• אזהרה: פורום זה מיועד להחלפת דעות בין משקיעים חובבים בנושאים תאורטיים בלבד. חל איסור מוחלט על מתן ייעוץ השקעות פרטי. אין לראות בדיונים בפורום בבחינת יעוץ השקעות או תחליף לייעוץ פיננסי מקצועי המותאם אישית וספציפית למשקיע תוך התחשבות בנתוניו, צרכיו המיוחדים והאחרים, מצבו הכספי, נסיבותיו ומטרותיו. אין להסתמך או לפעול על פי הנאמר בפורום ללא קבלת יעוץ מקצועי אישי מבעל הרישיון המתאים, וכל הנוהג אחרת עושה זאת על אחריותו בלבד. האחריות לאמור בכל הודעה היא על מחבר/ת ההודעה בלבד.

התלבטות לגבי החלק של האג"ח בהנחה שתהיה אינפלציה

דני1986

משתמש רשום
הצטרף ב
31/7/20
הודעות
17
דירוג
2
אני בשלבים האחרונים לפני פתיחת תיק ההשקעות הראשון שלי ורציתי לשאול לגבי החלק של האג"ח . יש צפי לאינפלציה עולמית (ויש אומרים שכבר התחילה וגם בישראל ). אם זה ככה ואני פותח תיק חדש למה למעשה לא להחזיק את כל האג"ח בריבית צמודה המוגנת מאינפלציה בניגוד לתיכנון הראשוני שעשיתי (בעקבות שוקולד מריר) החושף את התיק גם לריבית קבועה שאמורה לגדר את המצב ההפוך (דיפלציה-ירידת מחירים ,עלייה בכוח הקנייה ). אשמח ממש לשמוע דעות בנושא .
זה ההתיכנון של התיק , משך ההשקעה 15 שנה , 4 אלף העברה חודשית .
אפיק ההשקעהאחוז מהתיקשם המוצרתיאור
מניות - 60 אחוז מהתיק15iShares Core MSCI EM IMI UCITS ETFהקרן עוקבת אחר כ- 2,800 חברות בשווקים מתפתחים
30iShares Core S&P 500 UCITS ETFארה"ב - החברות הגדולות הסחירות בשוק האמריקאי : אפל, מוביל, גוגל, מיקרוסופט, גנרל אלקטריק, גונסון אמד גונסון, ועוד (מדדים העוקבים אחר מדד SP500 מכונים "סנופי").
15פסגות STOXX600 Banks ETFאירופה - 200 מניות בעלות שווי שוק גדול, 200 מניות בעלות שווי שוק בינוני ו-200 מניות בעלות שווי שוק קטן מכל המדינות המפותחות באירופה
אג"ח -35 אחוז מהתיק17.5קסם KTFי (00) צמודות מדד ממשלתיות 2-5 שניםקסם KTFי (00) צמודות מדד ממשלתיות 2-5 שנים
17.5אי.בי.אי סל שקלי ריבית קבועה 2-5 שניםאג"ח בקרן נאמנות המחקה את מדד אג”ח ממשלתי שקלי בריבית קבועה (לא צמודות)
זהב -5 אחוז מהתיק5iShares Gold Trust (IAU)תעודת סל העוקבת אחר מחיר זהב בוליון.
תצורה של מתכת יקרה, שכולו או רובו עשוי מזהב, בצורה של מטבעות או מטילים, ומשמש לצורכי מסחר או השקעה. ערכו הכספי של בוליון נקבע על פי משקלו ועל פי תכולת הזהב שבו.
 

חתול לילה

משתמש בכיר
הצטרף ב
8/3/15
הודעות
3,796
דירוג
5,787
למה גם קסם וגם IBI?

IBI אכזבו אותי מאוד בהעלאות פראיות של דמי ניהול. אני הולך בהדרגה להחליף את כל האחזקות שלהם.
עם מגדל יש לי ניסיון קצת יותר טוב.

למה למעשה לא להחזיק את כל האג"ח בריבית צמודה המוגנת מאינפלציה
באופן כללי, בגלל שזה מוצר עם פחות סיכון אז הריבית שתקבל נמוכה יותר.

מכיוון שבכל מקרה הריבית היא אפסית, אני מאמין שבתנאים האלה נכון יותר להחזיק צמוד.

זהב -5 אחוז מהתיק
כל אחזקה של אחוזים בודדים היא מיותרת ולא תשפיע על התיק.
 

דני1986

משתמש רשום
הצטרף ב
31/7/20
הודעות
17
דירוג
2
למה גם קסם וגם IBI?

IBI אכזבו אותי מאוד בהעלאות פראיות של דמי ניהול. אני הולך בהדרגה להחליף את כל האחזקות שלהם.
עם מגדל יש לי ניסיון קצת יותר טוב.


באופן כללי, בגלל שזה מוצר עם פחות סיכון אז הריבית שתקבל נמוכה יותר.

מכיוון שבכל מקרה הריבית היא אפסית, אני מאמין שבתנאים האלה נכון יותר להחזיק צמוד.


כל אחזקה של אחוזים בודדים היא מיותרת ולא תשפיע על התיק.
תודה על התגובה . אבדוק את הנושא של קסם ואי בי אי ..אין לי העדפה מיוחדת עליהם מהבדיקה שעשינו עלה שהם אופציות טובות. אם הריבית תעלה נגיד באחוז כמה כסף אפסיד מהחזקה של 100 אלף ש"ח בריבית לא צמודה? האם נהוג לחלק את ההחזקה בין האג"ח לזהב פחות או יותר שווה בשווה ? מה האחוז שנהוג להקצות בתיקים סולידיים ?
 

optimum

משתמש ותיק
הצטרף ב
4/10/20
הודעות
650
דירוג
876
אם זה ככה ואני פותח תיק חדש למה למעשה לא להחזיק את כל האג"ח בריבית צמודה המוגנת מאינפלציה
אתה לא יכול לדעת אם תהיה אינפלציה או אם תהיה דפלציה. אל תתיחס למה שאומרים כל אותם נביאי זעם.

עם זאת, שני דברים:
א. אפשר להגן על התיק מדפלציה גם ע"י החזקה של כסף במזומן או בפיקדון לא צמוד בבנק. אני אישית בתיק שלי בחרתי את זה על פני קניה של אג"ח שקלי.
ב. אתה מקבל משכורת (אני מניח) זו גם הגנה מפני ירידת מחירים שהרי כוח הקניה של השכר החודשי שאתה מרוויח יגדל בתרחיש כזה. תלוי כמובן בכמה אתה סבור שההכנסה שלך יציבה (שנת 2020 יכולה כניראה לענות לך על השאלה הזו). ההכנסה שלך מעבודה צריכה בעיניי להילקח בחשבון כשמתכננים את התפלגות הנכסים בתיק. העיקרון הזה רלוונטי גם לגבי ההחלטה האם להחזיק זהב בתיק.
 

חתול לילה

משתמש בכיר
הצטרף ב
8/3/15
הודעות
3,796
דירוג
5,787
אם הריבית תעלה נגיד באחוז כמה כסף אפסיד מהחזקה של 100 אלף ש"ח בריבית לא צמודה?
כלל האצבע הוא מח"מ * עליית ריבית.

במקרה שלך המח"מ הוא 2-5, נגיד 3.5. אם עליית הריבית היא אחוז אז הקרן תרד ב- 3.5%.

מה האחוז שנהוג להקצות בתיקים סולידיים ?
אני מציע לך לעבור על הפוסט של 25 תיקים.
 

דני1986

משתמש רשום
הצטרף ב
31/7/20
הודעות
17
דירוג
2
כלל האצבע הוא מח"מ * עליית ריבית.

במקרה שלך המח"מ הוא 2-5, נגיד 3.5. אם עליית הריבית היא אחוז אז הקרן תרד ב- 3.5%.


אני מציע לך לעבור על הפוסט של 25 תיקים.

אתה לא יכול לדעת אם תהיה אינפלציה או אם תהיה דפלציה. אל תתיחס למה שאומרים כל אותם נביאי זעם.

עם זאת, שני דברים:
א. אפשר להגן על התיק מדפלציה גם ע"י החזקה של כסף במזומן או בפיקדון לא צמוד בבנק. אני אישית בתיק שלי בחרתי את זה על פני קניה של אג"ח שקלי.
ב. אתה מקבל משכורת (אני מניח) זו גם הגנה מפני ירידת מחירים שהרי כוח הקניה של השכר החודשי שאתה מרוויח יגדל בתרחיש כזה. תלוי כמובן בכמה אתה סבור שההכנסה שלך יציבה (שנת 2020 יכולה כניראה לענות לך על השאלה הזו). ההכנסה שלך מעבודה צריכה בעיניי להילקח בחשבון כשמתכננים את התפלגות הנכסים בתיק. העיקרון הזה רלוונטי גם לגבי ההחלטה האם להחזיק זהב בתיק.
תודה רבה על התגובה . אנחנו עובדים בעבודה יציבה ,אבל מקבלים משכורות נמוכות יחסית (משרד החינוך). האם בעינייך יש הגיון להשאיר את האג"ח צמוד המדד (17.5 אחוז מהתיק ) אך להחליף את האג"ח הלא צמוד (גם 17.5 אחוז מהתיק )בפיקדון בבנק . האם לדעתך כמות הזהב בתיק היא קטנה יחסית לשאר ההקצאות ולא תאפשר איזון טוב ?
 

דני1986

משתמש רשום
הצטרף ב
31/7/20
הודעות
17
דירוג
2
כלל האצבע הוא מח"מ * עליית ריבית.

במקרה שלך המח"מ הוא 2-5, נגיד 3.5. אם עליית הריבית היא אחוז אז הקרן תרד ב- 3.5%.


אני מציע לך לעבור על הפוסט של 25 תיקים.
תודה . עברתי על התיקים וראיתי שבאמת המעטים שעשו הקצאה לזהב נותנים לה הרבה משקל. מצד שני ריי דליו מחזיק 7.5 אחוז בזהב . אני מבין שכל התיק שונה ..אז לא כל כך אפשר להשוות אבל גם התיקים שמחזיקים הרבה זהב שונים משלי
 

כימאי

משתמש בכיר
הצטרף ב
5/8/17
הודעות
1,827
דירוג
1,648
לאינפלציה
מה זה "אינפלציה" עבורך? צריך לדבר במספרים של עלות מוצרים ובמשך זמן. 2% שנתי זה אינפלציה? 7%? 16%? ואיך תדע מתי היא התחילה ומתי היא מסתיימת?
ואם זה נמשך שנתיים וחצי ואז בגלל סיבות כאלו ואחרות (מלחמה עולמית / שלום עולמי / מגפות חדשות / חיסונים חדשים) כבר לא תהייה אינפלציה? תשנה את הפלח האג"חי שלך (שהוא בכלל ישראלי אז לך תדע מה קורה בארץ ביחס לשאר העולם ואיך הניירות האלו מתנהגים)? אלו דברים שקרוב לוודאי תדע רק בדיעבד.

מקווה שאתה רואה שאין לדברים האלה הגדרות מוחלטות, אז אם אתה באמת מתכנן ל-15 שנה תחשוב לטווח הזה גם מבחינת ההקצאה המתאימה ותניח שהכל יכול לקרות ולהשתנות כמה פעמים בטווח הזמן הזה.
 

optimum

משתמש ותיק
הצטרף ב
4/10/20
הודעות
650
דירוג
876
האם בעינייך יש הגיון להשאיר את האג"ח צמוד המדד (17.5 אחוז מהתיק ) אך להחליף את האג"ח הלא צמוד (גם 17.5 אחוז מהתיק )בפיקדון בבנק .
יש היגיון. פיקדון זה פחות סיכון (ולכן גם בהכרח פחות תשואה) עבור החלק ה"בטוח" של התיק.
האם לדעתך כמות הזהב בתיק היא קטנה יחסית לשאר ההקצאות ולא תאפשר איזון טוב ?
5% זה עוד ני"ע לטפל בו שההשפעה שלו על התשואה תהיה זניחה ביותר.
ריבוי ני"ע מעלה את הזמן שאתה מבזבז על איזון התיק ומעלה את הפיתוי לעשות שינויים "לא סולידיים" בתיק.
המחיר (הפסיכולוגי) לא שווה את התשואה.
 
נושאים דומים
פותח הנושא כותרת פורום תגובות תאריך
Sesquiterpene התלבטות לגבי החלק האג"חי בתיק שוק ההון 12
ז התלבטות מקצועית לגבי ניסיון התפתחות אישית 1
Y התלבטות לגבי קניית דירה בנאות אפק בקריית ביאליק דרך מחיר למשתכן נדל"ן 5
A התלבטות לגבי סגירת משכנתא נדל"ן 3
מ התלבטות לגבי כדאיות חתימת קבע התפתחות אישית 11
I התלבטות לגבי כוון השקעה עם נתונים כפי שמפורטים .... נדל"ן 6
D התלבטות לגבי קניית דירה ליד מסילת רכבת בפרויקט שחלקו מחיר למשתכן נדל"ן 3
ס התלבטות לגבי קניה או השכרה נדל"ן 14
R התלבטות לגבי מעבר להלמן למיטב לאור הרכישה פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 12
נמר הכסף התלבטות לגבי תיק מניות עולמי עם מספר ETF, וחוות דעת כללית על התיק שוק ההון 10
S עמלות - התלבטות המשקיע לגבי ברוקרים שוק ההון 5
M התלבטות לגבי תואר התפתחות אישית 7
A התלבטות לגבי פתיחת קופת גמל במקביל ללקיחת משכנתא אוף טופיק 0
P התלבטות לגבי איזור השקעה נדל"ן 0
א התלבטות לגבי דירה להשקעה נדל"ן 5
J התלבטות לגבי רכישת דירה נדל"ן 45
שלי התלבטות לגבי משקפיים מינימליזם, חסכנות ואנטי-צרכנות 7
S התלבטות לגבי מכירת דירה והשקעת הכסף שוק ההון 36
שלי התלבטות לגבי איזון שוק ההון 13
N התלבטות לגבי לימודים. אוף טופיק 9
T התלבטות לגבי אלטרנטיבות השקעה נדל"ן 6
unrealx התלבטות לגבי רכישת/השכרת רכב בארץ צרכנות פיננסית 6
R התלבטות לגבי השקעת סכום כסף לכמה שנים (רילוקיישן) שוק ההון 4
ב התלבטות לגבי תואר התפתחות אישית 3
J חדש פה - התלבטות לגבי קורס התפתחות אישית 5
N התלבטות לגבי קניית מסחרית צרכנות פיננסית 0
מ התלבטות לגבי מסלול לימודי מדמח (אשמח לעזרה) התפתחות אישית 13
C התלבטות לגבי הצעדים הבאים.. שוק ההון 11
P רוצה להשקיע בעצמי - התלבטות לגבי העלות שוק ההון 2
ש התלבטות לגבי קניית דירה למגורים נדל"ן 22
א התלבטות לגבי מוצרי השקעה - תעודת סל / קרנות נאמנות מחקות / ETF זר שוק ההון 3
ה משכנתא להשקעה - התלבטות לגבי מסלולים נדל"ן 11
מתכנת התלבטות לגבי מיחזור משכנתא צרכנות פיננסית 156
O התלבטות לגבי ספר קריאה בנושא כלכלה אוף טופיק 4
א התלבטות לגבי מיקסר מינימליזם, חסכנות ואנטי-צרכנות 8
א התלבטות לגבי האפיק הסולידי שוק ההון 4
adamshalev התלבטות לגבי ביטוח רכב מקיף בזול צרכנות פיננסית 38
A מדעי המחשב התלבטות מסלולים לימודים התפתחות אישית 0
Blue התלבטות - בין הסדרים בקרנות הפנסיה פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 2
H התלבטות - המשך קריירה בעולם הדאטא התפתחות אישית 1
S תזמון שוק - התלבטות קשה שוק ההון 8
י התלבטות במינוף לבית קרקע של 5M נדל"ן 15
ליאונידס התלבטות: השקעה בנדל"ן או להמשיך בשוק ההון נדל"ן 33
J התלבטות במימון רכישת דירה נדל"ן 99
S התלבטות שוק ההון 0
O התלבטות היכן ללמוד מדמ"ח התפתחות אישית 19
לאונל התלבטות בנוגע ליחס נכסי אינפלציה/דיפלציה בתיק הארי בראון שוק ההון 5
חתול לילה התלבטות הצבעה בבחירות 2021 אוף טופיק 552
M התלבטות בין כלים פיננסים שוק ההון 17
R התלבטות בין תואר במדעי המחשב לבין מדעי המחשב ומדעי החיים התפתחות אישית 37

נושאים דומים

למעלה