קרנות כספיות מומלצות

[חתול לילה]

למה אתה אומר שזה טעות איומה?

איפה אמרתי?

 

[חתול לילה]

זו לא טעות איומה להשקיע בזה

 

[שמואלל]

איפה אמרתי?

טעות שלי, .
ככה זה שעושים כמה דברים ביחד...

 

[cit4]

החודש החלטתי להפקיד כספים בקרן בכספית, מסקירה מהירה נראה שאי.בי.אי כספית מחזיקה ביחס פקדונות+מק"מ (74%) הכי גבוה לכן בחרתי בה

@Ajax
יש גם 5137690 מיטב כספית שקלית ללא קונצרני, שחדשה יותר.
דמי ניהול 0.12%, לעומת 0.19% בשל אלטשולר.

שאלה לידע: מדוע חשוב לך לצמצם קונצרני, והאם דבר זה בא על חשבון תשואה/דמי ניהול?

 

[Ajax]

@Ajax
יש גם 5137690 מיטב כספית שקלית ללא קונצרני, שחדשה יותר.
דמי ניהול 0.12%, לעומת 0.19% בשל אלטשולר.

תודה, העדפתי את אלטשולר בגלל גודל הקרן, בכל מקרה מדובר בסכום נמוך אז הדמי ניהול לא משמעותיים

שאלה לידע: מדוע חשוב לך לצמצם קונצרני, והאם דבר זה בא על חשבון תשואה/דמי ניהול?

מאותה סיבה שאני מעדיף להחזיק באג"ח מדינה ולא קונצרני, וזה לא רק החלק הקונצרני, כמעט כל הקרנות מחזיקות גם מניות. אני לא מחפש משחקים, מעוניין במוצר שמקבל בקירוב את ריבית בנק ישראל - עד עכשיו החזקתי מק"מ ועכשיו שהוא נפדה החלטתי לעבור לקרן כספית כדי שיהיה מתואם עם השינוי בריבית (לטוב ולרע)

מבחינת השפעה על התשואה אני מניח שמנהלי קרנות מנסים לקבל תשואה עודפת על פני ריבית בנק ישראל אבל זה כל כך זניח שלדעתי זה לא שווה את זה. אם תסתכל ברשימת קרנות בפאנדר תראה שלכולם השתשואה כמעט זהה - אז פשוט למה ?
מבחינת דמי ניהול(אני מנחש כאן), לא חושב שיש קשר ישיר אבל ככל שהקרן מגוונת יותר המנהלי קרנות ככל הנראה יצטרכו לבצע יותר פעולות זה יגרור יותר עלויות

 

[ירח אפל]

לעבור לקרן כספית כדי שיהיה מתואם עם השינוי בריבית (לטוב ולרע)

התשואה על הכספיות היום היא רבע, ולרוב חצי אחוז פחות מריבית בנק ישראל.

 

[חתול לילה]

התשואה על הכספיות היום היא רבע, ולרוב חצי אחוז פחות מריבית בנק ישראל.

למה בעצם? דמי ניהול? ציפיות ריבית?
הייתי מצפה שהחלק של פקדונות בבנק ייתן ריבית גבוהה יותר, הרי הבנקים מרוויחים יפה.

 

[עידו ג]

מאותה סיבה שאני מעדיף להחזיק באג"ח מדינה ולא קונצרני, וזה לא רק החלק הקונצרני, כמעט כל הקרנות מחזיקות גם מניות.

אתה בטוח? חשבתי שהן מחויבות להשקיע באפיקים כמו אג"ח קצר טווח בלבד. אפיקים סולידים.

 

[ירח אפל]

הייתי מצפה שהחלק של פקדונות בבנק ייתן ריבית גבוהה יותר, הרי הבנקים מרוויחים יפה.

מה קשורים הבנקים?

תבדוק אחרי מה הקרנות עוקבות, מיעוטן לא עוקבות אלא משקיעות בפקדון בריבית פריים פחות 1.6%, שזה בהורדת דמי הניהול בערך רבע אחוז פחות מריבית בנק ישראל.
ורובן מנסות לעקוב אחרי מדד תל גוב-מק"מ, שכבר לפני הודעת הריבית האחרונה צפה ירידה של רבע אחוז, והוא מתמיד בצפיה הזו.

אתה בטוח? חשבתי שהן מחויבות להשקיע באפיקים כמו אג"ח קצר טווח בלבד. אפיקים סולידים.

לקרן כספית אסור להשקיע במניות, רק באפיקים קצרי טווח

 

[paskar]

שאלה לידע: מדוע חשוב לך לצמצם קונצרני, והאם דבר זה בא על חשבון תשואה/דמי ניהול?

אם תסתכל ברשימת קרנות בפאנדר תראה שלכולם השתשואה כמעט זהה - אז פשוט למה ?

קשה להסיק, אבל לפי ה-3 שנים האחרונות נראה שה"ללא קונצרני" כן קצת פחות מאחרות (גרפים מכאן).


ה"ללא קונצרני" השניה היא חדשה, אין כמעט היסטוריה, אבל כרגע נראה שהיא גם בגדול נמוכה יותר מאחרות.

מבחינת דמי ניהול(אני מנחש כאן), לא חושב שיש קשר ישיר אבל ככל שהקרן מגוונת יותר המנהלי קרנות ככל הנראה יצטרכו לבצע יותר פעולות זה יגרור יותר עלויות

כרגע אחת מה"ללא קונצרני" בשליש העליון, השניה ברבעון התחתון.

 

[Mars1]

ההבדל בתשואה מתחילת השנה בין הגבוהה ביותר לנמוכה ביותר עומד על 0.08% . אם נוסיף לזה את העניין ש(לדעתי) אין ממש יכולת לנבא איזו קרן תשיג יותר או פחות, אז (שוב לדעתי) אם החלטת לשים את הכסף בקרן כספית, פשוט תבחר אחת, וזהו. ההגיון שלי אומר - עדיפות לבעלת ד"נ הנמוכים ביותר שאינה מוגבלת.
ג"נ מחזיק מיטב שקלית כשרה ד"נ 0.09%

 

[חתול לילה]

אם נוסיף לזה את העניין ש(לדעתי) אין ממש יכולת לנבא איזו קרן תשיג יותר או פחות

במקרה כזה אפשר לפזר על כמה קרנות כדי להתקרב לממוצע במקום ליפול על הקרן הגרועה.

 

[Ajax]

אתה בטוח? חשבתי שהן מחויבות להשקיע באפיקים כמו אג"ח קצר טווח בלבד. אפיקים סולידים.

בפירוט אחזקות של הקרן זה נראה שיש 1-2% למניות, כמעט בכולן..

התשואה על הכספיות היום היא רבע, ולרוב חצי אחוז פחות מריבית בנק ישראל.

אין בעיה, אבל עדיין זה מתואם גם אם יש סטייה קלה. אם הריבית תעלה כך גם התשואה בקרן כספית ולהפך.

 

[paskar]

בפירוט אחזקות של הקרן זה נראה שיש 1-2% למניות, כמעט בכולן..

אלה לא מניות אלא נע"מ, שדומה יותר לאג"ח.
כמה הסברים (ובחו"ל).

אגב, אם מישהו יודע איפה ההגדרה החוקית של הדברים האלה, שתפו. מצאתי רק אזכור אגבי כאן, אבל לא הגדרה ממשית.

 

[ירח אפל]

אגב, אם מישהו יודע איפה ההגדרה החוקית של הדברים האלה, שתפו. מצאתי רק אזכור אגבי כאן, אבל לא הגדרה ממשית.

ההגדרה בתקנות האלה נכונה, ויש גם הגדרה בסעיף 1 לחוק ניירות ערך

 

[paskar]

אגב, עוד כתבה לגבי נע"מ.

ויש גם הגדרה בסעיף 1 לחוק ניירות ערך

אם כי שם זה תקנות לגבי קופות גמל, אז לא רלוונטי בהקשר כללי.

חוק ניירות ערך מאוד מינימליסטי לגבי זה. רק שורת הגדרה, הזמן לפרסום תשקיף, ושהמושג "תעודות התחייבות" לא כולל נע"מ.
יש גם התייחסות כלשהי בתקנות "הגשת הזמנות", ובתקנות פורמט תשקיפים.

ציפיתי ליותר. אם זה כל מה שיש ואין לפחות איזה "חוזרים".

אגב, יש התייחסות במסמכי הבורסה (מדריך לחברות - רישום ניירות ערך למסחר, החלק השני לתקנון; ומדריך המסחר בבורסה - הנחיות על פי החלק השלישי לתקנון), אבל זה לא רמת חוק.

 

[cit4]

מישהו יודע אם ״הראל כספית דולרית נקובה $״ 5129523 היא כספית מוגבלת?

 

[cit4]

ועוד שאלה: האם נהוג להסתכל על ״דמי נאמנות״ כתוספת ל״דמי ניהול״?

 

[אורי ג.]

התשואה על הכספיות היום היא רבע, ולרוב חצי אחוז פחות מריבית בנק ישראל.

רבע או פחות מזה.

ועוד שאלה: האם נהוג להסתכל על ״דמי נאמנות״ כתוספת ל״דמי ניהול״?

כן.

 

[ירח אפל]

רבע או פחות מזה.

ריבית בנק ישראל היום היא 4.5%
הקרנות הכספיות הרווחיות ביותר השנה עשו עד אתמול 0.98%
ואתמול היה היום ה־91 בשנה

(1+0.0098)^(366/91)=1.04

זה חצי אחוז פחות מריבית בנק ישראל, וכאמור אלה הרווחיות ביותר