• אזהרה: פורום זה מיועד להחלפת דעות בין משקיעים חובבים בנושאים תאורטיים בלבד. חל איסור מוחלט על מתן ייעוץ השקעות פרטי. אין לראות בדיונים בפורום בבחינת יעוץ השקעות או תחליף לייעוץ פיננסי מקצועי המותאם אישית וספציפית למשקיע תוך התחשבות בנתוניו, צרכיו המיוחדים והאחרים, מצבו הכספי, נסיבותיו ומטרותיו. אין להסתמך או לפעול על פי הנאמר בפורום ללא קבלת יעוץ מקצועי אישי מבעל הרישיון המתאים, וכל הנוהג אחרת עושה זאת על אחריותו בלבד. האחריות לאמור בכל הודעה היא על מחבר/ת ההודעה בלבד.

תיק ההשקעות גדל ואיתו מחשבה על שינוי

OhadY

משתמש רשום
הצטרף ב
20/1/18
הודעות
17
דירוג
1
היי,

בתחילת דרכי בשוק ההון לפני כ-3 שנים בניתי את התיק לפי התיק של ביל ברנשטיין, אחד מ-25 התיקים לדוגמה שפרסמה הסולידית, רק בלי החלק האגח"י אותו העדפתי להמיר במזומן:
S&P 500 - 5122627
RUSSELL 2000 - 1150242
MSCI World - 5122569
בשל הנוחות והפשטות, בחרתי להשקיע דרך בית השקעות ישראלי, באמצעות קרנות מחקות ישראליות.
כעת, לאחר שהתיק גדל (250K עם הפקדה שנתית של בערך 80K), אני תוהה אם נכון לשנות משהו בהרכב התיק או בדרך בה אני משקיע.
בנוגע להרכב התיק, ראיתי הרבה פוסטים בפורום שיעידו שקיימת חפיפה בין המדדים בהם אני משקיע. האם זה נכון? האם זה בעייתי? אם כן, למה? למה ביל ברנשטיין הרכיב כך את התיק שלו? איך הייתם משנים כדי שלא תהיה חפיפה?
בנוגע לדרך ההשקעה, ברור לי (ממקריאה בפורום) שבית השקעות ישראלי וקרנות ישראליות פחות עדיפות בשל העלאת דמי הניהול. אשמח לשמוע על האלטרנטיבות האחרות והאם המעבר לאחת מהאלטרנטיבות משתלם מבחינתי? אני מפחד שבשל גדילת התיק ורווחי ההון המעבר יגרור תשלום מ"ס אשר יהפוך את כל התהליך לכלל לא משתלם.

אני בן 30 וההשקעה היא לעוד 5-10 שנים.

תודה רבה מראש!
 

Or93

משתמש ותיק
הצטרף ב
15/11/20
הודעות
431
דירוג
184
רק אגיב על עניין הOVERLAP.

שאתה מחזיק ני"ע של כל העולם הגיוני מאוד שתהיה חפיפה עם הסנופי / ראסל.

https://www.etfrc.com/funds/overlap.php

באתר הזה תוכל לבדוק חפיפה ולהחליט מה בא לך.
 

optimum

משתמש ותיק
הצטרף ב
4/10/20
הודעות
890
דירוג
1,342
מבחינת דמי ניהול המצב לא מזהיר.
0.39% על MSCI
ו- 0.58% על ראסל 2000

ראסל זה בטח מלכודת מס. כשקנית את הקרן אני מניח שדמי הניהול היו 0% ואז הם קפצו.
בקרן שעוקבת אחרי s&p גם כן דמי הניהול הם 0% אז צפה למצב דומה בשנים הקרובות...
 

OhadY

משתמש רשום
הצטרף ב
20/1/18
הודעות
17
דירוג
1
מבחינת דמי ניהול המצב לא מזהיר.
0.39% על MSCI
ו- 0.58% על ראסל 2000

ראסל זה בטח מלכודת מס. כשקנית את הקרן אני מניח שדמי הניהול היו 0% ואז הם קפצו.
בקרן שעוקבת אחרי s&p גם כן דמי הניהול הם 0% אז צפה למצב דומה בשנים הקרובות...

אני יודע.
לכן כתבתי את הפוסט :)
 

optimum

משתמש ותיק
הצטרף ב
4/10/20
הודעות
890
דירוג
1,342
אני יודע.
לכן כתבתי את הפוסט :)
פיספסתי את המשפט הזה :)

לגבי 500 s&p יש לך את הקרן של בלאקרוק (1159250) שעוקבת אחרי אותו מדד והיא כניראה אמינה יותר מבחינת דמי הניהול.
וחוץ מזה יש את MSCI ACWI שמורכב מ- MSCI World + MSCI Emerging markets, ובארץ הוא זול יותר ממה שיש לך (0.2% דמי ניהול בבלאקרוק)
אם אין לך התנגדות להתחיל להשקיע גם בשווקים מתפתחים אז אתה יכול לשקול להחליף.
שים לב שכבר נאמר מעלי שיש חפיפה בין 500 s&p ו MSCI World.

ג.נ. מחזיק, לא ממליץ.
 

OhadY

משתמש רשום
הצטרף ב
20/1/18
הודעות
17
דירוג
1
פיספסתי את המשפט הזה :)

לגבי 500 s&p יש לך את הקרן של בלאקרוק (1159250) שעוקבת אחרי אותו מדד והיא כניראה אמינה יותר מבחינת דמי הניהול.
וחוץ מזה יש את MSCI ACWI שמורכב מ- MSCI World + MSCI Emerging markets, ובארץ הוא זול יותר ממה שיש לך (0.2% דמי ניהול בבלאקרוק)
אם אין לך התנגדות להתחיל להשקיע גם בשווקים מתפתחים אז אתה יכול לשקול להחליף.
שים לב שכבר נאמר מעלי שיש חפיפה בין 500 s&p ו MSCI World.

ג.נ. מחזיק, לא ממליץ.

תודה על המידע.
אני מבין שישנה חפיפה בין המדדים. אני מצטט את הפוסט של הסולידית:
"ד”ר ביל ברנשטיין הוא נוירולוג, יועץ השקעות, ואחד מהכותבים הפיננסיים הגדולים של דורנו. הכתיבה שלו הניבה קלאסיקות כמו The Four Pillars of Investing ו-The Intelligent Asset Allocator – שניהם ספרי חובה עבור משקיע פסיבי שמעוניין לאמץ גישת עשה-זאת-בעצמך ביחס לחסכונותיו. הנחת היסוד של ברנשטיין היא שהקצאת הנכסים חשובה יותר מבחירת ניירות הערך הספציפיים. התיק הנוכחי הוא תיק אגרסיבי למדי (75/25) המחזיק ביחס שווה ארבעה נכסים: מניות ארה”ב, מניות ארה”ב בעלות שווי שוק קטן, מניות בינלאומיות ואג”ח אמריקני."

אם החפיפה בעייתית כל-כך (עדיין מתקשה להבין למה), למה ביל ברנשטיין מקצה כך את נכסיו?
 

חתול לילה

משתמש בכיר
הצטרף ב
8/3/15
הודעות
4,172
דירוג
6,500
RUSSELL 2000 - 1150242
כן, גם אני מחזיק את הקרן הזו ומתבאס מדמי הניהול (היו 0.25% פעם)

מבדיקה שעשיתי המדד הזה מתנהג בשנים האחרונות כמו הסנופי (לפעמים יותר, לפעמים פחות, סה"כ אותו דבר).

בכוונתי להחליף את הקרן פשוט בקרן על הסנופי.

האם גם בעתיד חברות קטנות יתנו תשואה גבוהה יותר? קשה לדעת, אבל דמי הניהול זה וודאי.
 

OhadY

משתמש רשום
הצטרף ב
20/1/18
הודעות
17
דירוג
1
כן, גם אני מחזיק את הקרן הזו ומתבאס מדמי הניהול (היו 0.25% פעם)

מבדיקה שעשיתי המדד הזה מתנהג בשנים האחרונות כמו הסנופי (לפעמים יותר, לפעמים פחות, סה"כ אותו דבר).

בכוונתי להחליף את הקרן פשוט בקרן על הסנופי.

האם גם בעתיד חברות קטנות יתנו תשואה גבוהה יותר? קשה לדעת, אבל דמי הניהול זה וודאי.

כן, מבאס מאוד.
כשתחליף לסנופי, אתה מתכוון למכור ולספוג את המס? או רק לעצור הפקדות?
 

חתול לילה

משתמש בכיר
הצטרף ב
8/3/15
הודעות
4,172
דירוג
6,500
כשתחליף לסנופי, אתה מתכוון למכור ולספוג את המס? או רק לעצור הפקדות?
לספוג את המס. כלכלית זה לא הכי נכון, אבל אני מקבל הרגשת סיפוק מלהעניש את החמדנות של החברה.
אם מספיק משקיעים יעשו את זה, אז גם התופעה הפסולה תיפסק.
 

optimum

משתמש ותיק
הצטרף ב
4/10/20
הודעות
890
דירוג
1,342
תודה על המידע.
אני מבין שישנה חפיפה בין המדדים. אני מצטט את הפוסט של הסולידית:
"ד”ר ביל ברנשטיין הוא נוירולוג, יועץ השקעות, ואחד מהכותבים הפיננסיים הגדולים של דורנו. הכתיבה שלו הניבה קלאסיקות כמו The Four Pillars of Investing ו-The Intelligent Asset Allocator – שניהם ספרי חובה עבור משקיע פסיבי שמעוניין לאמץ גישת עשה-זאת-בעצמך ביחס לחסכונותיו. הנחת היסוד של ברנשטיין היא שהקצאת הנכסים חשובה יותר מבחירת ניירות הערך הספציפיים. התיק הנוכחי הוא תיק אגרסיבי למדי (75/25) המחזיק ביחס שווה ארבעה נכסים: מניות ארה”ב, מניות ארה”ב בעלות שווי שוק קטן, מניות בינלאומיות ואג”ח אמריקני."

אם החפיפה בעייתית כל-כך (עדיין מתקשה להבין למה), למה ביל ברנשטיין מקצה כך את נכסיו?
כי היא תרגמה foreign stocks ל"מניות בינלאומיות" בזמן שברנשטיין התכוון למניות לא-אמריקאיות.
בספר הוא משתמש במדד EAFE כדי לבסס את טענותיו לגבי השקעה מחוץ לארה"ב.
 
נערך לאחרונה ב:

OhadY

משתמש רשום
הצטרף ב
20/1/18
הודעות
17
דירוג
1
כי היא תרגמה foreign stocks ל"מניות בינלאומיות" בזמן שברנשטיין התכוון למניות לא-אמריקאיות.
בספר הוא משתמש במדד EAFE כדי לבסס את טענותיו לגבי השקעה מחוץ לארה"ב.

אוקיי, עכשיו זה ברור.
זה אולי די טריוויאלי לחלק אבל אשמח לשמוע למה החפיפה בעייתית. תודה.
 

optimum

משתמש ותיק
הצטרף ב
4/10/20
הודעות
890
דירוג
1,342
אוקיי, עכשיו זה ברור.
זה אולי די טריוויאלי לחלק אבל אשמח לשמוע למה החפיפה בעייתית. תודה.
זה בסך הכל נהיה מסובך יותר לחשב כמה אחוז מהתיק שלך מושקע בארה"ב (נסה זאת בעצמך...)
אם אתה לא מוטרד שכל איזון של התיק יהפוך לשיעור מתמטיקה אז הכל טוב, אבל שמירה על פשטות של התיק זה עקרון חשוב.
 
נושאים דומים
פותח הנושא כותרת פורום תגובות תאריך
Y צומת דרכים עם תיק ההשקעות - אשמח לעזרה שוק ההון 0
T דרכים להזין את תיק ההשקעות שוק ההון 18
G חוות דעת תיק ההשקעות הראשון שלי שוק ההון 2
T האם תיק ההשקעות (+רווחים,ריבית דריבית) צמוד למדד המחירים לצרכן? שוק ההון 2
Gambit אז… איך אתם עוקבים אחרי תיק ההשקעות שלכם? שוק ההון 24
יבגני_ל שאלת היתכנות מימון משכנתא אגרסיבי תוך העמדת תיק ההשקעות בשוק ההון כביטחונות נדל"ן 6
ת שיקולים בהשקעה במדד ממונף במסגרת תיק ההשקעות שוק ההון 6
ח שאלה בסיסית על תיק ההשקעות פוסטים מאיכות נמוכה 4
Y תיק ההשקעות הראשון שלי שוק ההון 10
RICOnERT מה עושים עם תיק ההשקעות הסולידי אחרי המוות מינימליזם, חסכנות ואנטי-צרכנות 21
O ויזואליזציה של תיק ההשקעות שוק ההון 1
E תיק ההשקעות שלי(העתידי) שוק ההון 5
E השפעת מט"ח על תיק ההשקעות שוק ההון 1
M תיק ההשקעות שלי שוק ההון 3
מרק סרפדים ריוויזיה על תיק ההשקעות שוק ההון 0
Y תיק ההשקעות של משקיע בתחילת דרכו - אשמח לכל ביקורת שהיא! שוק ההון 12
ס יתרונות חסרונות בלקיחת משכנתא אם תיק ההשקעות שלי לא 100% מניות נדל"ן 6
D ניהול כלל תיק ההשקעות בקרן השתלמות שוק ההון 1
D מבקש לקבל חו"ד בבניית תיק ההשקעות והפנסיה שלי (מעט מורכב) שוק ההון 10
ג דעתכם על תיק ההשקעות שוק ההון 2
S פיזור סיכונים - האם יש טעם לפזר את תיק ההשקעות בבתי השקעות שונים? שוק ההון 4
T תיק ההשקעות הראשון שלי- שינוי קטן לשנה החדשה :) שוק ההון 11
י תיק ההשקעות שלי | פידבקים, ומה לעשות בעתיד? שוק ההון 13
י תיק ההשקעות שלי | אשמח לפידבק ולהמלצות בהמשך נדל"ן 1
ס תיק ההשקעות שלי שוק ההון 108
ס מהו תיק ההשקעות האחד + השקעה בקרקע שוק ההון 2
י התלבטות ביישום תיק ההשקעות שלי לעצמאות כלכלית שוק ההון 21
A דירה להשקעה כחלק הדפנסיבי של תיק ההשקעות שוק ההון 42
O האם/איך לעזור לקרוב מבוגר עם תיק ההשקעות שוק ההון 14
Yuval328 תיק ההשקעות הראשון שלי שוק ההון 59
א התייעצות לגבי אינטרס של מנהלי תיק ההשקעות בבנק שוק ההון 47
B שאלה לגבי איזון תיק ההשקעות שוק ההון 6
ו רוצה לשמוע את דעתכם לגבי תיק ההשקעות שוק ההון 28
ד האם להעביר את תיק ההשקעות מהבנק במידה ואני חוסך לדירה ב3 שנים הקרובות ? שוק ההון 1
B תיק ההשקעות שלי שוק ההון 16
Wolfman מבקש פידבק על תיק ההשקעות שהרכבתי שוק ההון 54
א איפה נמצא תיק ההשקעות שלכם ולמה? שוק ההון 17
R תיק ההשקעות הראשון שלי צרכנות פיננסית 6
S תיק ההשקעות של Shaz שוק ההון 91
ITS שינוי אסטרטגי בניהול תיק ההשקעות ההוליסטי - החלפת ברוקרים שוק ההון 0
י מעבר לאירופה, תיק ההשקעות הפאסיבי שלי שוק ההון 35
לא חשוב שמות דעות בדבר הרכב תיק ההשקעות שלי - טיוטא ראשונית שוק ההון 67
1 מספר שאלות לגביי בניית תיק ההשקעות שוק ההון 19
M תיק ההשקעות שלי שוק ההון 21
א תיק ההשקעות שלי - תיק עצלנית שוק ההון 95
א תיק ההשקעות שלי הגיע ליעד שוק ההון 9
R עדכון אוטומטי של תיק ההשקעות שוק ההון 1
פשוט סגירת תיק יזומה על ידי בית ההשקעות צרכנות פיננסית 36
S בחירת קרן פנסיה במקום אחר מאיפה שנמצא תיק ההשקעות שלי? צרכנות פיננסית 1
the_newbie האם יש טעם לפצל את תיק ההשקעות ? שוק ההון 10

נושאים דומים

למעלה