מה שאתה אומר הוא נכון. אבל מה אם פרשת כבר ואתה לא מכניס יותר כסף?זה נכון שקרנות צוברות, בניגוד לקרנות מחלקות, מאבדות קצת מהיחס הנכון שלהן.
אבל הפער הזה זניח לחלוטין. (כמה דיבידנד כבר הן מחלקות, וכמה הפער בין הדיבידנדים יכול להיות גדול?) אני מניח שבסוף זה יוצר הפרש של לא יותר מ1% בשנה ממוצעת ו2% במקרים הקיצוניים. בנוסף, השינוי הוא לא בהכרח באותו כיוון כל שנה.
בכל מקרה, צריך להיות סכום מאוד מאוד גדול כדי שהקניה התקופתית לא תספיק בשביל לאזן הפרש של 1% בשנה. בעצם צריך שההפרשה השנתית שלך תיהיה פחות מ1% מהחיסכון, או במילים אחרות ההפרשה החודשית הממוצעת שלך תיהיה פחות מ0.0833% מהחיסכון, שזה אומר 1/1200.
גם אם נגיד שהפער כפול והוא 2% בשנה (מאוד לא סביר), זה מביא אותנו ל 1/600.
כשלוקחים בחשבון שרוב האנשים פה מתכנים לפרוש לפי כלל ה 300 או 400, אפשר להניח בסבירות גבוהה שאם הגעת למצב שהחיסכון השנתי שלך מוסיף לך פחות מ1-2% להון זה אומר שסביר מאוד שכנראה כבר הגעת לשלב לשלב שאתה יכול לפרוש בו.
(נכון שאחד מדבר על הוצאות והשני על חיסכון, אבל זאת עדיין הנחה סבירה)
הפער ייגדל וזה ייאלץ אותך למכור מהמוצר הזה גם אם זה לא בהכרח המוצר שתיכננת למכור ממנו.
לטווח של כמה שנים בלי הפקדות כנראה שאיזון יהיה הכרחי, ואני הייתי מתבאס למכור בקרן השתלמות רק כי היא לא מאוזנת.