• אזהרה: פורום זה מיועד להחלפת דעות בין משקיעים חובבים בנושאים תאורטיים בלבד. חל איסור מוחלט על מתן ייעוץ השקעות פרטי. אין לראות בדיונים בפורום בבחינת יעוץ השקעות או תחליף לייעוץ פיננסי מקצועי המותאם אישית וספציפית למשקיע תוך התחשבות בנתוניו, צרכיו המיוחדים והאחרים, מצבו הכספי, נסיבותיו ומטרותיו. אין להסתמך או לפעול על פי הנאמר בפורום ללא קבלת יעוץ מקצועי אישי מבעל הרישיון המתאים, וכל הנוהג אחרת עושה זאת על אחריותו בלבד. האחריות לאמור בכל הודעה היא על מחבר/ת ההודעה בלבד.

VTI מול VOO - הבדלים ותשואות

ננוש

משתמש ותיק
הצטרף ב
2/11/20
הודעות
108
דירוג
77
שלום,
הבנתי שההבדל בין VTI לVOO הוא-
ש VOO מחקה את מדד S&P 500 (החברות הגדולות בארה"ב) ואילו VTI מחקה את כלל השוק האמריקאי, כולל חברות קטנות ובינוניות.

1. האם אני צודקת?
2. בעבר הארוך, מי קצר תשואה גבוהה יותר?
3. מי מבין 2 המדדים הנ"ל צפוי להתמודד טוב יותר עם תרחישים כגון: אינפלציה גבוהה, קריסת השוק האמריקאי, שגשוג השוק האמריקאי וכו'....
4. כל מידע אחר?

תודה!
 

חתול לילה

משתמש בכיר
הצטרף ב
8/3/15
הודעות
5,553
דירוג
8,813
google: vti vs voo

וספציפית באחד מהלינקים הראשונים:
As you can see, the two indices offer extremely similar returns. In some decades, the S&P 500 outperforms. In other decades, the total stock market outperforms. Incredibly, from 1930 to 2013 the two indices both offered 9.7% annual returns (assuming dividends reinvested).
 
  • אהבתי
Reactions: Roi

ננוש

משתמש ותיק
הצטרף ב
2/11/20
הודעות
108
דירוג
77
הבעיה היא שאין לי מספיק ביטחון במה שאני קוראת באנגלית :)
תמיד אני בלחץ שאת הנקודה הכי קריטית- פספסתי...

יש לך משהו לענות לי על השאלות שכתבתי למעלה? אני ממש אשמח...
 

cypriano de rore

משתמש בכיר
הצטרף ב
1/6/17
הודעות
4,763
דירוג
4,699
1. האם אני צודקת?
כן.

2. בעבר הארוך, מי קצר תשואה גבוהה יותר?
כמעט זהה. יש הבדלים קטנים תלויי תקופה.

3. מי מבין 2 המדדים הנ"ל צפוי להתמודד טוב יותר עם תרחישים כגון: אינפלציה גבוהה, קריסת השוק האמריקאי, שגשוג השוק האמריקאי וכו'....
כמעט זהה.

4. כל מידע אחר?
לא משנה איזו קרן תבחרי - ההבדלים די זניחים.
אני אישית מחזיק VTI בגלל שאני מעדיף חשיפה גם לחברות Mid וSmall Cap אבל כל מי ששואל אותי אם זה סבבה להשקיע רק בVoo אני אומר לו שכן.

*אני גם מחזיק Vxus כי אני מאמין בחשיפה לשאר העולם ולא רק לארה"ב אבל כפי שאמרתי כבר - גם חשיפה לארה"ב בלבד היא בחירה לגיטימית ואף טובה.
 

ננוש

משתמש ותיק
הצטרף ב
2/11/20
הודעות
108
דירוג
77
קודם כל תודה על התגובה!

לא משנה איזו קרן תבחרי - ההבדלים די זניחים.
אני אישית מחזיק VTI בגלל שאני מעדיף חשיפה גם לחברות Mid וSmall Cap אבל כל מי ששואל אותי אם זה סבבה להשקיע רק בVoo אני אומר לו שכן.

כדי להבין את הצד השני-
האם יש איזשהו נימוק להיצמד לסנופי "הטהור" ולהחזיק דווקא VOO , ולא VTI ?
 

Yoss

משתמש בכיר
הצטרף ב
9/8/18
הודעות
4,017
דירוג
4,818
אופטימיזציית יתר
לא מסכים. היא לא יכולה לדעת שאין הבדל משמעותי בלי קודם לשאול או לבדוק.
לשאול זה חשוב, ולהבין במה משקיעים חשוב אף יותר.
מסכים שאחרי שהבנתי שאין הבדל משמעותי בין VTI ל-VOO, אז להשקיע זמן/משאבים ב{לבחור את האיזון המדוייק ביניהם, הבחירה האופטימלית בתנאים שונים, התעסקות בתחזוקה, וכן הלאה} - זו אכן אופטימיזציית יתר. אבל לבדוק ולהשוות בין חלופות זה חשוב מועיל מאוד.
 

cypriano de rore

משתמש בכיר
הצטרף ב
1/6/17
הודעות
4,763
דירוג
4,699
קודם כל תודה על התגובה!



כדי להבין את הצד השני-
האם יש איזשהו נימוק להיצמד לסנופי "הטהור" ולהחזיק דווקא VOO , ולא VTI ?
יש כל מיני נימוקים. העיקרי מבינהם לדעתי שvoo מהווה את החלק האיתן במדד כל החברות האמריקאיות ולכן ההבדלים מזעריים. יש המון אנשים שמשקיעים רק בvoo ואין להם רצון/צורך/עניין להיחשף לחברות בינוניות או קטנות מכיוון שגם כך השפעתן על המדד הרחב קטנה מאוד.
 

ננוש

משתמש ותיק
הצטרף ב
2/11/20
הודעות
108
דירוג
77
תודה!

אני ממש מתלבטת...
האם זה נכון VTI צפוי להניב לאורך זמן תשואה גבוהה יותר, בגלל שיש יותר סיכוי "לתפוס את גוגל הבאה" כשהיא עדיין קטנה ולהרוויח עליה הרבה?
והאם זה לא חבל לקנות את VOO כי החברות הגדולות שכלולות בה הן כבר מאד יקרות?
או שאולי זה ממילא לא משמעותי, כי ההבדל ביניהן הוא רק 7.4% - וכמה ההפרש בתשואה כבר יכול להיות?

מה דעתכם (כמובן לא ייעוץ וכו') ?
 

Yoss

משתמש בכיר
הצטרף ב
9/8/18
הודעות
4,017
דירוג
4,818
"לתפוס את גוגל הבאה" כשהיא עדיין קטנה ולהרוויח עליה הרבה
זניח. תראי את זה במספרים:
ב-VOO יש 500 חברות, כלומר משקל ממוצע של חברה הוא 0.2%. נראה לי שיהיה נוח, ולא בלתי-סביר, להניח שזה המשקל הממוצע לכניסה למדד.
חברה חדשה לא מתחילה באפס, כי היא מונפקת בשווי כלשהו.
וכמובן, 0.2% מ-VOO זה פחות מ-0.2% מ-VTI.
אז כל התרומה הזו מהחזקת החברה מהיום שנכנסה ל-VTI ועד ליום שנכנסה ל-VOO היא פחות מ-0.2%, על פני כל התקופה.
במקביל, חברה שדועכת וממשיכה לדעוך גם אחרי היציאה מ-VOO ממשיכה להפסיד עבור מי שמחזיק VTI.
גם אם זה לא מתקזז במדוייק (וקשה לדעת לטובת מי), זה כנראה זניח מאוד.
 

cypriano de rore

משתמש בכיר
הצטרף ב
1/6/17
הודעות
4,763
דירוג
4,699
האם זה נכון VTI צפוי להניב לאורך זמן תשואה גבוהה יותר, בגלל שיש יותר סיכוי "לתפוס את גוגל הבאה" כשהיא עדיין קטנה ולהרוויח עליה הרבה?
שוב, זה מאוד תלוי בתקופה. יש תקופות שvti השיאה תשואות עודפות ויש תקופות שvoo.

כפי ש @Yoss כתב - זה מאוד מאוד זניח. זה טוב שאת חוקרת ובודקת כדי להבין את ההבדלים ולהגיע להחלטה מושכלת בעצמך. עם זאת, תזהרי לא ליפול למקום של אופטימיזצית יתר (כמו המון אנשים כאן בפורום) אלא אם כן זה מסב לך הנאה :)
 
  • אהבתי
Reactions: ITS

ננוש

משתמש ותיק
הצטרף ב
2/11/20
הודעות
108
דירוג
77
שוב, זה מאוד תלוי בתקופה. יש תקופות שvti השיאה תשואות עודפות ויש תקופות שvoo.

כפי ש @Yoss כתב - זה מאוד מאוד זניח. זה טוב שאת חוקרת ובודקת כדי להבין את ההבדלים ולהגיע להחלטה מושכלת בעצמך. עם זאת, תזהרי לא ליפול למקום של אופטימיזצית יתר (כמו המון אנשים כאן בפורום) אלא אם כן זה מסב לך הנאה :)

אצלי זה הפוך :)
אני צריכה להיזהר מפזיזות, ולא מהססנות.

תודה לכולם על העזרה הרבה.
 

חתול לילה

משתמש בכיר
הצטרף ב
8/3/15
הודעות
5,553
דירוג
8,813
אז מה?
תשואת השוק הממוצעת החיובית לא נובעת מהזבל אלא מהחברות המעטות שמצליחות בגדול.
ככל שאתה קונה יותר חברות, כך אתה מוהל יותר את ההצלחות של המעטות.
לכן הגישה של "נקנה כמה שיותר חברות" לא מעלה את התשואה (אלא שומרת אותה במקום).
 

cypriano de rore

משתמש בכיר
הצטרף ב
1/6/17
הודעות
4,763
דירוג
4,699
לכן הגישה של "נקנה כמה שיותר חברות" לא מעלה את התשואה (אלא שומרת אותה במקום).
הגישה היא לא "לקנות כמה שיותר חברות" אלא להחשף לחברות לא רק מעל שווי שוק מסויים.
ישנם ויכוחים רבים על האם הגישה הזו תשיא תשואה בעתיד או לא אבל הטענה הזו:
אלא שומרת אותה במקום
היא בודאי לא חד משמעית בהקשר הזה.
 

dani91

משתמש ותיק
הצטרף ב
27/8/20
הודעות
785
דירוג
942
אז מה?
תשואת השוק הממוצעת החיובית לא נובעת מהזבל אלא מהחברות המעטות שמצליחות בגדול.
הסברתי מה החיסרון של מניות קטנות.
אפשר לקנות את כל השחת בשביל המחט ולקוות שהמחט יפצה.
אפשר להשקיע רק בחברות שהצליחו (מניות גדולות) וליהנות מדיבידנדים ומצמיחה ממוצעת יחסית מתונה אך יותר בטוחה.
 

dani91

משתמש ותיק
הצטרף ב
27/8/20
הודעות
785
דירוג
942
חלק מהתשואה שאתה מקבל, בחברות גדולות זה בדרך כלל רכיב יותר משמעותי מאשר בחברות קטנות.
שוב, ההבדלים בין תיק מחקה סנופי לתיק מחקה כל ארה"ב הם זניחים מאוד.
נכון, כי יש חפיפה של מעל 80% באחזקות, כלומר אתה מחזיק בעיקר חברות גדולות.
 

cypriano de rore

משתמש בכיר
הצטרף ב
1/6/17
הודעות
4,763
דירוג
4,699
בחברות גדולות זה בדרך כלל רכיב יותר משמעותי מאשר בחברות קטנות.
זה לאו דווקא דבר חיובי.

נכון, כי יש חפיפה של מעל 80% באחזקות, כלומר אתה מחזיק בעיקר חברות גדולות.
נכון. לעולם לא טענתי שכדאי להחזיק רק חברות קטנות. הדיון היה על שילובן באופן שווה ליחסן בשוק.
 
נושאים דומים
פותח הנושא כותרת פורום תגובות תאריך
K תכלית s&p 500 מול voo/vti שוק ההון 2
V VT מול VTI מול VOO שוק ההון 4
J מהם היתרונות של VTI/VXUS מול הקרנות של בלאקרוק? שוק ההון 2
G VTI מול VBR שוק ההון 7
ל השקעה ב-VTI מול S&P 500 שוק ההון 56
א השקעה ב VTI+VXUS ללא Rebalancing שוק ההון 11
I דיבידנד אחרון של VTI לא התקבל שוק ההון 8
ש מה ההבדל בין VTI ל ACWI פוסטים מאיכות נמוכה 5
E 100% VTI השקעה לטווח הארוך שוק ההון 2
B פער מחיר גדול בין VTI ל-VOO שוק ההון 3
S VT או VTI+VXUS שוק ההון 7
Mufasa קרן נאמנות בחו״ל (VTI) או בארץ (מגדל מחקה X) שוק ההון 19
D מתן משקל יתר לVWO על חשבון VEA בתיק VTI+VEA+VWO שוק ההון 0
נ VTI,VT,VOO,VXUS שוק ההון 23
O ההבדל בין VT לבין VTI+VXUS שוק ההון 22
E השקעה ב VTI דרך ברוקר ישראלי - האם הברוקר מגיש דוח למס הכנסה? שוק ההון 1
ש כמה משקיעים פה בנסדק 100, סנופי, vti והאם לא עדיף רק נסדק 100? שוק ההון 31
E השקעות VT,VTI,VXUS שוק ההון 8
G עמלות שונות של vti שוק ההון 1
Suf עומד לקנות VTI+VXUS, דרך איפה כדאי לעשות את זה? שוק ההון 1
מרק סרפדים VTI-VXUS-BND --> בלאקרוק שוק ההון 4
מרק סרפדים לאנשי VTI VXUS BND שוק ההון 18
G האם כשמוכרים VTI המיסוי הוא גם על רווחים כתוצאה משינוי שער מטח? שוק ההון 3
ה לא מצליח למצוא אם יש חפיפה ב VTI/SPLV/IWM שוק ההון 0
י קניה ראשונית של VTI + VXUS לסירוגין או בפעם אחת, והאם והיכן לקנות אג"ח? שוק ההון 24
Cfy שילוב EIMI ב-VTI+VXUS שוק ההון 7
ב חלוקה נכונה בין VTI ו VXUS שוק ההון 14
romrom חובת דיווח מס על חשבון IB עם VTI+VXUS שוק ההון 27
L VTI + BlackRock MSCI EUROPE שוק ההון 24
H אג"ח בשקלים או ETF זר במטבע זר למשקיע VTI+VXUS שוק ההון 0
flower אחוזי חברות - VTI שוק ההון 3
I סטטיסטיקות NTR עבור VTI/VXUS שוק ההון 2
unrealx מה ההבדל בין VTSAX ל- VTI? שוק ההון 4
Z תשלום מס על דיבידנדים של VTI + VXUS שוק ההון 3
flower VTI - דמי ניהול למשקיע שוק ההון 6
Modric19 שאלה על VTI ותשואה שוק ההון 5
Liron2035 VT לעומת VTI+VXUS שוק ההון 1
א S&P 500 שקול במידה מסויימת ל VTI ? שוק ההון 11
א החזקת קרנות VTI + VXUS דרך בית השקעות מקומי שוק ההון 16
bobby מה ההיגיון להשקיע ב-VXUS ולא ב-VTI? שוק ההון 19
J רכישת VTI במערכת TWS של IB שוק ההון 15
R שילוב VTI + VXUX שוק ההון 6
J VTI/VXUS vs IWDA/EIMI שוק ההון 51
Y מתי כולם עברו לvt,vti,vxus? שוק ההון 33
H קרן השתלמות IRA - התלבטות VTI/איריות/ישראליות שוק ההון 17
O פער ב-Turnover בין VT ל-VTI & VXUS שוק ההון 10
breezblock VTI+VXUS בזול שוק ההון 70
M השקעה ב-VTI שוק ההון 5
ש ביצועי IWDA לעומת VTI+VEA שוק ההון 20
מ הבדלים בין VT, VTI & VXUS שוק ההון 5

נושאים דומים

למעלה