אשמח להסבר על מדדי חישוב תשואה

בסיכום ביצועים בib מופיעים לי שני המושגים הבאים:
Realized & Unrealized Performance Summary
Mark-to-Market Performance Summary
פירוש יבש של המושגים לא הבהיר מספיק מה השוני.
אשמח להסבר על ההבדלים בינהם.

 

מישהו?

 

אאל"ט MTM (Mark-to-market) הינו מכירה רעיונית לפי מחיר השוק
ה Realized - Unreailised זה המימוש בפועל

 

זה, פר הגדרה, לא

 

כן, אבל מחשב את הרווחים לפי השכבות שבהן נרכשו ובהתאם לבחירת סוג המיסוי (LIFO, FIFO, MAX_LOSS וכו) ומתאים את עצמו לפי פעולה אקטיבית (מתי קנה וכמה)
ב MTM הוא פשוט השווי שיקבל המשקיע אם ימכור עכשיו את התיק שלו, בדרך כלל מחושב לצרכי ביטחונות, כאילו בסוף היום מכרת הכל ולמחרת קנית הכל מחדש

 

אתה מתכוון ש-IB מציגים רווח/הפסד בניכוי מס? אם כן, אני מניח שעבור ישראלים זה לא רלוונטי (כלומר, אני מניח ש-IB לא מחשבים לכל לקוח את המס הזר שהוא ישלם בעצמו), כך שבפועל זה אמור להיות זהה ל-MTM?

 

כלומר Realized - Unreailised זה לאחר ניכויי מס?

 

לא, זה בהתחשבות במחירי הקניה שלך ובסדר המכירה שלך

 

אז עדיין לא הבנתי
הוא שאל על 2 צורות של

גם MTM מחושב (מן הסתם) לפי מחיר הקניה (אחרת זה לא performance), ומה המשעמות של "סדר מכירה" למעט מס?

 

בפועל מה יותר רלוונטי לי כאשר אני בודק תשואה בתיק?

 

זה לא שכתבתי את המושגים אבל אנסה להסביר רק את התירגום של המושגים כפי שאני מבין אותם
MTM הוא מדידת הביצוע כאילו מכרת הכל בסוף תקופת הבדיקה, בלי קשר לאילו פוזיציות פתוחות בסוף תקופת הבדיקה
Realized\UN מתחשב במכירות שעשית בפועל עם הנייר, חלקם מכרת וחלקם השארת וזה מתחשב בפוזיציות הפתוחות וגם הסגורות
אני לא באמת יודע אם יש משמעות ל MTM מול Unrealized בנכס כמו מניה
כנראה זה כמו ההבדל בין IRR ל TWR, האחד תלוי בהפקדות משיכות (במקביל מכירות\קניות) והשני תלוי בסכום בלבד בסוף תקופת המדידה

לא יודע, מה רלוונטי לך?