האם יש טעם לגוון את החלק הסולידי של התיק:

[arn]

נניח שהחלק הסולידי הוא אג"ח ישראלי לטווח קצר. האם יש טעם לקנות סוגי אג"ח שונים כלומר אג"ח ממשלתי צמוד ולא צמוד, אג"ח ממשלתי לתקופות שונות (עד לפרעון). נניח 3 - 4 זמני פרעון שונים, לקנות גם קרנות שמחזיקות אג"ח חברות בדרות גבוה (שמחזיקות הרבה אג"ח כזה למשל תל בונד 60)? או שפשוט לקנות רק אג"ח אחד ממשלתי לטווח קצר. למשל אג"ח ממשלתי צמוד מדד שפרעונו בעוד 4 - 5 שנים. ההנחה היא שאין טעם בגוון כי לרוב האג"ח יש מקור אחד - ממשלת ישראל ואילו אג"ח חברות איננו בטוח ותשואתו היא רק מעט מעל לאג"ח הממשלתי. אג"ח אחד בודד פשוט מקל על ניהול התיק.

 

[גרביל מרוץ]

אג"ח חברות איננו בטוח

לא הייתי מכליל, בשביל זה יש דרוג השקעה

 

[חתול לילה]

האם יש טעם לקנות סוגי אג"ח שונים

אני מחזיק גם קרן בדולרים, כגידור מפני פיחות השקל.

 

[Homer]

יש טעם לגוון אם יש לך צורך בתזרים ספציפי, לדוגמה סכום X שייכנס ב2026, סכום Y שייכנס ב2027 וכולי.

 

[הייטקיסט מנוסה משקיע חדש]

ארחיב על מה ש @Homer כתב.
אפשר לייצר "סולם" של אג"חים:
* אתה קונה 4 אג"חים ממשלתיים בטווחים של 2-5 שנים בהתאם להעדפות שלך - צמוד, ריבית משתנה, או קבוע
* קופונים שנכנסים מושקעים באג"ח הרחוק ביותר לצורך פשטות
* שנפדה האג"ח הקרוב ביותר אתה קונה אחד חדש לעוד חמש שנים

היתרונות בגישה הזו הם:
* אחזקה של אג"חים ישירות היא ללא דמי ניהול
* בהנחה ואתה מחזיק כל אג"ח עד פדיון, לא צריך לדאוג מעליה או ירידה במחיר שלו
* כל שנה משתחרר לך כמות מסויימת של כסף למקרה שתצטרך נזילות

זה קצת יותר מסובך מאשר לקנות תעודת סל וצריך להחליט אילו אג"חים לקנות, אבל מתאים לי אישית בגלל הנזילות והעובדה שאני לא דואג ממחיר האג"ח