גמל פסיבי במיטב דש

[נובוריש]

יתכן שאני חוזר על דיון שנערך פה, אבל בכל דיון שראיתי הטענה החזקה ביותר היתה כנגד דמי הניהול.
לאחרונה הורדו דמי הניהול לקופה שאני מחזיק במיטב דש ל0.2- גם במסלולים המנוהלים למיניהם.

אני מתעכב עם העברת כל התיק לIRA בגלל שאני רוצה לקבל מענה לגבי נזילות/פטור ממס/קצבה/הון ומאד קשה למצוא נציג מטעמם שייתן תשובות חד משמעיות.
בכל אופן, נזכרתי שבשלב יותר מוקדם במו"מ מולם, הם הציעו לי לנהל את הקופה במסלול פאסיבי, שלהלן הרכבו:
תא 125 44%
נאסדק 100 13%
סנופי 500 17%
ניקיי 8%
יורוסטוקס50 8%
דאקס 5%
MSCI מתעוררים 2%
מזומן 3%

בזמנו הנציג טען שבקופה הפסיבית הוצאות ניהול השקעות נמוכות ובד"כ עד 0.1%.
ההרכב הזה די דומה להרכב שברצוני לייצר, בגלל שחצי ממנו (בקירוב) מוקדש לת"א (ויש לי סברה שכך נוצר מעין גידור טבעי לסיכון מט"ח, מה דעתכם?), והשאר די דומה להרכב MSCI WORLD.

כרגע אני חושב להעביר את הקופה למסלול הפסיבי המובנה שהם מציעים, ומחפש רג'קטים.

בנוסף, יש לי קופה באקסלנס שאני רוצה להעביר לIBI ולנהל שם עם IRA.
אלא שהנציגה שלהם אמרה שלסכום הזה (כ300K) הכי נמוך שהיא יכולה להשיג זה 0.35%.
זכור לי שדובר פה בעבר על איזושהי דרך להצטרף ב0.225% לIRA בIBI. זה מוכר למישהו?..

 

[liranviper]

אלו דמי ניהול זולים מאוד מאוד. אפשר לשאול מה סדר הגודל של התיק?

 

[המתמיד]

הדבר העיקרי שמטריד אותי במסלול הפסיבי במיטב דש הוא המשקלים שניתנו - למה בדיוק ככה? האם הם יכולים להשתנות עם הזמן?
זאת בניגוד למסלולים הפסיביים בבתי השקעות אחרים, שם מסלול מחקה S&P500 הוא 100% S&P500, ולא נשמע לי סביר שהוא ישתנה.

ג.נ. עברתי למיטב דש בגלל דמי הניהול. נמצא במסלול הרגיל (בני 50-) מתוך הנחה שגחמות מנהלי קרן מנייתית יהיו מזיקות יותר מאשר גחמות מנהלי מסלול מסוכן פחות. ממתין בקוצר רוח למעבר לקופ"ג IRA (ייקח עוד שנה בערך בגלל סכום המינימום הגבוה יחסית, אלא אם כן יהיו חדשות מקבוצת הרכישה "אירה").

 

[liranviper]

האם הם יכולים להשתנות עם הזמן?

יכולים ותוכל לעבור אם תרצה. צריך להציץ אחת לשנה כדי לנטר( או לעקוב אחרי הפורום הזה.. )

 

[המתמיד]

המסלול הפסיבי של מיטב-דש הוא מסובך מדי לדעתי. השאיפה שלי היא שהחלק הפסיבי יהיה פשוט ככל הניתן.
החשש שלי הוא שהקצאת הנכסים במסלול הזה היום הוא תולדה של ניתוח השוק. והיא תשתנה בדיוק בשיא השפל.

 

[אנון נימוס]

לדעתי אפשר ללקנות סדרה של קופות גמל
ואז ליצור תיק (פשוט) לבד
נניח (ב ibi)
Sp500
מדד תא
מדד אגח

ואז יש את הפיוזר הרצוי
ולגבי השלמות מקסימום משלימים בתיק המומסה (לדוגמא האגח רצוי שישב בחשבון הממוסה)

 

[Jane Doe]

זכור לי שדובר פה בעבר על איזושהי דרך להצטרף ב0.225% לIRA בIBI. זה מוכר למישהו?..

זה לא היה ב IBI אלא הנחה זמנית ב IRA ישראל. בכל מקרה, זה הלינק לקבוצת רכישה ל IRA וגם לקופות גמל וקרנות השתלמות רגילות.

 

[נובוריש]

אלו דמי ניהול זולים מאוד מאוד. אפשר לשאול מה סדר הגודל של התיק?

שימרו אותי עם 300K. העברתי לשם באותם תנאים עוד 100K.

הדבר העיקרי שמטריד אותי במסלול הפסיבי במיטב דש הוא המשקלים שניתנו - למה בדיוק ככה? האם הם יכולים להשתנות עם הזמן?

האם לדעתך יש איך לקבל מענה לשאלות האלו? לוודא שהדיבידנדים נצברים?

לדעתי אפשר ללקנות סדרה של קופות גמל

והיתרון הוא בחסכון בעלויות? ובאופן כזה כשההרכב נראה אמין החסרון היחיד הוא סיכון מנפיק?

זה לא היה ב IBI אלא הנחה זמנית ב IRA ישראל. בכל מקרה, זה הלינק לקבוצת רכישה ל IRA וגם לקופות גמל וקרנות השתלמות רגילות.

תודה

 

[אנון נימוס]

והיתרון הוא בחסכון בעלויות? ובאופן כזה כשההרכב נראה אמין החסרון היחיד הוא סיכון מנפיק?

אין הבדל משמעותי בעלויות,
ההבדל הוא שאתה שולט באלוקציה בעצמך, כך שתהיה קרובה למבנה התיק הרצוי (ב ira קרוב ל מושלם)
סיכון מנפיק בקופות גמל קרוב לבלתי אפשרי, החשבון בנאמנות, אי אפשר לעקל כספים על יד חברת הניהול,
הסיכון היחידי הוא מכירה כפוי והעברה לקופת גמל אחרת, ואם אין כזו אז כנראה ששוק ההון במדינת ישראל הוא ז״ל
ולמדינת ישראל יש סיכון מנפיק.

 

[המתמיד]

האם לדעתך יש איך לקבל מענה לשאלות האלו?

לא. וגם אם יש תשובה, לא הייתי סומך על זה שהיא תתקיים בעתיד.

לוודא שהדיבידנדים נצברים?

תחושה שלי: כן. אבל אני לא חושב שיש דרך לוודא את זה. וזה נכון לכל מסלול שלא אתה מנהל אותו. השקיפות אף פעם אינה מלאה, ואתה צריך לסמוך על הרגולציה שלא גונבים אותך.

 

[נובוריש]

ההבדל הוא שאתה שולט באלוקציה בעצמך, כך שתהיה קרובה למבנה התיק הרצוי (ב ira קרוב ל מושלם)
סיכון מנפיק בקופות גמל קרוב לבלתי אפשרי, החשבון בנאמנות, אי אפשר לעקל כספים על יד חברת הניהול,
הסיכון היחידי הוא מכירה כפוי והעברה לקופת גמל אחרת, ואם אין כזו אז כנראה ששוק ההון במדינת ישראל הוא ז״ל
ולמדינת ישראל יש סיכון מנפיק.

לא הבנתי. בהודעה הקודמת הצעת להצטרף למסלולים פסיביים ייעודיים, ובהודעה הזו פירטת את היתרונות של IRA. בשורה התחתונה- בהינתן ד"נ 0.2 על מסלול פסיבי לעומת IRA שעולה במקרה הטוב 0.25 ועוד 0.2 במקרה המצויין קרנות מחקות- מה לדעתך עדיף?