להיות ישראלי ולה-DRIP

[stass]

בואו נדבר קצת על DRIP - Dividend Reinvestment Plan.

יש לי כמה שאלות שאשמח לעזרה לגביהם

אז למי שלא מכיר (ואם אני טועה תתקנו אותי ), מדובר על תהליך בו דיבידנד של חברה מושקע אוטומטית במניות של אותה החברה.
ה-DRIP יכול להתבצע על COMPLETE STOCK וגם על PARTIAL STOCKS, תלוי בחברה. ז"א שאם קבלתי דיבידנד של 0.5$ ומנית החברה שווה 1$, אז תוכנית הDRIP תקנה חצי מניה.

וכאן בעצם השאלות - כתושב ישראל, מה האפשרויות שלי לבצע DRIP מבחינת מספר כיוונים?

1. DRIP בשוק ההון הישראלי, הבורסה הישראלית. האם יש בכלל אפשרות כזאת במערכות המסחר בארץ וברוקר כלשהו מאפשר את זה? חברה כלשהי?
2. בשווקים בחו"ל. אני מנהל את תיק ההשקעות שלי בIBI במערכות הORDER NET. לא נראה לי שמשהו כזה קיים שם. יש לי דרך כלשהי לבצע DRIP בתיק השקעות בחו"ל? אולי ברוקר אחר?

תודה רבה.

 

[חלכאי]

ככל הידוע לי, הברוקרים הישראלים לא מציעים את השירות הזה. אפשרי אצל ברוקרים אמריקאים, אני מניח שרק לניירות הנסחרים בארה'ב.
חשוב לציין שהדיבידנד נטו מושקע בחזרה. את המס צריך לשלם.

 

[אורי ג.]

• DRIP בשוק ההון הישראלי, הבורסה הישראלית. האם יש בכלל אפשרות כזאת במערכות המסחר בארץ וברוקר כלשהו מאפשר את זה? חברה כלשהי?

אין.

בשווקים בחו"ל. אני מנהל את תיק ההשקעות שלי בIBI במערכות הORDER NET. לא נראה לי שמשהו כזה קיים שם. יש לי דרך כלשהי לבצע DRIP בתיק השקעות בחו"ל? אולי ברוקר אחר?

לא חושב, אפשר כן אם אתה נהיה בעלים רשום אבל זה סיפור מהתחת, עולה הרבה כסף ובאופן כללי לא מומלץ.

 

[liranviper]

איך אפשר בכלל טכנית לקנות חצי מניה? נשמע לי מוזר מאוד

 

[nicepo1]

יש לי דרך כלשהי לבצע DRIP בתיק השקעות בחו"ל? אולי ברוקר אחר?

כן. ב TD למשל ניתן לעשות DRIP בחינם וגם לבחור על איזה תעודות.

 

[FIYaacov]

איך אפשר בכלל טכנית לקנות חצי מניה? נשמע לי מוזר מאוד

תחשוב מה זה מניה.
מתישהו החברה שרירותית החליטה שהיא מנפיקה 40,000 מניות (לצורך הדוגמא). היא הייתה יכולה להחליט להנפיק גם 80,000 בחצי המחיר.

אין משמעות לערך המניה אלא לכמה אחוזי בעלות על החברה היא מקנה לך. לכן חצי מניה זה פשוט חצי מאחוזי הבעלות שמקנה מניה שלמה.

 

[stass]

כן. ב TD למשל ניתן לעשות DRIP בחינם וגם לבחור על איזה תעודות.

מיסקוזי... TD?
זה קיצור לברוקר מסויים?

 

[liranviper]

תחשוב מה זה מניה.
מתישהו החברה שרירותית החליטה שהיא מנפיקה 40,000 מניות (לצורך הדוגמא). היא הייתה יכולה להחליט להנפיק גם 80,000 בחצי המחיר.

אין משמעות לערך המניה אלא לכמה אחוזי בעלות על החברה היא מקנה לך. לכן חצי מניה זה פשוט חצי מאחוזי הבעלות שמקנה מניה שלמה.

הכל נכון. אבל היא החליטה. ומאותו הרגע אתה יכול לסחור רק ביחידות של מניה. איך אפשר לקנות חצי? אתה צריך שמישהו ימכור לך חצי.. מי זה יהיה?

 

[nicepo1]

זה קיצור לברוקר מסויים?

כן
TD Ameritrade ברוקר אמריקאי שמקבל גם ישראלים ומציע בין השאר גם תוכנית DRIP חינמית.

 

[אורי ג.]

TD Ameritrade ברוקר אמריקאי שמקבל גם ישראלים ומציע בין השאר גם תוכנית DRIP חינמית.

גם בIB יש רק שהוא מוגבל ברמת כל התיק ואינו תקף לETFים.

 

[FIYaacov]

הכל נכון. אבל היא החליטה. ומאותו הרגע אתה יכול לסחור רק ביחידות של מניה. איך אפשר לקנות חצי? אתה צריך שמישהו ימכור לך חצי.. מי זה יהיה?

אתה לא חייב. אם אבי קונה חצי מניה ושאול קונה חצי מניה אז שניהם יכולים לקנות ממישהו שמוכר מניה. לחלופין אבי יכול לקנות חצי מניה משמואל שמוכר חצי מניה שקיבל ב-drip יותר מוקדם.

אבל היא החליטה

ואז עשתה split ו-buyback ו-drip והנפקה נוספת.
אין חוק שאומר שמספר המניות קשיח. מה שחשוב זה אחוז הבעלות שלך בחברה. מספר המניות הוא מספר אבסטרקטי שעוזר לך להבין את האחוז הזה (במקום שתחשב את שווי המניות שלך לעומת שווי השוק של החברה).

 

[nicepo1]

דרך אגב חיסרון משמעותי(שהובא לידעתי באדיבות FIYaacovֲֲ@ )הוא שלא ניתן להעביר יחידות שנירכשו ב DRIP.

 

[FIYaacov]

דרך אגב חיסרון משמעותי(שהובא לידעתי באדיבות FIYaacovֲֲ@ )הוא שלא ניתן להעביר יחידות שנירכשו ב DRIP.

הסיבה היא שבדרך כלל ה-DRIP הוא בכלל סינטטי ומנוהל רק ברישום פנימי אצל הברוקר.

 

[liranviper]

אם אבי קונה חצי מניה ושאול קונה חצי מניה אז שניהם יכולים לקנות ממישהו שמוכר מניה.

באמצעות איזה מנגנון? מה אם אחד מהם ירצה למכור במחיר x והשני y?

ואז עשתה split ו-buyback ו-drip והנפקה נוספת.

זה לא רלוונטי.. אני רוצה לקנות עכשיו חצי מניה ולא לחכות שהחברה תעשה משהו כזה.. אנחנו מדברים על משהו ביוזמת בעל המניה ולא משהו ביוזמת החברה

 

[FIYaacov]

אנחנו מדברים על משהו ביוזמת בעל המניה ולא משהו ביוזמת החברה

זה כן ביוזמת החברה. אתה לא יכול לעשות זאת בכל יום אלא רק ביום שקיבלת דיבידנד ומוגבל בסכום שקיבלת. זה משהו שהחברה מציעה לך לעשות כדי שתשקיע את הדיבידנד חזרה בחברה. היו חברות שגם היו מאפשרות לקנות עם הדיבידנד מתחת למחיר השוק.

 

[liranviper]

זה כן ביוזמת החברה. אתה לא יכול לעשות זאת בכל יום אלא רק ביום שקיבלת דיבידנד ומוגבל בסכום שקיבלת. זה משהו שהחברה מציעה לך לעשות כדי שתשקיע את הדיבידנד חזרה בחברה. היו חברות שגם היו מאפשרות לקנות עם הדיבידנד מתחת למחיר השוק.

עוד לא ענית באמצעות איזה מנגנון.. לא ברור לי איך הרצון של החברה יכול לבוא לידי ביטוי.. הרי זה קורה דרך הברוקר. החברה מודיעה לברוקר שהיא מוכנה לאפשר את זה ואז הברוקר מאפשר לסוחרים רק עבורה ואת הפיצ'ר הזה?
ונגיד שקניתי ככה חצי מניה.. איך אני מוכר את החצי אח"כ? הרי אם אני יכול למכור בכל זמן זה אומר שמישהו יכול גם לקנות בכל זמן חצי מניה וזה בניגוד למה שאמרת שצריך לחכות ליום האקס. ואם לא, זה אומר שהחצי מניה לא סחירה?

 

[FIYaacov]

עוד לא ענית באמצעות איזה מנגנון.. לא ברור לי איך הרצון של החברה יכול לבוא לידי ביטוי.. הרי זה קורה דרך הברוקר. החברה מודיעה לברוקר שהיא מוכנה לאפשר את זה ואז הברוקר מאפשר לסוחרים רק עבורה ואת הפיצ'ר הזה?
ונגיד שקניתי ככה חצי מניה.. איך אני מוכר את החצי אח"כ? הרי אם אני יכול למכור בכל זמן זה אומר שמישהו יכול גם לקנות בכל זמן חצי מניה וזה בניגוד למה שאמרת שצריך לחכות ליום האקס. ואם לא, זה אומר שהחצי מניה לא סחירה?

בוא נגיד ככה. אתה חושב שמניות זה int והיום גילית שזה float. אני אשקר אם אגיד לך שאני מכיר את המנגנון על בוריו. ניחוש שלי זה רישום פנימי של הברוקר. והוא קונה ממך את החצאים ומחלק אותם ל-drip הבאים, אבל זה רק ניחוש.

 

[nicepo1]

עוד לא ענית באמצעות איזה מנגנון.. לא ברור לי איך הרצון של החברה יכול לבוא לידי ביטוי.. הרי זה קורה דרך הברוקר. החברה מודיעה לברוקר שהיא מוכנה לאפשר את זה ואז הברוקר מאפשר לסוחרים רק עבורה ואת הפיצ'ר הזה?

מקריאה בריפרוף יש 2 סוגים אחד ע"י החברה עצמה או המנפיק והשניה ע"י הברוקר.
במקרה הראשון ניתן למכור רק חזרה לחברה ובשני רק לברוקר עצמו בגלל זה (כנראה) לא ניתן להעביר את המניות האלה.
מקור:
http://www.investopedia.com/articles/02/011602.asp

 

[stass]

כן
TD Ameritrade ברוקר אמריקאי שמקבל גם ישראלים ומציע בין השאר גם תוכנית DRIP חינמית.

מגניב! יש להם נציגות מסודרת בארץ? במה בעם כרוכה העבודה עם ברוקר אמריקאי - איך זה שונה בלעבוד מול IBI למשך (במקרה שלי)?

 

[FIYaacov]

יש להם נציגות מסודרת בארץ?

לא.

במה בעם כרוכה העבודה עם ברוקר אמריקאי - איך זה שונה בלעבוד מול IBI למשך (במקרה שלי)?

* העברות בנקאיות יקרות או לחלופין פתיחת חשבון באינטרקאטיב ישראל והמרה והעברה דרכם.
* אין עברית באתר אינטרנט שלהם ובשירות הלקוחות.
* עם זאת כנראה ששירות הלקוחות שלהם עדיין יותר טוב.
* עמלות קנייה ומכירה אפסיות אם תעבוד עם רשימה מכובדת של כ-100 ETFים.
* תצטרך להגיש דוח שנתי במידה ולא יגבו ממך את כל המס במקור (רלוונטי לרוב במקרה של רווחי הון).