פנסיה דיגיטלית

[liranviper]

מישהו הצליחו להגיע למסקנה חד משמעית לגבי הסיכון האקטוארי האקטוארי בקרנות קטנות דוגמת במיטב ד"ש?
אני עד היום לא בטוח האם זה לא תרגיל שיווקי של החברות הגדולות או שזה באמת בעיה ומוותרים פה על משהו ממשי בתמורה לדמי ניהול נמוכים.

 

[אורי ג.]

תרגיל שיווקי

 

[מתכנת]

גם אני התרשמתי ככה, ולכן החזרתי את המסלול שלי להיות מסלול מניות רגיל.

ברגע הראשון גם חשבתי כך בגלל הפשטות של מדיניות ההשקעה, אך במבט שני זה כנראה לא נכון..
שים לב, הציטוטים של מדיניות השקעה במסלול מניות מתייחסים לכך ש 30% יושקעו במניות הנכללות במדד ת"א 100, 30% במניות הנכללות במדד MSCI ACWI, לעומת מסלול פסיבי שהכספים יושקעו במדדי מניות
כלומר המסלול המנייתי מנוהל לכל דבר וענין, עם מגבלה באיזה שווקים/מדדים להשקיע, עדיין מנהל הקרן ירכוש מניות 'נבחרות'.

מסלולי השקעה וביטוח בקרנות הפנסיה של מיטב דש

מסלול מיטב דש מקיפה מניות
נכסי המסלול יהיו חשופים למניות בארץ ובחו"ל, בשיעור חשיפה שלא יפחת מ-75% ולא יעלה על 120% מנכסי המסלול. ............
מסלול מיטב דש מקיפה פאסיבי- מדדי מניות
נכסי המסלול, בשיעור שלא יפחת מ-75% ולא יעלה על 100%, יושקעו במדדי מניות. ............

מה שכן, אני חושב שזה מסלול שצריך לעקוב אחריו מקרוב כי אף אחד לא מבטיח לנו שהוא ישאר פסיבי (בניגוד ל"מניות פסיבי" ששם אין הבטחה אבל השם מעלה את רמת הסבירות שישאר פסיבי)

+1

 

[liranviper]

@מתכנת ואו אתה חד.. ווידאת את זה איתם?

 

[מתכנת]

ווידאת את זה איתם?

לא,
עם מנהלי ההשקעות אין מצב לתקשר ישירות, גם לא עם מישהו אחר מהמחלקה הזאת.
בשירות לקוחות, תהיה בטוח שאין שם אפילו אחד שיידע את התשובה.
אז לא אשקיע טיפת אנרגיה בשביל לקבל מנציג תשובות שהוא ניחש/פירשן בעצמו/יברר ויענה לי תוך חודש ..

 

[מתכנת]

דרך אגב,
ריבית פח"ק בנק ישראל זה מנייתי? איך בדיוק נפל הנכס הזה למסלול מניות פסיבי?

 

[daat99]

איך בדיוק נפל הנכס הזה למסלול מניות פסיבי?

יתרת ההפקדות שנצברה ועוד לא הושקעה.

 

[liranviper]

יתרת ההפקדות שנצברה ועוד לא הושקעה.

אם הם מצהירים ש10% מהקרן מושקעת בכך, הם יכולים לא לעמוד בכך? כלומר לצבור 10% ואז לרדת ל0% ע"י מכירה ולקנות בכסף שהתפנה מניות, ולאט לאט לצבור שוב 10% וחוזר חלילה?
בעצם זה אומר שרוב הזמן הם מחזיקים פחות מה10% שהוצהר

 

[daat99]

אם הם מצהירים ש10% מהקרן מושקעת בכך

לרוב אין התחייבות על מספר קבוע אלא על טווח שמאפשר להם גמישות.
כמו כן כמעט תמיד יהיו עתודות מזומן נזילות כי גם כשהם מבצעים השקעות הם משאירים סכום כלשהו נזיל בשביל לאפשר לאנשים משיכות (קרנות השתלמות נזילות, העברת פנסיות לגוף אחר וכו') או בשביל לגבות ממנו דמי ניהול/הוצאות שונות.

 

[omertal]

אתה בטוח שאתה משלם רק 0.3 מההפקדות החודשיות? במסלול לעובדי מדינה שחשבתי שהעמלות בו הכי זולות משלמים 0.45 מההפקדות (ו— 0.045 מהצבירה).

בטוח ב-100%. יש לי חבר שהצטרף איתי וצבר כבר יותר מ-100,00 והוא כבר משלם 0.19% מההפקדות.
תמיד יש לאן לרדת.

 

[liranviper]

אז לא אשקיע טיפת אנרגיה בשביל לקבל מנציג תשובות שהוא ניחש/פירשן בעצמו/יברר ויענה לי תוך חודש ..

אני השקעתי טיפת אנרגיה ושלחתי מייל, והם אישרו את מה שחשבת. הם משקיעים בכל המדד, ובנוסף במניות ספציפיות מתוך המדד לפי שיקולי הוודעה שלהם. אפילו אמר לי במפורש שעכשיו למשל כשיש שינויים בבורסות בעולם הם יכולים להחליט לקנות מניה ספציפית כזו או אחרת מבין המניות שנסחרות במדד.

ממש מרגיז.. אני חושב עכשיו לחזור למסלול הפסיבי - שם הוא אמר לי שזה לא קורה וכל משקיעים רק בכל המדד.

 

[מתכנת]

הם משקיעים בכל המדד, ובנוסף במניות ספציפיות מתוך המדד לפי שיקולי הוודעה שלהם

המדד MSCI ACWI מכיל אלפי מניות כך שמרחב התמרון שלהם גדול....

 

[alon700]

אני דיברתי איתם אמש וזהו התמהיל שקיבלתי לגבי מסלול מספר 1689- מסלול מיטב דש מקיפה פאסיבי- מדדי מניות:
34% - ת"א 100
17% - S&P 500
13% - נאסדק
8% - יורוסטוקס
8% - ניקיי
5% - דאקס
2%- MCSI