כבר מחקתי כמה טיוטות של לנסות לכתוב פה - אם אני מנסה להסביר את המניעים של כל דבר, יוצא לי מגילת אסתר.
מתישהו אני אעשה גם פוסט מקביל בסגנון 'יומן מסע'.
אני מתאר כאן את התיק ה'אידיאלי' שלי כרגע. יש לי אקסל שמחשב את היחסים המדויקים של כל חלק, ועוקב אחרי הייצוג שלו בניירות (כלומר אני מכניס כמה אני מחזיק מנייר, ובתחתית הדף מופיע עד כמה אני חורג).
אג"ח: 13% - חצי צמוד וחצי ריבית קבועה (5121686 ו5122973, ספציפית)
שאר התיק: 87%. המשקלים האלה הגיעו מglide path: לפי log(112-age)-1 - האקסל יעדכן את המשקלים אוטומטית כל שנה.
(המספר 112 מוצץ מהאצבע כך ש25% אג"ח מתאים בערך לגיל בו אני מצפה לשקול ברצינות פרישה).
התיק הוא בפועל רק חלקית - המעבר לIRA עדיין בתהליך, אז חלק מהתיק הוא רק בתכנון.
חלוקה בתוך ה'שאר':
מדד עולמי - 84% (VT או SSAC+WSML)
קרנות ריט (בעצם, מניות דיבידנד) - 6%
הימורים (ARK וכדומה) - 10%
החלק של המדד העולמי הוא לא באמת קרן אחת או שתיים, אלא אני מייצר שילוב שאמור לעקוב אחריו בערך:
1. מניות גדולות ארה"ב - 50% - חלק משמעותי מכוסה ע"י RSU.
2. מניות קטנות ארה"ב - 10%
3. מניות גדולות שאר שווקים - 35%
4. מניות קטנות שאר שווקים - 5%
SSAC מכסה את 1+3, VXUS את 3+4, WSML את 2+4 וR2US את 2. נשמע מסובך אבל עשיתי כמה ניסויים ולוקח שתי דקות למצוא כמה לקנות מכל קרן. אני מניח שמתישהו אכתוב סקריפט קטן שיעשה את זה בשבילי.
(המספרים כאן מעוגלים. באקסל ההנחות הן 56:44 בין ארה"ב לשאר, לפי MSCI, ו85:15 בין גדולות וקטנות)
עברתי על כמה נסיונות לייצר מדד דמוי ACWI שמאזן את הRSU, וזה היה הכי קל לאזן.
קרנות ריט: כרגע חלוקה בין ריט1 ומניבים. אני שוקל בכלל לקרוא לחלק הזה מחדש 'מניות דיבידנד' ולקנות DVY
הימורים: ARKK, IWMO, ביטקוין (GBTC כי זה קל לסחור בו, ביטקוין פיזי מסיבות היסטוריות).
כרגע כל הVXUS בתיק הממוסה, ושאר הקרנות הן איריות צוברות שלא ממש אכפת לי באיזה תיק יהיו.
יש כמה מקורות לעיוות בתכנית הזאת:
* SSAC טוענת לכסות 85% של השוק (וWSML בערך את ה15% התחתון). VXUS, מן הסתם, לא מכסה בדיוק אותם ניירות.
* R2US מכסה בערך 10% תחתון של ארה"ב וסנופי 80% עליונים - כך שיש מניות בינוניות אליהן כמעט ואין חשיפה בכלל. לא מצאתי קרן צוברת אירית שעוקבת אחרי מדד של מניות קטנות ארה"ב לפי MSCI.
* מן הסתם התיק לא ישאר באיזון בצורה מדויקת כמו אם הוא היה קרן בודדת. קרנות קטנות עלולות להיות יקרות לקנייה.
* הRSU לא מייצג את המניות ארה"ב הגדולות. אני פשוט לא רציתי עודף חשיפה לשוק הזה, אז אני מחשיב את הRSU כאילו היו סנופי.
שינויים צפויים:
* להעביר את הפנסיה לסנופי, ואז כל האקסל יתחרפן לגמרי. כרגע הפנסיה במסלול מניות, ואני מחשיב רק את החלק שעוקב אחרי ACWI ואת האג"ח. החלק שבת"א הוא "כסף אבוד" בינתיים
* החשיפה שלי לארה"ב גדולות תגדל ותקטן ללא שליטה בגלל הRSU. כשהיא תתאפס אני אוכל לפשט את המודל.
שאלות פתוחות
* VTI+VXUS זה כי זה זול יותר מVT? ההבדל באמת משנה? (מצחיק שאני שואל אחרי כל המיקרו-אופטימיזציה למעלה)
* אם אני מחזיק VTI+VXUS בממוסה וSSAC+WSML בפטור, איזה עיוות נוצר פה?
* אני חושב שאני מעדיף את SSAC+WSML על פני VTI+VXUS גם בממוסה. אני עוד צריך להחליט
* אם הפנסיה במסלול 100% סנופי, לספור את האג"ח? לפי משקל מלא שלו או חלקי?
* כמה יקר יהיה לקנות קרנות כמו R2US בIRA. מהמידע שיש לי, אין עמלות מינימום אבל יש "עמלות צד ג'"
מתישהו אני אעשה גם פוסט מקביל בסגנון 'יומן מסע'.
אני מתאר כאן את התיק ה'אידיאלי' שלי כרגע. יש לי אקסל שמחשב את היחסים המדויקים של כל חלק, ועוקב אחרי הייצוג שלו בניירות (כלומר אני מכניס כמה אני מחזיק מנייר, ובתחתית הדף מופיע עד כמה אני חורג).
אג"ח: 13% - חצי צמוד וחצי ריבית קבועה (5121686 ו5122973, ספציפית)
שאר התיק: 87%. המשקלים האלה הגיעו מglide path: לפי log(112-age)-1 - האקסל יעדכן את המשקלים אוטומטית כל שנה.
(המספר 112 מוצץ מהאצבע כך ש25% אג"ח מתאים בערך לגיל בו אני מצפה לשקול ברצינות פרישה).
התיק הוא בפועל רק חלקית - המעבר לIRA עדיין בתהליך, אז חלק מהתיק הוא רק בתכנון.
חלוקה בתוך ה'שאר':
מדד עולמי - 84% (VT או SSAC+WSML)
קרנות ריט (בעצם, מניות דיבידנד) - 6%
הימורים (ARK וכדומה) - 10%
החלק של המדד העולמי הוא לא באמת קרן אחת או שתיים, אלא אני מייצר שילוב שאמור לעקוב אחריו בערך:
1. מניות גדולות ארה"ב - 50% - חלק משמעותי מכוסה ע"י RSU.
2. מניות קטנות ארה"ב - 10%
3. מניות גדולות שאר שווקים - 35%
4. מניות קטנות שאר שווקים - 5%
SSAC מכסה את 1+3, VXUS את 3+4, WSML את 2+4 וR2US את 2. נשמע מסובך אבל עשיתי כמה ניסויים ולוקח שתי דקות למצוא כמה לקנות מכל קרן. אני מניח שמתישהו אכתוב סקריפט קטן שיעשה את זה בשבילי.
(המספרים כאן מעוגלים. באקסל ההנחות הן 56:44 בין ארה"ב לשאר, לפי MSCI, ו85:15 בין גדולות וקטנות)
עברתי על כמה נסיונות לייצר מדד דמוי ACWI שמאזן את הRSU, וזה היה הכי קל לאזן.
קרנות ריט: כרגע חלוקה בין ריט1 ומניבים. אני שוקל בכלל לקרוא לחלק הזה מחדש 'מניות דיבידנד' ולקנות DVY
הימורים: ARKK, IWMO, ביטקוין (GBTC כי זה קל לסחור בו, ביטקוין פיזי מסיבות היסטוריות).
כרגע כל הVXUS בתיק הממוסה, ושאר הקרנות הן איריות צוברות שלא ממש אכפת לי באיזה תיק יהיו.
יש כמה מקורות לעיוות בתכנית הזאת:
* SSAC טוענת לכסות 85% של השוק (וWSML בערך את ה15% התחתון). VXUS, מן הסתם, לא מכסה בדיוק אותם ניירות.
* R2US מכסה בערך 10% תחתון של ארה"ב וסנופי 80% עליונים - כך שיש מניות בינוניות אליהן כמעט ואין חשיפה בכלל. לא מצאתי קרן צוברת אירית שעוקבת אחרי מדד של מניות קטנות ארה"ב לפי MSCI.
* מן הסתם התיק לא ישאר באיזון בצורה מדויקת כמו אם הוא היה קרן בודדת. קרנות קטנות עלולות להיות יקרות לקנייה.
* הRSU לא מייצג את המניות ארה"ב הגדולות. אני פשוט לא רציתי עודף חשיפה לשוק הזה, אז אני מחשיב את הRSU כאילו היו סנופי.
שינויים צפויים:
* להעביר את הפנסיה לסנופי, ואז כל האקסל יתחרפן לגמרי. כרגע הפנסיה במסלול מניות, ואני מחשיב רק את החלק שעוקב אחרי ACWI ואת האג"ח. החלק שבת"א הוא "כסף אבוד" בינתיים
* החשיפה שלי לארה"ב גדולות תגדל ותקטן ללא שליטה בגלל הRSU. כשהיא תתאפס אני אוכל לפשט את המודל.
שאלות פתוחות
* VTI+VXUS זה כי זה זול יותר מVT? ההבדל באמת משנה? (מצחיק שאני שואל אחרי כל המיקרו-אופטימיזציה למעלה)
* אם אני מחזיק VTI+VXUS בממוסה וSSAC+WSML בפטור, איזה עיוות נוצר פה?
* אני חושב שאני מעדיף את SSAC+WSML על פני VTI+VXUS גם בממוסה. אני עוד צריך להחליט
* אם הפנסיה במסלול 100% סנופי, לספור את האג"ח? לפי משקל מלא שלו או חלקי?
* כמה יקר יהיה לקנות קרנות כמו R2US בIRA. מהמידע שיש לי, אין עמלות מינימום אבל יש "עמלות צד ג'"
) בין תשואת הRSU לתשואת המשבצת שלה (ארה"ב גדולות).
...
