתי חלק מהתשלום יעבור לאמאזון...זה לא שאמאזון ישלמו להם...אבל הם לא פתחו את זה...או שאמאזון "יעדכנו את החוזה"...וידחו את התשלום הזה ללקוחות שלהם..)



יש כל מיני אפשרויות איך לממן את עלויות המשלוח , יש סיכוי שפשוט זה יעלה את מחיר המזון. הלקוחות של אמזון ממילא הם מעמד בינוני גבוה, לא רגישים למחיר.אולי לא ממש יזיז להם. והרגלי לקוחות זה המון.
וגם אמזון מחלקת מלא חבילות ללקוחות על בסיס יומיומי. זה די קרוב למה שGRUBHUB עושים. יש מצב לחיסכון.
בטח יהיה פה איזה מודל מעניין של GHOST KITCHEN(על בסיס הדאטה ומכונת השיווק של אמזון) משולב מרכז הפצת חבילות. ואמזון כבר קניין אדיר של מזון - אז חיסכון נוסף. ורובוטים נכנסים לכל תחום יצור המזון.
בקיצור יהיה מעניין , ויש פוטנציאל.
וכן בלי ספק יחזק את החפיר של אמזון.

>>
והם מתחילים מלעשות את השירות באופן עצמאי(ב AWS עבור עצמם, במכירות ושילוח...התחילו במוצרים של עצמם ואז בנו את ה marketplace וכו...), יוצרים את היתרונות הפיזיים, החפיר...מביאים את הלקוחות(בהפסד או ברווחיות נמוכה), ואז המודל העסקי הרווחי באמת מופיע...


נכון .

 

[oferM]

אה ויש גם את. אמזון B2B עם המון פוטנציאל גדילה

https://www.google.com/amp/s/www.nasdaq.com/articles/amazons-b2b-growth-potential-is-under-appreciated-says-analyst-2021-03-17%3famp

 

[Ehud]

אה ויש גם את. אמזון B2B עם המון פוטנציאל גדילה

https://www.google.com/amp/s/www.nasdaq.com/articles/amazons-b2b-growth-potential-is-under-appreciated-says-analyst-2021-03-17%3famp

לאמאזון, בבסיס, יש המון tאפיקים לצמוח בהם...הם הוציאו 57B(!) על פיתוח בשנה שעברה...זה יותר מפי שתיים מהמתחרים המובילים בביג טק(מיקרוסופט וכו...טסלה עם כל הרעש הוציאה בערך 2.7B רק בשביל לקבל פרופורציה). אלו מספרים הזויים....האם נגיד רק בשביל לשמור את היתרון מול מיקרוסופט אפשר להוריד את העלויות מחקר ופיתוח לבערך 23B וכל השאר ירד לשורה התחתונה?
בזוס צחק שכעסו אליו כי הוא כמעט הראה רווחים גדולים מידי...האם בעוד כמה שנים ההוצאות האלו יראו "נבואיות"? או שאמאזון העלו כסף באש ?

רק באלקסה יש 10K עובדים.
בAWS יש 33K משרות פנויות...רק על הדברים שהם לא מצליחים להגיע אליהם נבנות חברות שלמות...
zoox, Walk out tech, alexa,astro זה לא נגמר....

הגישה שלהם היא שזורקים המון דברים על הקיר...ואם עוד משהו יתפוס ויצטרף ל Markeplace ל Prime ול AWS זה שווה את זה...הם הולכים על כל הקופה...
השוק איבד את הסבלנות...כשאתה מסתכל על המחיר של המניה איך הוא לא זז מאז 2018..."תראו רווחים"..

וד"א, הדלק הופך את כל העסק של הרייטיל לסופר קשה...המשלוח חינם לא נבנה עבור מחירים כאלו של דלק...אמאזון מפסידים את המכנסיים בתקופות כאלו...
הנה הערכה של MS עבור הצמיחה בעלויות השילוח שלהם ל2022...



היום המחיר של דיזל וכבר למעלה מרבעון...הוא 5.6$...אתה מגיע כאן לא לקפיצה של 13 מילארד בעלויות...אלא לפי 2...לכמעט 40B.
זה חתיכת זבנג...
כמובן שהם העלו תעריפים, הוסיפו איזה 5% תוספת דלק, משחקים עם המינימום...ומה שמשנה באמת לאורך זמן, זה מה יהיה התמהיל של ההכנסות שלהם ל1p/3p, מה מחיר הדלק לאורך זמן וכו...
אבל שוב, זה עסק קשה יותר... וקונים גם אותו.

 

[Ehud]

עוד חדשות, שבעיני הן מאד מעניינות על החברה...:

אמאזון חותכת באופן משמעותי את ה private label שלה:

https://www.wsj.com/articles/amazon...e-label-selection-amid-weak-sales-11657849612

ה private label שלה, הם מוצרים שהחברה יצרה ובעצם התחרתה בעסקים אחרים שגם היו על הפלטפורמה...זה עשה מלא בעיות מבחינת anti trust ומעבר לזה...פשוט עסק מאד לא רווחי...כל ה 1P, עסקים שאמאזון בעצמה קונה ומוכרת...אלו עסקים גרועים עם מרגינים נמוכים שנועדו בעיקר לייצר מבחר, loss leader וכו על מנת למשוך לפלטפורמה...וטוב לראות כששהתנאים הכלכליים משתנים ההנהלה לא קפואה במקום ועושה סדר...

לדוגמא:


למה שאמאזון תייצר ותמכור בטריות?
מצד שני על דורסל נגיד...אמאזון מרוויחה מדמי שילוח, מפרסומות, לא לוקחת על עצמה את הסיכון או הוצאות ההון...

ההורדה במחסנים שאין בהם צורך, החיתוך ב 1P, הורידו את ההחזר על הכרטיס אשראי שלהם ללקוחות שהם לא פריים(רוצים הנחה? תהיו פריים)...

נראה שמישהו כאן קיבל את המסר, עידן הכסף הקל נגמר...סיבסדנו כשרצינו נתח שוק...עכשיו העולם משתנה..אנחנו איתו...יש כאן שירות שמאפשר לצרכנים נוחות, אי צורך לנסוע לחנות, לקבל מוצרים מהר לבית...תשלמו.
אני מאד מקווה שהתוצאות של התהליך הזה יהיה שינוי מגמה "מסבסוד וצדקה" בתחום הריטייל, לעסק שעובר להיות יעיל יותר ורווחי. הגישה שלי הייתה ונשארה שקשה מאד להקים עסקים כמו המקרטפלייס, המודעות, פריים וכו...להיות "ראציונלי" ולחתוך בהוצאות כל הנהלה סבירה צריכה להיות מסוגלת לעשות...רק צריכים לקבל החלטה...ובעיני זה משהו שאני מצפה לראות בכל חברה שאני מושקע בה...מי תקוע ומי מתמודד...(יש מודלים עיסקיים שלא ישרדו את עידן סוף הסובסידיות...)

בזוס עבר את שנות ה2000, וגם שם עשה שינוי ברגע שהבין שהעולם השתנה...הם רואים מה קורה עכשיו, היה להם רבעון שני נוראי בגלל הנפט ועכשיו נראה שהם עושים סדר.

 

[oferM]

עוד חדשות, שבעיני הן מאד מעניינות על החברה...:

אמאזון חותכת באופן משמעותי את ה private label שלה:

https://www.wsj.com/articles/amazon...e-label-selection-amid-weak-sales-11657849612

ה private label שלה, הם מוצרים שהחברה יצרה ובעצם התחרתה בעסקים אחרים שגם היו על הפלטפורמה...זה עשה מלא בעיות מבחינת anti trust ומעבר לזה...פשוט עסק מאד לא רווחי...כל ה 1P, עסקים שאמאזון בעצמה קונה ומוכרת...אלו עסקים גרועים עם מרגינים נמוכים שנועדו בעיקר לייצר מבחר, loss leader וכו על מנת למשוך לפלטפורמה...וטוב לראות כששהתנאים הכלכליים משתנים ההנהלה לא קפואה במקום ועושה סדר...

לדוגמא:

צפה בקובץ המצורף 1342
למה שאמאזון תייצר ותמכור בטריות?
מצד שני על דורסל נגיד...אמאזון מרוויחה מדמי שילוח, מפרסומות, לא לוקחת על עצמה את הסיכון או הוצאות ההון...

ההורדה במחסנים שאין בהם צורך, החיתוך ב 1P, הורידו את ההחזר על הכרטיס אשראי שלהם ללקוחות שהם לא פריים(רוצים הנחה? תהיו פריים)...

נראה שמישהו כאן קיבל את המסר, עידן הכסף הקל נגמר...סיבסדנו כשרצינו נתח שוק...עכשיו העולם משתנה..אנחנו איתו...יש כאן שירות שמאפשר לצרכנים נוחות, אי צורך לנסוע לחנות, לקבל מוצרים מהר לבית...תשלמו.
אני מאד מקווה שהתוצאות של התהליך הזה יהיה שינוי מגמה "מסבסוד וצדקה" בתחום הריטייל, לעסק שעובר להיות יעיל יותר ורווחי. הגישה שלי הייתה ונשארה שקשה מאד להקים עסקים כמו המקרטפלייס, המודעות, פריים וכו...להיות "ראציונלי" ולחתוך בהוצאות כל הנהלה סבירה צריכה להיות מסוגלת לעשות...רק צריכים לקבל החלטה...ובעיני זה משהו שאני מצפה לראות בכל חברה שאני מושקע בה...מי תקוע ומי מתמודד...(יש מודלים עיסקיים שלא ישרדו את עידן סוף הסובסידיות...)

בזוס עבר את שנות ה2000, וגם שם עשה שינוי ברגע שהבין שהעולם השתנה...הם רואים מה קורה עכשיו, היה להם רבעון שני נוראי בגלל הנפט ועכשיו נראה שהם עושים סדר.

אני דווקא חשבתי, בזמנו , שהPRIVATE LABEL דווקא עסק טוב, יחסית:
- אמזון לא היתה מייצרת, אלא מזמינה מוצרים ממותגים. זה כמובן דורש לשים כסף(למרות שגם זה לא בטוח, לאמזון יש המון כוח שוק, וכמו שאמרת אהוד, היה גם אשראי זול)
- אמזון יודעת בדיוק מה הדרישה, ויכולה אף לשלוט בה באמצעות מנוע החיפוש שלה
- PRIVATE LABEL מגביר נאמנות לאמזון
- בדרך כלל אצל קמעונאים הPRIVATE LABEL מגדיל MARGIN על מוצרים שהם מוכרים בעצמם
- סוג של MOAT

דרך אגב MARGIN נמוך הוא לא בהכרח סימן רע בRETAIL.החזר ההשקעה השנתי הוא MARGIN * INVENTORY TURNOVER
כINVENTORY TURNOVER מודד כמה פעמים בשנה השתמשת באותו הכסף לקנות ולמכור מוצרים.
הINVENTORY TURNOVER של אמזון הוא בערך 9-10. ז"א גם על מוצר עם MARGIN של 3%(ואני מאמין שהPRIVATE LABEL יותר רווחי) היא יכולה להרוויח 30% בשנה.
מה שכן עדיין עסק עם 3% רווחיות הוא עסק קשה , ומסוכן , כל טעות/שינוי יכולים לגרום להפסדים כספיים. ומן הסתם ה30%+ בשנה יכול להפוך ל30%- בשנה.

אבל , מהכתבה:
"Amazon has said that its house brands only account for about 1% of its retail sales."

The strategy now is to make fast-selling private-brand items, such as Amazon’s phone-charging cables, that it can place at warehouses all over" the country to deliver quickly, some of the people said, instead of tens of thousands of items that sell in low quantities."

בקיצור לא יוצאים , רק מתמקדים במוצרים שעושים כסף טוב.

 

[לארוצה]

נגיד הזמנת מזון לכלבים מותג x, אבל במחסן בקרוב למקום מגוריך היה את אותו מוצר רק מספק אקראי כלשהו ישלחו לך את המוצר מספק אקראי זה ובהמון מקרים יש זיופים ומוצרים לא מקורים.

זה נקרא inventory commingling וזה הופסק לפני יותר משנה, אם אני לא טועה.

 

[oferM]

זה נקרא inventory commingling וזה הופסק לפני יותר משנה, אם אני לא טועה.

WOW
זה חדשות טובות, גם בתור לקוח של אמזון.

 

[Ehud]

אני דווקא חשבתי, בזמנו , שהPRIVATE LABEL דווקא עסק טוב, יחסית:
- אמזון לא היתה מייצרת, אלא מזמינה מוצרים ממותגים. זה כמובן דורש לשים כסף(למרות שגם זה לא בטוח, לאמזון יש המון כוח שוק, וכמו שאמרת אהוד, היה גם אשראי זול)
- אמזון יודעת בדיוק מה הדרישה, ויכולה אף לשלוט בה באמצעות מנוע החיפוש שלה
- PRIVATE LABEL מגביר נאמנות לאמזון
- בדרך כלל אצל קמעונאים הPRIVATE LABEL מגדיל MARGIN על מוצרים שהם מוכרים בעצמם
- סוג של MOAT

דרך אגב MARGIN נמוך הוא לא בהכרח סימן רע בRETAIL.החזר ההשקעה השנתי הוא MARGIN * INVENTORY TURNOVER
כINVENTORY TURNOVER מודד כמה פעמים בשנה השתמשת באותו הכסף לקנות ולמכור מוצרים.
הINVENTORY TURNOVER של אמזון הוא בערך 9-10. ז"א גם על מוצר עם MARGIN של 3%(ואני מאמין שהPRIVATE LABEL יותר רווחי) היא יכולה להרוויח 30% בשנה.
מה שכן עדיין עסק עם 3% רווחיות הוא עסק קשה , ומסוכן , כל טעות/שינוי יכולים לגרום להפסדים כספיים. ומן הסתם ה30%+ בשנה יכול להפוך ל30%- בשנה.

אבל , מהכתבה:
"Amazon has said that its house brands only account for about 1% of its retail sales."

The strategy now is to make fast-selling private-brand items, such as Amazon’s phone-charging cables, that it can place at warehouses all over" the country to deliver quickly, some of the people said, instead of tens of thousands of items that sell in low quantities."

בקיצור לא יוצאים , רק מתמקדים במוצרים שעושים כסף טוב.

מתקן, נכון, לא התכוונתי שיצרו...קנו בכמויות ומכרו כמותג שלהם...בטריות, שמפו...וכו...Amazon basics.
אני אישית חושב שהם מונופול חזק, שבעולם הריטייל, מייצר נוחות אדירה של משלוחים...חסכון משמעותי בזמן ובעלות.(לך תיסע עכשיו לקוסטקו או walmart, תחפש חניה, תבזבז זמן וכסף). ומי שרוצה, שישלם עבור הנוחות והחסכון בזמן...
ובזוס תיאר את זה טוב במכתב האחרון שלו:



הם מונופול...אין צורך בלסבסד יותר לקוחות...לקוחות יעזבו כי אין יותר את הסבסוד הזה של מוצרי יסוד? סבבה...אלו לא הלקוחות הרווחים של אמאזון גם ככה.
אמאזון כשהיא עובדת ב 1P, היא מרתקת הון משמעותי למלאי, צריכה לתכנן דרישה כמו שצריך ותראה את המחירים...הם לא עשו שם רווח גבוה ...הפסידו/ breakeven.
בעלי המניות סיבסדו את הלקוחות האלו...זה צעד "לא טוב" לצרכנים...המחירים יעלו...אבל טוב מאד לבעלי המניות...זו הייתה פשוט העברת הון מבעלי המניות לצרכנים ואני לא מבין מה הצורך בה.
יש לפעמים אמירה של אינטגרציה ולהשתלט על עוד חלקים בשרשרת הערך...זה לא תמיד נכון...ובעיקר במפלצת כמו אמאזון...את העסקים הקשים עם המרווחים הנמוכים ודרישות ההון הגבוהות...תשאיר לאחרים...בטח שנראה שאתה לא יודע לעשות את זה כמו שצריך.(תראה רק את הדוגמא של הבטריות...הם מכרו 48 בפחות ממה שדורסל מכרה 16...מי מימן את זה בדיוק?הרווחיות האמיתית של אמאזון היא understated בכמעט כל מקום שאתה מסתכל).
מה שמצחיק זה שבשם ההגנה של anti trust הממשל מעיף ביזנס שהוריד מחירים והיה לטובת הצרכן ונגד בעלי המניות...

עכשיו בוא נדבר על למה 3P(מכירות דרך אמזון של מוכרים צד שלישי) ולא AWS זה הביזנס העיקרי של אמאזון.
צפה בקובץ המצורף 836

מוכרים משלמים לאמאזון 15% רק בשביל למכור על הפלטפורמה...לא משנה אם שולחים דרכם או לא.
ואז אם מוסיפים על זה עלויות של שליחה, אחסון וכו...אמזון לוקחת היום קרוב ל34% מהמכירות שמבוצעות דרכה.
צפה בקובץ המצורף 837

ה Marketplace הוא ביזנס כל כך יותר טוב...ללא השקעת הון, ללא מלאי..שהחברות יתחרו בינן לבין עצמן באמאזון...אמאזון תחתוך את העמלה שלה מכל הפרסום, השילוח וכו...ולא תיקח את הסיכון על עצמה.(סטייל גוגל).... אמאזון גם לא יכולה להתחרות בכל נישה בצורה טובה.
יש מקומות מסויימים שבהן עדיין יהיה הגיוני לעשות 1P בשביל לשמר יתרונות תחרותיים/משיכת לקוחות ולעשות את זה ברווחיות סבירה/נמוכה? סבבה...אבל לא להפוך את זה למה שזה היה(ונכשל...אלא אם כן אתה צרכן שקיבל סיבסוד)...אין כבר צורך.

וד"א אם תסתכל על "מלך ה private label" קוסטקו:


על 51B בהכנסות כמעט כל הרווח זה מmemberships...אני בסדר גמור בלא להיות בסוג עסקי הריטייל האלו...
אישית אני מקווה שהם יורידו את כל עסקי ה 1P לאורך זמן..וישארו ב3P...תן לברנדים ולסוחרים האלו להלחם ...תיקח עמלות מכולם...ושהם ירתקו הון ויקחו סיכונים.
(שוב, מעבר למקומות נקודתיים ואסטרטגיים...)



ה online stores, ה 1P...בקושי צומח...בעיני שירד לגמרי מעבר לצרכיים אטסטרטגים...(וזה כמובן גם ישפיע על העלויות, פחות כ"א וכו...)
הThird party, צומח ויפה מאד(וגם הפרסום)...ושם זה יורד הרוב לרווח...(וד"א המספרים כאן הם העמלה שלהם...לא המכירות...אם נגיד העמלה שלהם היא בערך שליש...אז נגיד הם עושים כ75-100B במכירות ב3P ברבעון...שזה יצמח...זה הביזנס המעניין).

אקיצר, כבעל מניות, אני שמח לראות את הצעדים שהם עושים...נראה שמתעוררים על עצמם...מי שרוצה נוחות, שישלם. מי שהיה במערכת בשביל המחירים הנמוכים והסיבסוד, שיסע לקוסטקו, יחפש חניה, יעמוד בתור וכו...

 

[oferM]

מתקן, נכון, לא התכוונתי שיצרו...קנו בכמויות ומכרו כמותג שלהם...בטריות, שמפו...וכו...Amazon basics.
אני אישית חושב שהם מונופול חזק, שבעולם הריטייל, מייצר נוחות אדירה של משלוחים...חסכון משמעותי בזמן ובעלות.(לך תיסע עכשיו לקוסטקו או walmart, תחפש חניה, תבזבז זמן וכסף). ומי שרוצה, שישלם עבור הנוחות והחסכון בזמן...
ובזוס תיאר את זה טוב במכתב האחרון שלו:

צפה בקובץ המצורף 1343

הם מונופול...אין צורך בלסבסד יותר לקוחות...לקוחות יעזבו כי אין יותר את הסבסוד הזה של מוצרי יסוד? סבבה...אלו לא הלקוחות הרווחים של אמאזון גם ככה.
אמאזון כשהיא עובדת ב 1P, היא מרתקת הון משמעותי למלאי, צריכה לתכנן דרישה כמו שצריך ותראה את המחירים...הם לא עשו שם רווח גבוה ...הפסידו/ breakeven.
בעלי המניות סיבסדו את הלקוחות האלו...זה צעד "לא טוב" לצרכנים...המחירים יעלו...אבל טוב מאד לבעלי המניות...זו הייתה פשוט העברת הון מבעלי המניות לצרכנים ואני לא מבין מה הצורך בה.
יש לפעמים אמירה של אינטגרציה ולהשתלט על עוד חלקים בשרשרת הערך...זה לא תמיד נכון...ובעיקר במפלצת כמו אמאזון...את העסקים הקשים עם המרווחים הנמוכים ודרישות ההון הגבוהות...תשאיר לאחרים...בטח שנראה שאתה לא יודע לעשות את זה כמו שצריך.(תראה רק את הדוגמא של הבטריות...הם מכרו 48 בפחות ממה שדורסל מכרה 16...מי מימן את זה בדיוק?הרווחיות האמיתית של אמאזון היא understated בכמעט כל מקום שאתה מסתכל).
מה שמצחיק זה שבשם ההגנה של anti trust הממשל מעיף ביזנס שהוריד מחירים והיה לטובת הצרכן ונגד בעלי המניות...

ה Marketplace הוא ביזנס כל כך יותר טוב...ללא השקעת הון, ללא מלאי..שהחברות יתחרו בינן לבין עצמן באמאזון...אמאזון תחתוך את העמלה שלה מכל הפרסום, השילוח וכו...ולא תיקח את הסיכון על עצמה.(סטייל גוגל).... אמאזון גם לא יכולה להתחרות בכל נישה בצורה טובה.

יש מקומות מסויימים שבהן עדיין יהיה הגיוני לעשות 1P בשביל לשמר יתרונות תחרותיים/משיכת לקוחות ולעשות את זה ברווחיות סבירה/נמוכה? סבבה...אבל לא להפוך את זה למה שזה היה(ונכשל...אלא אם כן אתה צרכן שקיבל סיבסוד)...אין כבר צורך.

וד"א אם תסתכל על "מלך ה private label" קוסטקו:
צפה בקובץ המצורף 1344

על 51B בהכנסות כמעט כל הרווח זה מmemberships...אני בסדר גמור בלא להיות בסוג עסקי הריטייל האלו...
אישית אני מקווה שהם יורידו את כל עסקי ה 1P לאורך זמן..וישארו ב3P...תן לברנדים ולסוחרים האלו להלחם ...תיקח עמלות מכולם...ושהם ירתקו הון ויקחו סיכונים.
(שוב, מעבר למקומות נקודתיים ואסטרטגיים...)

צפה בקובץ המצורף 1345

ה online stores, ה 1P...בקושי צומח...בעיני שירד לגמרי מעבר לצרכיים אטסטרטגים...(וזה כמובן גם ישפיע על העלויות, פחות כ"א וכו...)
הThird party, צומח ויפה מאד(וגם הפרסום)...ושם זה יורד הרוב לרווח...(וד"א המספרים כאן הם העמלה שלהם...לא המכירות...אם נגיד העמלה שלהם היא בערך שליש...אז נגיד הם עושים כ75-100B במכירות ב3P ברבעון...שזה יצמח...זה הביזנס המעניין).

אקיצר, כבעל מניות, אני שמח לראות את הצעדים שהם עושים...נראה שמתעוררים על עצמם...מי שרוצה נוחות, שישלם. מי שהיה במערכת בשביל המחירים הנמוכים והסיבסוד, שיסע לקוסטקו, יחפש חניה, יעמוד בתור וכו...

בעצם אתה צודק, גם אם אפשר לעשות כסף מ1P וכסף יפה , בסופו של דבר על כל מוצר שהם ימכרו ב1P וירויחו 3% וישימו כסף , אם הם לא ימכרו, ימכר מוצר זהה ב3P וירויחו 15%+ ולא ישימו כסף עליו. 3P עדיף, על פניו זה נראה ככה.

מה שאני לא מבין , נגיד אני סוחר באמזון שמוכר מוצר קומודיטי(ולא היצרן) ומשלם 15%+ MARGIN , מה מונע מאמזון למכור את אותו מוצר בדיוק ב15%+ MARGIN ? אולי הקטע של 1P וLOW MARGIN הוא משהו שהם מציגים כלפי חוץ ?

אני לא בעל מניות, מעניין להבין מבחינה עסקית.

 

[Ehud]

בעצם אתה צודק, גם אם אפשר לעשות כסף מ1P וכסף יפה , בסופו של דבר על כל מוצר שהם ימכרו ב1P וירויחו 3% וישימו כסף , אם הם לא ימכרו, ימכר מוצר זהה ב3P וירויחו 15%+ ולא ישימו כסף עליו. 3P עדיף, על פניו זה נראה ככה.

מה שאני לא מבין , נגיד אני סוחר באמזון שמוכר מוצר קומודיטי(ולא היצרן) ומשלם 15%+ MARGIN , מה מונע מאמזון למכור את אותו מוצר בדיוק ב15%+ MARGIN ? אולי הקטע של 1P וLOW MARGIN הוא משהו שהם מציגים כלפי חוץ ?

אני לא בעל מניות, מעניין להבין מבחינה עסקית.

מה הנקודת איזון הכלכלית בין שתי האופציות תלויה במוצר וקטגוריה אני מניח, אבל, ברגע שהם יוצאים מזה:

1. אין צורך בעלויות של כ"א שעושה את ה sourcing.
2. נושאי anti trust הולכים/קנסות וכו...(טיפשי....אצל רוב הרייטילרים האחוז של ה private label הוא גדול יותר...אבל...)
3. נושאי ניגוד אינטרסים עם הספקים הולך.

אני לא בטוח כמה ברוב המקומות, בהתבסס על התמחורים, זה היה איזשהו מרכז רווח עבורם...התמחורים היו נמוכים...אולי היום, כשהתחרות בקטגוריות בתוך אמאזון היא גבוהה, יש כבר מספיק יתרונות אחרים לרכישה דרך אמאזון(משלוחים וכו), ואמאזון כבר מאד חזקה...אז שווה לוותר על המרגין הנוסף(שעד היום לא יודע כמה היה קיים ואמאזון ניסו בכלל ברוב המוצרים), בשביל היתרונות שציינתי.

בנוגע לתמחור של מוצר קומודוטי...לך תדע...זה ריטייל, יכול להיות הסכמים מסחריים, תובלה, הסכם מיוחד עם איזה מפעל וכו...אנשים תמיד משחקים בעולם הסחר...ומצליחים להביא מחירים זולים יותר, אולי בנפח נמוך יותר ובצורה שונה מאשר מפלצת כמו אמאזון.

 

[albert yaron]

הרווחיות האמיתית של אמאזון היא understated בכמעט כל מקום שאתה מסתכל)

יפה, ומסכים בגדול.

 

[Roi]

שרות חדש של אמזון שמתחרה ישירות עם גוגל ואפל על תשלומים.

תשלום עם כף היד, ללא אמצעי אלקטרוני בכלל, נראה ממש מגניב והבנתי שזה עובד יפה.

Amazon One

The fast, convenient, contactless way to use your palm to pay at a store, present a loyalty card, enter a venue, or badge into work. Enter, identify, and pay with Amazon One.

one.amazon.com

 

[yik - financial planner]

והבנתי שזה עובד יפה

על סמך מה זה עובד? איך הם מזהים?

 

[HHH]

על סמך מה זה עובד? איך הם מזהים?

במקום להסתפק בטביעת אצבע סורקים את כל כף היד.

 

[אוגורן]

במקום להסתפק בטביעת אצבע סורקים את כל כף היד

נותנים להם אצבע הם סורקים את כל היד.