מיסוי אופציות

[eniya]

שלום רב,

אני עוזב את עבודתי בסוף חודש הבא.
נאמר לי שיש לי אפשרות לממש את האופציות שברשותי (מניח ש- ESOP) עד 3 חודשים מרגע עזיבתי.
אציין שטרם חלפו שנתיים מרגע הנפקת האופציות (גם בחלוף 3 חודשים מרגע עזיבתי)!

לבנתי ישנן 2 אפשרויות העומדות לרשותי:
לממש את האופציות ולמכור, תשלום מס פירוטי על הרווח.
לממש את האופציות ולהחזיקם (לרכוש את האופציות בכספי האישי) עד שיחלפו שנתיים מרגע הנפקתם ואז למכור.

לגבי האפשרות השנייה - מימוש והחזקה:
1. האם ניתן למשש את האופציות ולהחזיקם לפרק זמן ארוך יותר מעבר ל- 3 חודשים לאחר עזיבת מקום העבודה ?
2. האם נדרש לשלם מס על מימוש האופציות והחזקתם (ערך המניה גבוה מערך האופציה)? האם מס פירוטי או הוני ?
3. האם המס הנדרש לשלם בעת מכירת המניה לאחר שנתיים מרגע הנפקת האופציות (בהנחה שערך המניה יעלה) הינו פירוטי או הוני ?

אשמח לעזרתכם,
תודה.

 

[האזרח הקטן]

1. האם ניתן למשש את האופציות ולהחזיקם לפרק זמן ארוך יותר מעבר ל- 3 חודשים לאחר עזיבת מקום העבודה ?

לאחר המימוש אתה בעל מניות, אתה יכול להחזיק אותן כמה זמן שתרצה.

2. האם נדרש לשלם מס על מימוש האופציות והחזקתם (ערך המניה גבוה מערך האופציה)? האם מס פירוטי או הוני ?

אין מס על מימוש אופציות. יש מס רק ברגע המכירה, על הרווח לעומת מחיר המימוש אם ישנו. בהנחה שהכל נעשה במסגרת סעיף 102 והאחזקה דרך נאמן - לפני שנתיים מההענקה הרווח ימוסה פירותית. לאחר שנתיים מההענקה הרווח ימוסה לפי רווח הון.

3. האם המס הנדרש לשלם בעת מכירת המניה לאחר שנתיים מרגע הנפקת האופציות (בהנחה שערך המניה יעלה) הינו פירוטי או הוני ?

לאחר שנתיים מההענקה זה מיסוי הוני.

 

[eniya]

אין מס על מימוש אופציות. יש מס רק ברגע המכירה, על הרווח לעומת מחיר המימוש אם ישנו. בהנחה שהכל נעשה במסגרת סעיף 102 והאחזקה דרך נאמן - לפני שנתיים מההענקה הרווח ימוסה פירותית. לאחר שנתיים מההענקה הרווח ימוסה לפי רווח הון.

החברה שלי נסחרת בנסדק.
לאחר בדיקה האופציות שלי מוגדרות כ- NSO (non-qualified stock options).
משמע, אם הבנתי נכון, מימוש האופציות בלבד (ללא מכירה) כן מוגדרות כאירוע מס על הרווח מפערי השערים.
לא יודע להגיד האם המס על הרווח הינו פירוטי או הוני.
האם אני מפספס כאן משהו ?

 

[האזרח הקטן]

החברה שלי נסחרת בנסדק.
לאחר בדיקה האופציות שלי מוגדרות כ- NSO (non-qualified stock options).
משמע, אם הבנתי נכון, מימוש האופציות בלבד (ללא מכירה) כן מוגדרות כאירוע מס על הרווח מפערי השערים.
לא יודע להגיד האם המס על הרווח הינו פירוטי או הוני.
האם אני מפספס כאן משהו ?

אני לא מכיר את המושג של non qualified stock options, זה לא מתייחס למערכת המיסוי הישראלית עד כמה שידוע לי.

 

[eniya]

משהו בסיסי שלא כל כך מובן לי, הרי מימוש אופציה מלווה בהטבת שער אשר נמוך יותר מהשער הנוכחי של המניה.
הטבה זו הינה הטבה לכל דבר לעובד וצריכה להיות מגומלת במס.
כלומר מימוש (רכישה) אופציה והחזקת המניה הינה הטבה החייבת במס.
אז מדוע אין מיסוי על כך ?

 

[האזרח הקטן]

משהו בסיסי שלא כל כך מובן לי, הרי מימוש אופציה מלווה בהטבת שער אשר נמוך יותר מהשער הנוכחי של המניה.

זה נכון רק אם החברה ציבורית. אם החברה עדיין פרטית, אין תמחור רשמי למניה.
אם החברה כבר ציבורית והקצו לך אופציות במחיר שמשקף הנחה על השווי במסחר, אתה נדרש לשלם מס פירותי על אותה הטבה. אבל מס ייגבה רק במועד המכירה ולא במועד המימוש.

הטבה זו הינה הטבה לכל דבר לעובד וצריכה להיות מגומלת במס.
כלומר מימוש (רכישה) אופציה והחזקת המניה הינה הטבה החייבת במס.
אז מדוע אין מיסוי על כך ?

אם החברה מקצה אופציות לפי סעיף 102 עם נאמן, אז אירוע המס נדחה עד למכירה או להוצאת המניות מידי הנאמן.
מימוש, בפני עצמו, אינו אירוע מס, כמו שקניית מניה בבורסה אינה אירוע מס.

 

[eniya]

זה נכון רק אם החברה ציבורית. אם החברה עדיין פרטית, אין תמחור רשמי למניה.
אם החברה כבר ציבורית והקצו לך אופציות במחיר שמשקף הנחה על השווי במסחר, אתה נדרש לשלם מס פירותי על אותה הטבה. אבל מס ייגבה רק במועד המכירה ולא במועד המימוש.

בנוגע למס פירותי על ההטבה המשקפת הנחה בערך מסחר בחברה ציבורית, אם אמתין עם מכירת המניה בחלוף שנתיים מיום ההנפקה (לפי סעיף 102) של האופציות האם המיסוי על ההטבה יישאר פירותי או שיומר להוני ?

 

[האזרח הקטן]

בנוגע למס פירותי על ההטבה המשקף הנחה בערך מסחר, אם אמתין עם מכירת המניה בחלוף שנתיים מיום ההנפקה (לפי סעיף 102) של האופציות האם המיסוי על ההטבה יישאר פרותי או שיומר להוני ?

יישאר פירותי.

רק החלק של עליית הערך מעל מחיר המניה במועד ההענקה הופך מפירותי להוני לאחר שנתיים ממועד ההענקה.

 

[eniya]

אם הבנתי נכון, אם מחיר ההענקה הינו 10$ ומימשתי אותו ב- 30$ (ע"י רכישה בכספי האישי) לפני תום שנתיים ע"פ סעיף 102, ומכרתי את המניה לאחר שנתיים מיום ההנפקה ב- 100$ אז המיסוי יהיה:
30$-10$=20$ מס פירותי (לא יומר למס הוני למרות שמכירת המניה הייתה בחלוף שנתיים)
100$-30$=70$ מס הוני
האם אני צודק ?

 

[ירח אפל]

אם הבנתי נכון, אם מחיר ההענקה הינו 10$ ומימשתי אותו ב- 30$ (ע"י רכישה בכספי האישי) לפני תום שנתיים ע"פ סעיף 102, ומכרתי את המניה לאחר שנתיים מיום ההנפקה ב- 100$ אז המיסוי יהיה:
30$-10$=20$ מס פירותי (לא יומר למס הוני למרות שמכירת המניה הייתה בחלוף שנתיים)
100$-30$=70$ מס הוני
האם אני צודק ?

מחיר הענקה 10$, זה הסכום שתמיד תשלם עליו מס פירותי
20$ זו ההשקעה שלך (הוצאות השבחה), למה שתשלם עליהם מס?
וכן 70$ מס הוני

 

[FIYaacov]

אם הבנתי נכון, אם מחיר ההענקה הינו 10$ ומימשתי אותו ב- 30$ (ע"י רכישה בכספי האישי) לפני תום שנתיים ע"פ סעיף 102, ומכרתי את המניה לאחר שנתיים מיום ההנפקה ב- 100$ אז המיסוי יהיה:
30$-10$=20$ מס פירותי (לא יומר למס הוני למרות שמכירת המניה הייתה בחלוף שנתיים)
100$-30$=70$ מס הוני
האם אני צודק ?

המימוש לא מעניין את מס הכנסה, רק שעברו שנתיים מיום ההענקה.

לכן במקרה שתיארת הכל הוני.
באופן כללי באופציות, או שהכל פירותי, או שהכל הוני.

 

[eniya]

מחיר הענקה 10$, זה הסכום שתמיד תשלם עליו מס פירותי
20$ זו ההשקעה שלך (הוצאות השבחה), למה שתשלם עליהם מס?
וכן 70$ מס הוני

כשהמניה בשער 30$ אני מממש את האופציה לפי שער 10$ (זו ההטבה - שער הענקה).
ההפרש 20$ לא נחשב כהטבה החייב במס פירותי ?

 

[האזרח הקטן]

אם הבנתי נכון, אם מחיר ההענקה הינו 10$ ומימשתי אותו ב- 30$ (ע"י רכישה בכספי האישי) לפני תום שנתיים ע"פ סעיף 102, ומכרתי את המניה לאחר שנתיים מיום ההנפקה ב- 100$ אז המיסוי יהיה:
30$-10$=20$ מס פירותי (לא יומר למס הוני למרות שמכירת המניה הייתה בחלוף שנתיים)
100$-30$=70$ מס הוני
האם אני צודק ?

רק לוודא שאנחנו מדברים באותה שפה, בוא נגדיר כמה הגדרות.

תאריך הענקה - התאריך שכתוב בהסכם האופציות.
מחיר הענקה - מחיר המניה במועד ההענקה - אם זו חברה פרטית, זה יהיה 0. אם זו חברה ציבורית, המחיר הממוצע ב30 הימים שקדמו לתאריך ההענקה.
מחיר מימוש - מחיר שנקוב בהסכם האופציות, זהו המחיר שבו אתה רשאי לרכוש x מניות של החברה, כל עוד הסכם האופציות לא פקע.

מימוש אופציות - פעולה שבה אתה ממיר אופציות למניות, לפי מחיר המימוש.


אז אם אני מבין את השאלה שלך, קיבלת אפשרות לרכוש אותה ב10$, ומכרת אותה ב 100$.

נתחיל בחלק הפשוט - אם לא חלפו שנתיים ממועד ההענקה, כל הרווח במכירה (90$ למניה) ימוסה לפי מס פירותי.
עכשיו למקרה שכן חלפו שנתיים, ועמדת בתנאים של סעיף 102:
אם במועד ההענקה המניה הייתה בלתי סחירה, מחיר ההענקה הוא 0, לכן יש לך מס רווח הון על 90$, ואין לך כלל מס פירותי במכירה.
אם במועד ההענקה המניה הייתה סחירה, מחיר ההענקה הוא המחיר הממוצע ב30 יום שקדמו ליום ההענקה. נאמר שיצא 30$.
במקרה כזה, יש לך רווח פירותי של 20 דולר (זו ההטבה הפירותית שקיבלת מהמעסיק, בכך שהציע לך מימוש ב10$ על מניה ששווה 30$), ורווח הון של 70$ על הרווח שמעל מחיר ההענקה - על רווח ההון יחול מס של 25$.

 

[solidix2]

שאלה לגבי מכירת מניות אחרי מימוש אופציות.
האם יהייה עלי לשלם מס על מכירת מניות כאשר מחיר המניה כיום נמוך ממחיר המימוש?
איך שאני רואה את זה לא אצטרך לשלם מס ואקבל מגן מס על ההפסד.
רוצה לוודא שאני מבין נכון את המצב.

 

[solidix2]

המניות שלי אצל מורגן סטנלי, מישהו יודע אם ניתן להעביר ישירות את המניות לIB? מעדיף להעביר ולמכור בIB מאשר לבצע את המכירה במורגן.

 

[FIYaacov]

המניות שלי אצל מורגן סטנלי, מישהו יודע אם ניתן להעביר ישירות את המניות ***? מעדיף להעביר ולמכור *** מאשר לבצע את המכירה במורגן.

כן, אפשר.

 

[solidix2]

כן, אפשר.

תודה, אתה יודע אם ניתן לקבל מגן מס במידה ומחיר המניה בזמן המכירה נמוך ממחיר המימוש?

 

[solidix2]

כן, אפשר.

המניות אכן עברו, אני מנסה להבין אם מגיע לי מגן מס.
ה avg price של המניות שעברו גבוה מהמחיר הנוכחי ורשום הפסד, האם אני יכול להשתמש בהפסד הרשום כמגן מס בדוח של 2025?
בגלל שאלו מניות שמומשו מאופציות אני לא ממש מבין את נושא המגן מס.

 

[ירח אפל]

ה avg price של המניות

המחיר הממוצע לא מעניין אף אחד, אתה צריך להזין מחירי עלות שבהם קנית את המניות.