לא יודעת איך לבחור קרנות מחקות - אשמח לעזרה

[ShaulNM]

מה זה נותן? זה בערך כמו רשימה בקזינו עם המספרים שזכו הכי הרבה פעמים בשבוע האחרון

עד להסרת הפיצ'ר הזה היה אפשר למשל להשוואת בין כל הישראליות שמחקות מדד X ולראות אם לקרן נאמנות מסוימת יש ביצועים גרועים באופן עקבי למשל.

אני מניח שיש משהו דומה ב- funder, אבל כמו ש- @roneng אמר זה בעיקר בודק למי היה מזל. למשל היו שנים שאלטשולר היו מובילים בבדיקה הזו אבל מי שנכנס אליהם אז חטף על הראש.

לא חושב שיש :/ בביזפורטל היה אפשר להזין תאריכים ולקבל תשואה לפי התאריכים שהוזנו.

 

[Shlomi Z]

כמו שאמרתי בהרבה שרשורים בנושא בעבר, לדעתי הניסוח הזה לא מדוייק בלשון המעטה ובפועל הוא בדיוק הפוך מהמציאות.
קנייה ישירות של המדד תתן תשואה שלא תלויה בשום צורה בתנודות של השקל מול הדולר. היא תיתן פשוט את התשואה של המדד עצמו (ביחס למה שתרצה למדוד לעומתו).
דוקא פעולת הגידור היא זאת שמכניסה פנימה את תנודות השקל מול הדולר.

אם אתה קונה מדד רגיל (לא מגודר) והמדד עלה ב10% מול השקל אז גם האחזקה שלך תעלה ב10% במונחים שקליים.
לעומת זאת אם אתה קונה מדד מגודר והמדד עלה ב10% מול השקל לא תקבל 10% תשואה שקלית אלא תקבל מספר אחר שתלוי בתנועה של הדולר מול השקל.

שאלות פשוטות, אשמח לעזרת חבר. (ברור לי שזה לא ייעוץ וכו' וכו')

א.
לראשונה הסתכלתי על התיק השקעות שלי וגיליתי שאני חשוף למט"ח,
בפועל הפסדתי כמה עשרות אחוזים כי השקל התחזק וכו' וכו'.
אז לתומי חשבתי שבדיעבד היה לי נכון אולי לנטרל ואז נתקלתי בהודעה של @roneng מורנו ורבנו.
האם אחרי כל ההתחזקות של השקל מישהו מאמין שיש עדיין לאן לרדת? האם זה לא 'סביר' לקחת בחשבון את עניין השקל/דולר כשאני קונה נייר ערך?

ב. פתאום קם אדם בבוקר הוא מחליט שיש לו 100 ש"ח והוא רוצה לקנות קרן מחקה מדד SP500.
1159250 של בלאקרוק היא עדיין הדרך הסבירה והכי פופלרית כפי שצוין:

בקרב חברי הפורום זה חד משמעית הנייר הכי פופולרי.
השני הכי פופולרי זה הנייר של אינבסקו 1183441. יש לו יתרון קל מבחינת מיסוי, אבל מדובר בקרן סינתטית שלא באמת מחזיקה את המניות עצמן. ככל הנראה זה בסדר והסיכון שזה מוסיף נשמע מאוד נמוך, אבל הגישה הנפוצה פה היא לא להשקיע במה שלא מבינים (לפחות בקווים כלליים).

שבת שלום, תודה לכולם, שמרו על עצמכם... ימים שקטים!

 

[חתול לילה]

האם זה לא 'סביר' לקחת בחשבון את עניין השקל/דולר כשאני קונה נייר ערך?

לדעתי לא. אבל נניח שאתה חושב שכן, מה האפשרויות שלך?

 

[Shlomi Z]

מה האפשרויות שלך?

אני פה מספיק זמן בשביל להיזהר מקללת: "אני יודע שאסור להמר אבל ... "
אני רוצה להבין
האם עצם המחשבה:
"השקל ממש חזק כעת, פוסט מלחמה וכו' ... אין מצב שזה ימשיך ככה "
הוא בדיוק כמו
"אני לא מבין האם זה זמן טוב להיכנס או לחכות שיקרה X "
(במקרה כאן יש שחקן שנקרא בנק ישראל ועוד חברים שמטים את הכף )

מה בנוגע לנייר ערך, זו האופציה הפשוטה כרגע לדעתך ?

 

[חתול לילה]

האם עצם המחשבה:
"השקל ממש חזק כעת, פוסט מלחמה וכו' ... אין מצב שזה ימשיך ככה "
הוא בדיוק כמו
"אני לא מבין האם זה זמן טוב להיכנס או לחכות שיקרה X "
(במקרה כאן יש שחקן שנקרא בנק ישראל ועוד חברים שמטים את הכף )

באופן כללי, אף אחד לא יודע לאן ילך הדולר מכאן.
חפש שרשורים בסגנון "שער הדולר לאן" ותראה כמה יפה פגעו חברי הפורום.

מה בנוגע לנייר ערך, זו האופציה הפשוטה כרגע לדעתך ?

בראייתי הקרנות של בלאקרוק ואינבסקו טובות באותה מידה.

 

[roneng]

לראשונה הסתכלתי על התיק השקעות שלי וגיליתי שאני חשוף למט"ח

לא מכיר את התיק שלך, אבל אני מהמר שאתה לא. (אלא אם כן אתה מחזיק אג"ח זר או משהו בסגנון).

האם אחרי כל ההתחזקות של השקל מישהו מאמין שיש עדיין לאן לרדת?

לרדת תמיד אפשר. גם לעלות.
אין לי כדור בדולח אז אין לי מושג מי מהמטבעות יאבד ערך מהר יותר. הדבר היחיד הבטוח הוא שלטווח הארוך כל המטבעות מאבדים ערך (אינפלציה).

האם זה לא 'סביר' לקחת בחשבון את עניין השקל/דולר כשאני קונה נייר ערך?

לא רלוונטי בשום צורה.
האם אתה לוקח בחשבון את עניין הפאונד/בוליבר כשאתה קונה חלב במכולת?

 

[המשקיע הפשוט]

יש הבדל בין קרן מנוטרלת מט״ח לבין קרן הנסחרת בשקלים. הקרנות האיריות אע״פ שמחקות את המדדים האמריקאים מושקעים בשקל, מה שלא מצריך המרת מטבע ואילו המנוטרלות מחקות את המדדים אך גם אינן מושפעות מהמטבע האמריקאי. ואני כותב את זה כי אני חושב שאת חושבת שכל קרן שהיא לא מנוטרלת מצריכה המרה. והחיסרון במנוטרלות הוא דמי ניהול יקרים יותר(יותר עבודה הרי) ויש שרואים בזה חיסרון הוא, אי - פיזור של המטבע; ודווקא עכשיו כשהמטבע נמוך ביחס לשקל קיימת מחשבה להיות מושפע מהדולר דווקא כי הסתברותית הוא עתיד לעלות. לגבי המדדים, עלייך להבין את אופי ההשקעה שלך ולפי זה להתאים את המדד. דוגמה: אדם המשקיע לטווח ארוך, ייתכן שעדיף שהרווח הסופי, יהיה בהתאם למדד המחירים לצרכן. הנקודה היא שזה לא שחור ולבן ולכל אחד יש את התיק המתאים לו בהתאם למטרות והיכולות האישיות.

 

[Shlomi Z]

בראייתי הקרנות של בלאקרוק ואינבסקו טובות באותה מידה.

האם אתה לוקח בחשבון את עניין הפאונד/בוליבר כשאתה קונה חלב במכולת?

תודה לכולם, עזרתם מאד.
[הספקנו להרוויח 1% מהטראמפ היומי ... עד הנפילה הבאה]

שאלה מטופשת אחרת:
אם בתיק השקעות יש לי נייר ערך 1
ואני רוצה להמיר אותו בנייר ערך 2

מדוע זה אירוע מס וצריך להנזיל קודם? האם זה ככה גם בארה"ב?
למה הכסף לא נשאר ב'משחק' עד שאני יוצא, כמו למשל בקופת גמל כשאני עובר מסלול?

 

[חתול לילה]

מדוע זה אירוע מס וצריך להנזיל קודם? האם זה ככה גם בארה"ב?

כי זה החוק, וכן.

 

[עידו ג]

שאלה מטופשת אחרת:
אם בתיק השקעות יש לי נייר ערך 1
ואני רוצה להמיר אותו בנייר ערך 2

מדוע זה אירוע מס וצריך להנזיל קודם? האם זה ככה גם בארה"ב?
למה הכסף לא נשאר ב'משחק' עד שאני יוצא, כמו למשל בקופת גמל כשאני עובר מסלול?

אתה מתכוון להמיר נייר ערך דואלי זהה (למשל מהבורסה הישראלית לבורסת לונדון)?
או להמיר סנופי לנאסדק (לדוגמא)?

הראשון אפשרי ללא אירוע מס. השני לא (במסחר עצמאי).