השקעה ב S&P ממונף - לטווח הארוך - מבוסס מחקרים

שלום לכולם,

לפני הכל, אני לא סוחר אני משקיע לטווח ארוך.
אני מבין את ההשלכות של השקעה ב ETF ממונף, אבל אני מציע תמהיל אחר לחלק של התיק המושקע בשוק האמריקאי:

20% - 3X Bull S&P 500 (לשם המחשה SPXL) - 2,862% מההנפקה 08/11/2008
80% - S&P 500 (^GSPC) - אשר הניב מאותו התאריך 08/11/2008 374%

כאן אפשר לראות קאורלציה בניהם

אבל מעניין לבחון סקייל יותר גדול
זה המאמר שנתקלתי בו, אבל כמובן שיש עוד כאלה

יש גם דריל דאון קצת אחר לתשואה שנתית ממוצעת ( Compound annual growth rate CAGR )

וכן:

אז שני שאלות:


1.בגלל עניין התנודתיות הגדולה אפשר להשים Trailing stop
מכל המשברים האחרונים שבדקתי לא ראיתי שהכל מתרסק ביום אחד אז 20% יכולים לגדר,
ושוב אני מחזיר לפער הגדול בתשואות, גם 20% לאבד זה לא דרמה בממונף.

2. בויקיפדיה של BogleHeads קצת סולדים מהנושא, אבל אולי אנחנו מפספסים תשואה?


מה דעתכם/ן?

 

[AbuNafha]

protfolio visualizer דוגם רק את שנים מ 2011 ועד 2022

צודק, תודה.

למה דווקא 20-80 ? ייתכן שיש כאן התאמת יתר לנתוני עבר?

לא יודע, זה התמהיל של פות"ש. בכל מקרה, תתעלם מהתוצאה של 80-20 שפירסמתי, היא שגויה מאחר ומשתמשת ב-VOO במקום ב-SPY.


כשבודקים תמהילים שונים של ULPIX-SPY, נראה שבסיכוי קצת יותר גבוה מ-50% תמהיל כזה יביס את המדד, ובסיכוי קצת יותר נמוך מ-50% יובס ע"י המדד, באופק של 20 שנה, כל עוד מבצעים Rebalancing. וזאת במחיר של Drawdown יותר גבוה. נשמע הגיוני?

 

[אורי ג.]

ההגיון באסטרטגיה נובע מנטיה של אגח ארוך להיות לא קורלטיבי למניות ובכך להוות גידור.

לא, זה ממש לא נובע מהגיון, זה נובע מהתנהגות מהיסטורית חלקית, התנהגות שכפי שאתה רואה אין כל חובה שתחזור על עצמה.

כי בעבר התקיים שכאשר מניות ירדו, אג"ח דולרי ארוך עלה.

בחלק מהזמן.

 

[SolidusMaximus]

במילה אחת: HFEA. שכל אחד יעשה מה שמתאים לו.
לטעמי הכי חשוב להגדיר את הצרכים שלך ולפלח את ההשקעה בהתאם. לא הייתי משקיע 100% על השוק הישראלי הקטן, אבל 1%, למה לא? וד"ל ואז"ג, לא ממליץ.