מיסוי דיבידנדים במקור מאירופה: אירלנד מול ישראל

guesto

משתמש ותיק
הצטרף ב
3/10/20
הודעות
560
דירוג
378
ניסיתי למצוא את המידע לבד אבל לא ברור לי איך להשיג אותו.
אני מנסה לקבל הערכה של כמה מס דיבידנדים מנוכה במקור ממדינות אירופה לפני שהן מעבירות את הדיבידנד לאירלנד, לעומת כמה זה היה יוצא אם הקרן הייתה מבוססת בישראל.
לצורך העניין, ניקח לדוגמא את VWCG.
איך אפשר להעריך את זה?
 

guesto

משתמש ותיק
הצטרף ב
3/10/20
הודעות
560
דירוג
378
אוקיי, יש את הדרך המטומטמת של לעבור חברה-חברה בהחזקות הקרן, לכל אחת לבדוק כמה דיבידנדים היא בדר"כ מפרישה, כמה מס דיבידנדים המדינה מנכה במקור לאירלנד וכמה ולישראל, ולשקלל לפי המשקל שלה בקרן. השאלה אם יש דרך יותר פשוטה.
 

אורי ג.

משתמש בכיר
הצטרף ב
10/8/15
הודעות
16,799
דירוג
23,133
אוקיי, יש את הדרך המטומטמת של לעבור חברה-חברה בהחזקות הקרן, לכל אחת לבדוק כמה דיבידנדים היא בדר"כ מפרישה, כמה מס דיבידנדים המדינה מנכה במקור לאירלנד וכמה ולישראל, ולשקלל לפי המשקל שלה בקרן. השאלה אם יש דרך יותר פשוטה.
חפש באתר המנפיק, המידע הזה אמור להיות זמין אבל חבוי איפהשהוא.
 
נערך לאחרונה ב:

guesto

משתמש ותיק
הצטרף ב
3/10/20
הודעות
560
דירוג
378
השתמשתי במקור הזה, עמוד מספר 106 של הדוח:
https://api.vanguard.com/rs/gre/gls/1.3.0/documents/959/gb

אם אני לא טועה יוצא שמס דיבידנדים במקור שלוקחות מדינות אירופאיות מקרן שמבוססת באירלנד (VEUR) יצא בסביבות 7% שנה שעברה ו-10% השנה, שזה די מפתיע בהתחשב בכך שמדובר במס בין זוגות מדינות ששתיהן חברות באיחוד האירופי. חשבתי שהן יהיו נחמדות יותר אחת לשניה. אולי יש אצלי טעות ופספסתי משהו?
 

grimble grumble

משתמש ותיק
הצטרף ב
18/6/16
הודעות
394
דירוג
470
@Yevgeny הראה איך הוא מצא את האחוז המדויק (בדיעבד). גם שאר השרשור עוסק בנושא

המקום הראשון והנכון לבדוק דברים כאלו הוא ישירות בדוחות הפיננסיים ש-Vanguard מפרסמים.
1. הולכים לדף המידע של הקרן VXUS.
2. לוחצים על הקישור "View Prospectus and Reports"
3. פותחים את הדוחות. העדכני ביותר כרגע הוא ה-Semiannual Report מה-30.04.2016
4. גוללים קצת עד שמגיעים לפרק Statement of Operations (עמ' 21/141 בקובץ ה-pdf).
5. רואים את שורת ההכנסות מדיבידנדים (שורה שלישית) - 2,647,815 (באלפי דולרים)
6. קוראים את הערת השוליים עבור הנתון הזה: Dividends are net of foreign withholding taxes of $255,800,000.
 

guesto

משתמש ותיק
הצטרף ב
3/10/20
הודעות
560
דירוג
378
אוקיי אז עבור אירלנד יצא 9.4% השנה ו-7% שנה שעברה.
עכשיו מה אני עושה עם ישראל?
ניסיתי להסתכל בתשקיף של קרנות ישראליות מחקות אירופה באתר מאיה אבל לא מצאתי שם את הנתון הרלוונטי, כנראה בגלל שהן מחקות סינטטית?
אולי יש לישראל הסכמי מס די אחידים עם המדינות המובילות באיחוד האירופי ואז בכלל לא צריך לחפש את הנתון בתשקיפים?
 

guesto

משתמש ותיק
הצטרף ב
3/10/20
הודעות
560
דירוג
378
ניסיתי לחפש קצת כדי להבין מאיפה נובעים ההבדלים העיקריים בין המס בפועל שמשלמת הקרן באירלנד לבין ה-15% הסטנדרטיים.
כרגע נראה שהבדל גדול נוצר כי אין חבות מס דיבידנדים ל-UK, אבל זה עדיין לא מסביר הכל.

הנה מה שמבלבל אותי: נניח שמסתכלים על עמוד 116 בדו"ח, שהוא לגבי Vanguard FTSE Developed Europe ex UK UCITS ETF.
יוצא שהשנה שולם מס דיבידנדים של בערך 13.9% (כבר די קרוב ל-15%) אבל שנה שעברה זה היה רק 10.1%. הבדל די גדול שאין לי מושג איך להסביר.
 

אורי ג.

משתמש בכיר
הצטרף ב
10/8/15
הודעות
16,799
דירוג
23,133
יוצא שהשנה שולם מס דיבידנדים של בערך 13.9% (כבר די קרוב ל-15%) אבל שנה שעברה זה היה רק 10.1%. הבדל די גדול שאין לי מושג איך להסביר.
לא יודע למה זה משנה לך אבל זה יכול לנבוע מהרבה סיבות:
1. ישנם דיבידנדים גם בתוך אותה המדינה שממוסים ביותר וממוסים בפחות וזה משתנה משנה לשנה.
2. המשקל בין המדינות משתנה ולכל מדינה יש את חוקי המס שלה.
3. חוקי המס לגבי דיבידנדים משתנים לעיתים.
 

guesto

משתמש ותיק
הצטרף ב
3/10/20
הודעות
560
דירוג
378
3. חוקי המס לגבי דיבידנדים משתנים לעיתים.
יכול להיות שהיא ממוסה כמו UK ומדובר בהשפעות של הברקסיט? אחרת אין לי הסבר, שתי הסיבות האחרות לא נראות לי מספיק משמעותיות.

זה לא אמור להיות המצב, בעמוד של הקרן כתוב Domicile: Ireland אבל מצד שני כתוב Tax status : UK Reporting. יש פה משהו או שאני סתם מבולבל?
 
נושאים דומים
פותח הנושא כותרת פורום תגובות תאריך
א כמה שאלות בענייני מיסוי דיבידנדים שוק ההון 8
Rahash שאלה על מיסוי דיבידנדים שוק ההון 3
D רוצה ליצור עמוד בויקי לגבי מיסוי דיבידנדים - אשמח להערות ותיקונים מיסים 24
Z מה הם כללי מיסוי דיבידנדים על אינדקסים עולמיים (חוץ מUS)? מיסים 2
Barbur מיסוי דיבידנדים מאוחר ב-IBKR מיסים 0
R ETF שמשקיע בניירות זרים: מיסוי דיבידנדים כפול? מיסים 56
B מיסוי על דיבידנדים ממניות ו-ETFs אמריקאיות מיסים 32
doc29 מיסוי דיבידנדים בקרנות איריות מיסים 35
ע מיסוי בקרן מחקה משקיעת דיבידנדים מיסים 24
E מידע על מיסוי בישראל וארץ המקור ממכירת דירה בחו"ל פוסטים מאיכות נמוכה 1
A מיסוי ריאלי etf אמריקאי vs קרן שקלית שוק ההון 32
ב מיסוי רווחי הון לבעלי הכנסה נמוכה מיסים 37
P מיסוי בקיבוץ (מועמד לקליטה) מיסים 1
ס מיסוי אופציות ב-ESOP – מתי וכמה? מיסים 15
A מיסוי השקעות PFIC- בירור פוסטים מאיכות נמוכה 2
S מיסוי על קרן ריט שוק ההון 1
unrealx מיסוי אופציות שוק ההון 1
Y מיסוי דירה להשכרה מיסים 40
T קרן מיסוי ריאלי מול מיסוי נומינלי פוסטים מאיכות נמוכה 21
ע מיסוי על אופציות שהחברה רוצה לרכוש חזרה מהעובד מיסים 3
A IVV vs CSPX פערי ביצועים גדולים - מיסוי דיבידנד ? שוק ההון 11
adamshalev מיסוי אופציית call בעת מימוש (exercise) מיסים 6
Y התלבטות בין ETF טורקיים לפי גודל, מיסוי, צורת עקיבה, סוג הבורסה שוק ההון 5
F ניהול נכסים בזמן רילוקיישן, והבהרה על מיסוי נדל"ן 6
klayhamn מיסוי על כריית קריפטו השקעות אלטרנטיביות 31
המהנדל מיסוי דרקוני על עבודה מיסים 137
niceguy23 מיסוי ל non-resident תושב ישראל בחשבון השקעות אמריקאי? שוק ההון 1
I בחינת כדאיות החלפת קרן: מיסוי ריאלי מול דחיית מס שוק ההון 1
Y מיסוי ברכישת דירה בין אחים נדל"ן 3
I מיסוי יהש (לא IRA) מיסים 1
M שאלה לגבי מיסוי שוק ההון 6
Harvey מיסוי משקיעי נדל״ן בתל אביב כדי לצנן את השוק נדל"ן 55
ה הבדלי מיסוי בין דירה ראשונה לדירה יחידה נדל"ן 13
לאץ' מיסוי מסחר בקריפטו מיסים 8
M שאלה על מיסוי על הכנסה פאסיבית - נכס דיגיטלי מיסים 1
ה מיסוי על RSU לפני הנפקה מיסים 7
A מיסוי על רווחים מני"ע בישראל עבור ישראלי תושב חוץ מיסים 3
unrealx מיסוי על אופציות שהפכו למניות של חברה שעשתה הנפקה שוק ההון 16
U שאלה על מיסוי ני"ע מיסים 0
F תיק השקעות לזוג "מעורב" (אחד אמריקאי) בשיקולי מיסוי מיסים 6
א מיסוי חשבונות בחו"ל, איך זה עובד ? מיסים 8
ה מיסוי יחידת השתתפות מיסים 0
N מיסוי של פעילות פרטית לעומת פעילות עסקית מיסים 20
flower תקנות חדשות - מיסוי קרנות NTR,צוברות, מדדי חו"ל ישראליים מיסים 2
N מיסוי מניות יהש בקניית ניירות ערך מ-IRA פוסטים מאיכות נמוכה 0
R מיסוי הפרשות לפנסיה שכיר. מיסים 5
R דוח מיסוי מיסים 2
V מיסוי על עצמאי בחול מיסים 0
ג מיסוי בקרן השתלמות IRA מיסים 1
M חלוקת ההשקעה בניירות ערך לפי מיסוי? מיסים 1

נושאים דומים

למעלה