תוצאות החיפוש

בקשר לגרף שלך - הקרנות הישראליות כאן הן סינטטיות (מבוססות חוזים עתידיים) ואילו הקרן של אינבסקו שבחרת היא פיזית, לא סינטטית, כלומר אתה משווה ביצועים בין קרן סינטטית מבוססת חוזים עתידיים לבין קרן פיזית - בוודאי שיהיה יתרון לקרנות הסינטטיות! באותו אתר ביצעתי השוואה (אמנם רק 3-חודשית, לא היו יותר...

תגובה אחרונה שלי בנושא. תכלס שכל אחד יעשה מה שחושב לנכון :) אני חושב שכל סיכון כדאי לגדר כל עוד זה לא גורע (או גורע באופן שולי) מתשואות התיק. ה-tradeoff בקרן מנוטרלת זה דמי הניהול הגבוהים יותר, כלומר ההחלטה שלך היא בין דמי הניהול לבין לא לגדר כנגד הסיכון של היחלשות החברות כתוצאה מהירידה בדולר...

מסכים שבטווח הארוך זה לרוב לא כדאי-- אני חושב על השקעות בטווח בינוני (5-10 שנים) ושם השיקול של פיזור נגד תנודתיות זמנית-אבל-דרמטית של הדולר ביחס לשקל משחק תפקיד. (קרא גם מה שכתבתי בתחתית הודעה זו) כמו בכל השקעה, כי אתה יכול, וכי אתה חושב שכדאי. גם לא לגדר נגד משהו זו החלטה פעילה שאתה עושה אתה...

יש המון חברות שזה נכון לגביהן, תסתכל ב-quarterlies של (אם אני זוכר נכון) microsoft או tether למשל, רוב ההכנסות שלהן בדולרים והן מחזיקות אף באג"חים שנקובים בדולרים כמובן, יש גם חברות פחות חשופות לדולרים. זה מאד תלוי חברה ומקור ההכנסות של החברה.

ערך החברה ביחס לערך הדולר זה משהו שמאד תלוי בעיסוק החברה. הערך של חברה שכורה זהב תלוי באופן מאד משמעותי בשווי הזהב. כך גם הערך של חברה שרוב הכנסותיה\נכסיה הן בדולרים תלוי בערך הדולר. מצד שני, אפל כנראה לא מאד תלויה בערך הדולר לטווח הארוך, כיוון ש(עד כמה שאני יודע) היא סוחרת בכל העולם ובכל מטבעות...

אין משמעות לצירוף המילים "מקרר מנוטרל מט"ח" הייתי אומר שזה בהחלט גידור, אבל אני לא רוצה להתווכח על סמנטיקה. קרן מנוטרלת מגנה נגד דבר אחד, קרן לא מנוטרלת מגנה נגד דבר אחר. נכון - בקרן מנוטרלת אתה משלם קצת יותר דמי ניהול, וזה חלק מהשיקול, אבל זה לא פוסל את העובדה שהיא מגנה עליך מירידה של הדולר...

אני לא יודע מה משמעות המושג "לחשוף את עצמך לדולר". מבחינה מכאנית, כשאתה קונה תעודה מנוטרלת, אתה מגדר נגד אירוע שהדולר ירד ביחס לשקל; כשאתה קונה תעודה לא מנוטרלת, אתה מגדר נגד אירוע שהשקל ירד ביחס לדולר. תסתכל על הנתונים ההיסטוריים, תחשוב רעיונית מה יותר הגיוני לך, ותעשה את השיקול שלך.

הקרן של בלקרוק לא מנוטרלת, אז ירידה (ועליה) של הדולר ביחס לשקל תשפיע על הערך השקלי שלה. לא הבנתי מה אתה רוצה להגיד בזה?

מה שאומר "אם זה כך" זה אילו סיכונים המשקיע רוצה להיות חשוף להם וביחס לאיזה מטבע הוא מסתכל על תנודתיות. אם לא מתאימה לך צורת ההסתכלות הזאת - סבבה. אבל מטופש לקרוא לאסטרטגיה הזאת "הימור" כשעומדים מאחוריה שיקולים והעדפות ברורים\ברורות. כשאתה לא קונה קרן מנוטרלת אתה "מהמר" על שער הדולר באותה מידה...

לגבי השאלה של מיקסום התשואה, קרן סינתטית צוברת מבוססת swap (כמו למשל I500 או SPXS) לא משלמת מס דיבידנדים (בניגוד לקרנות פיזיות בארה"ב שמשלמות 30%, ובניגוד לקרנות איריות צוברות שאף הן משלמות 15% על דיבידנדים). זה מתבטא בלא מעט אחוזי תשואה לאורך השנים, כמו שאפשר לראות ב-performance כאן...

בניגוד למה שאומרים כאן, ממש לא חושב שקרן מנוטרלת זה "הימור" - אם כבר זה גידור רעיוני. הרבה אנשים שמשקיעים ב-MSCI (או בכל אינדקס אחר) עושים זאת, אינטואיטיבית, כדי לקבל את תשואת המניות ביחס לשקל ולא את תשואת הדולר ביחס לשקל. ההמרה משקלים למט"ח מוסיפה מימד בלתי-רצוי ובלתי צפוי של תנודתיות לתוכנית...

זה נורא תלוי במה אתה משקיע וכל כמה זמן. אם אתה בטוח שאתה רק רוצה לקנות קרן שקלית, אז כל בית השקעות יספק לך תנאים טובים יחסית, רק תדאג שאין מה שנקרא "דמי ניהול" או "דמי משמורת" שלוקחים לך חלק מהתיק באחוזים כל רבעון (בבתי השקעות, בניגוד לבנקים, בד"כ משלמים מחיר חודשי של 10-15 ש"ח קבוע, וזה הרבה...

מסכים שזה לא הגיוני, אבל חשוב לי להיות בטוח ב-100%, כי לכאורה אני מחזיק בנכסים אמריקאיים "פיזיים" שאני יכול לפדות אותם מתי שארצה (ETF של SP500) תודה :)

היי, אני יודע שיש כאן המון דיונים בנושא אך לאחר חיפוש ארוך לא הצלחתי למצוא תשובה לשאלה הספציפית שלי. מחזיק בחשבון ב-IB ובחשבון השקעות ישראלי. 1. בIB - אני מחזיק בקרן אירית מחקה iShares Core S&P 500 UCITS ETF 2. בארץ - אני מחזיק בקרנות ישראליות סינתטיות של מגדל מחקות SP500 השאלה שלי פשוטה: האם...

תודה על התשובות :)

אדם קנה כתב אופציה CALL לצורך גידור והגנה על נכסיו ב-100$. פג תוקף החוזה ואותו אדם לא מימש את האופציה - כלומר, הפסיד 100$. 1. ממה שהבנתי הדבר נחשב להפסד הון שניתן לקיזוז כנגד רווחי מניות - אני צודק? 2. איפה מדווחים על זה בטופס של מס הכנסה? אני מסתכל על טופס 1322...

לא שווה כלום, והמחירים שלהם גם כך גבוהים (משמעותית!) מפסגות. אני מעביר את התיק, עוד לא החלטתי אם לIB או לפסגות.

@adamshalev סליחה על ההקפצה - אשמח לדעת, אתה לא ממלא בדוח זה את הטופס הבא: https://www.gov.il/blobFolder/service/annual-tax-report-2019/he/Service_Pages_Income_tax_itc1325-2019.pdf שבו אתה מדווח על התאריך שבו קנית את המניה? אז מה בדיוק אתה מגיש, ומה לא?

נניח ואדם קנה מניות בעודו תושב מדינת ישראל, ולאחר כמה שנים שעבר למדינה אחרת הוא נחשב תושב חוץ. האם יהיה חייב במס רווחי הון למדינת ישראל על מכירת המניות שקנה בעודו תושב?

כן, לאחר קצת מחקר כנראה פשוט אעבור אליהם. מכל מה שאני קורא ובודק בחוזים יוצא שאין מה לחפש בבתי השקעות בארץ... ההבדל בתנאים עצום