השוואת מניה לקרן סל?

[דרור]

שלום. מחפש פרמטר להשוואה בין מניה כל שהיא לקרן סל כל שהיא. האם ניתן לומר ש EPS של מניה דומה בקירוב מספיק טוב ל TOTAL RETURN של קרן סל (שניהם בהסתכלות שנתית כמובן) ?

 

[אוגורן]

הבדלים:
1. מתמטית - EPS הוא רווח למניה יחידה, Total return מחושב בדולרים עבור כל דולר של אחזקה.
2. מהותית - Total return זה כסף שאתה מקבל ממש (או יכול לקבל אם תמכור). רווח של חברה לא מגיע למשקיעים (אלא בעקיפין), יכול להיות שיהיה רווח והמניה תרד.

 

[guesto]

האם ניתן לומר ש EPS של מניה דומה בקירוב מספיק טוב ל TOTAL RETURN של קרן סל

לא, הקשר מאוד רופף. למשל, חברה יכולה להיות רווחית עם תשואה שלילית או להפך, הפסדית עם תשואה חיובית.

ניתן לחשב EPS של קרן סל בעזרת ממוצע משוקלל של ההחזקות, יכול להיות שתצליח למצוא את הנתון בדף המנפיק. וגם אל תשכח לחלק בסוף את מחיר המניה ב-EPS כדי לקבל P/E, אין הרבה משמעות ל-EPS בפני עצמו.