השקעה במתכות יקרות ( כסף )

[קפה שחור]

המחיר של כסף ספציפית ירד כ-75% מאז 2011, גם בלי אסטרואידים, אני לא מכיר משקיע שיכול לספוג 75% הפסד מבלי לקרוא לזה אסון.

כמובן
לכן מי שמחזיק מתכות הוא או שמשתמש בהן לייצור הכנסתו או מי שחושב שעומד להיות מחסור רציני עקב שילוב חדש כלשהו

 

[adamshalev]

כמו שציינתי עם היחס מחיר כסף לזהב שנמצא בשפל של 50 שנים, המחיר הריאלי (מתואם אינפלציה US CPI) ב-50 השנים האחרונות הוא באזור החציון, ככה שלא הייתי אומר שהיסטורית המחיר שלו ״יקר״, אלא בהגדרה, היסטורית המחיר שלו הוא סביב החציון (הקו האדום):

 

[grimble grumble]

כי זה מחיר המדף של הסחורה
זה מה שהשוק תימחר אותה
היא לא מייצרת רווחים, היא לא מפעילה כלום

לעומת זאת, אם תרצה השקעת ערך בסחורות, אתה תשקיע בחברות שהסחורה של החומר הגולמי שלה לייצר הכנסה הוזלו לאחרונה
ברגע שאתה מעריך שהחומר גלם שנמכר אתמול עולה יותר זול לחברה שמשתמשת בו, זה מגדיל לה את שורת הרווח
ובהתאמה מגדיל את רווחיך מאחזקת החברה (ולא הסחורה)
שים לב, שהחזקת הסחורה עצמה לא מייצרת לך ערך, אלא אם הביקוש אליה יעלה מתישהו
ואת החלק של המתישהו אתה צריך לצפות ולהעריך, האם בכלל יקרה דבר כזה?
למה דווקא במתכת הזאת? למה התעשיה צריכה אותה
האם היא תצטרך יותר ממנה, האם בקרוב יהיה היצע מטורף (מאסטרואידים) שיוריד את המחיר עוד
כל אלה השאלות ש"משקיע בערך" צריך לשאול, המחיר היום לא רלוונטי

לא שמעת שהיום חברות כבר לא צריכות לייצר רווחים?
אבל זה כבר תחום הצמיחה

ולעניין,
לא הסברת למה אין השקעת ערך בסחורות.
אתה משקיע במשהו (אם זה פלטינום או חברה או ציור) שאתה חושב שהוא שווה יותר ממה שהשוק מתמחר אותו

 

[קפה שחור]

שאתה חושב שהוא שווה

לא
שאתה חושב שאחרים יחשבו שהוא יהיה שווה
המחיר הנוכחי הוא לא תורם משמעותי ל"מחשבה"
אותם האחרים יחשבו שהוא שווה יותר רק אם יהיה שינוי משמעותי בהיצע העתידי
כאשר אתה משקיע בערך של החברה, אתה לא משקיע במחיר שלה
המחיר הנמוך שלה הוא המקפצה שלך להכנס מתחת לשווי הנכסים שלה או צפי גדילה ברווחים העתידי שלה
אבל אלא חברות שאתה קונה בעלות עליהן, אתה רוצה שהמנהל של החברה ישיא לך רווחים
כשאתה קונה סחורה, אתה צריך להיות תלוי ביכולת שלך לייצר ממנה כסף או לדעת משהו שהשוק לא יודע היום
עצם העובדה שאינך עושה כלום משני הדברים הללו, המחיר של הסחורה לא באמת משנה לך כי שום גורם לא עוצר את הירידה הנוכחית

 

[אורי ג.]

לא הסברת למה אין השקעת ערך בסחורות.

כי סחורות זה לא השקעה פר הגדרה, זה הימור נטו, לא רק זאת אין בכלל דרך טובה להשקיע ברוב המוחלט של הסחורות.
גם אין השקעות ערך בקזינו.

 

[adamshalev]

כי סחורות זה לא השקעה פר הגדרה, זה הימור נטו, לא רק זאת אין בכלל דרך טובה להשקיע ברוב המוחלט של הסחורות.
גם אין השקעות ערך בקזינו.

זהב שמר על ערכו הריאלי (פחות או יותר) במשך אלפי שנים עד היום (הראתי פירוט בדיון אחר). אל תשווה זהב לקזינו.

 

[קפה שחור]

זהב שמר על ערכו הריאלי (פחות או יותר) במשך אלפי שנים עד היום (הראתי פירוט בדיון אחר). אל תשווה זהב לקזינו.

זהב ניתן להחריג כי הוא המלך של ה"כסף" במשך אלפי שנים
יש לו קונצזוס של אמון כ"כסף" מעבר לשווי התעשייתי שלו
כסף (המתכת), וכל מתכת אחרת, יתקשה לשמש היום כ"כסף"

 

[אורי ג.]

זהב שמר על ערכו הריאלי (פחות או יותר) במשך אלפי שנים עד היום (הראתי פירוט בדיון אחר). אל תשווה זהב לקזינו.

צודק, זה יותר גרוע מקזינו:
https://www.macrotrends.net/1333/historical-gold-prices-100-year-chart
אלפי שנים לא מעניינות מישהו אא"כ אתה חי אלפי שנים.