קיזוז הלוואות על חשבון קרן השתלמות

[ברס]

בעקבות הכתבה בכלכליסט על כך שהקרנות מתחילות לקזז שווי הלוואות עם הצבירה בקרן, האם לדעתכם זה לא מוגזם?

 

[minimizer]

נכון, הנפילה הייתה גדולה יותר.

 

[Ron.B]

זה לא קצת מוגזם בהתחשב שהמקסימום שאפשר לקחת הוא 80% מהקרן? הרי הנפילה לא היתה בשיעור הזה ב S&P 500 שהוא כנראה הכי מסוכן.

אם כבר זה נראה לי מאוד שמרני. אם אפשר לקחת הלוואה עד 80 אחוז מהשווי של הקרן, כלומר על כל 100 ש"ח אפשר לקחת הלוואה של 80, ולקופה יש אפשרות לממש לך את ההפסדים כשגובה ההלואה מגיע ל-90 אחוז מהשווי של הקרן, כלומר כששוי התיק יגיע ל-88.88 ההלואה של ה-80 תהווה 90%.
על פניו מדובר בנפילה של 12% "בלבד", ומי שנמצא במסלול מנייתי ראה נפילה גדולה מזה בהרבה. למעשה זה נראה כל כך חריג שאני חושב שטעיתי בהסבר ואולי אני מפספס משהו (לא סביר לי שקופות לא לוקחות בחשבון שהשוק יכול ליפול ב-20% גם בלי קשר לנגיף או קטסטרופה כזאת או אחרת).

דרך אגב, איך הצלחת להוסיף קישור? אצלי זה תמיד מחכה לאישור מנהל

 

[c881]

יש חכמים שמשכו מקופה לקופה והגיעו לשווי של 244,000 במספר חסכונות על 100,000 שהפקידו.
עכשיו נניח והשוק ירד ב-25%
השווי הוא 183,000 בכל הפוליסות ויש רק 100,000 שלו במקור.
אז צריך להחזיר 144,000 לבית ההשקעות וזה כשהתחלנו עם 100,000 ומהם נשאר רק 75,000...
בקיצור - מינוף זה מסוכן, כשאתה לא יודע על מה מדובר.

 

[נדב]

הרי הנפילה לא היתה בשיעור הזה ב S&P 500 שהוא כנראה הכי מסוכן

ה- s&P500 ירד פחות בגלל העליה בדולר, עיקר הירידות במסלולי המניות "הרגילים"