מאיזה אפיק עדיף להוציא כספים

[ידידשואל]

אני מנהל תיק פאסיבי פחות או יותר לפי המתווה המקובל ב'הסולידית' (וכאן המקום להביע את תודתי העמוקה)

נניח ואני נצרך באופן חד פעמי להוציא סכום כסף משמעותי מהתיק.

האם יש עקרונות ביחס לדרכי הפעולה הנכונים? האם להוציא מהמניות שבהפסד (ולהרויח 'מגן מס'?) האם לצאת מהאג"ח (שכרגע הוא בירידות?) האם לצאת מהאפיק הכי סולידי? אולי זה בכלל לא משנה ?

תודה רבה מאד

 

[TunaGolem]

האם אתה מאזן? אם כן, כדאי שתשקול את המשיכה שתשמור על אותם משקלים שקבעת, כדי שלא לחרוג מהתכנית. רק ליועץ השקעות מותר להמליץ לגבי מכירה של נייר ספציפי.
אם אתה חושש ממאורע מס מורכב, אני ממליץ שתתייעץ עם רו"ח.

 

[daat99]

אם אתה עובד לפי התיק של הארי בראון אז הכללים שלו אומרים שמושכים מהחלקים שגדלו בצורה שתחזיר אותם לאיזון.

בכל אופן אם החלטת על חלוקת נכסים מסויימת אז לרוב עדיף שתחזיר את התיק לחלוקה הזו כי זו החלוקה שבחרת לעצמך.

 

[ogi]

אולי תמצא עניין בפוסט של הסולידית על קיזוז הפסדים בבורסה. בין השאר, מוסבר שם שיש הבדל בין הפסד הון שוטף והפסד הון מועבר (ההדגשה באדום היא מטעמי):

הפסד הון שוטף הוא יתרת ההפסד שנוצרה במהלך שנת מס קלנדרית אחת (1 בינואר – 31 בדצמבר). יתרה זו מחושבת כאמור על ידי הברוקר ברמה שנתית, כך שהפסד שנוצר בתחילת השנה, יאפשר קיזוז מס אוטומטי עד סוף השנה (החל משנת 2012 קיזוז מס מתבצע אוטומטית גם אם הרווח קדם להפסד במהלך אותה שנת מס).

מנגד, אם הרווחים באותה שנה היו קטנים מיתרת ההפסד, או שלא היו לכם רווחים כלל, ניתן להעביר את יתרת ההפסד לשנים עוקבות (ללא הגבלת זמן) ועל ידי כך לדחות את תשלומי המס לעתיד. זהו הפסד הון מועבר. הפסד הון מועבר נבדל מהפסד הון שוטף בכך שאיננו בר-קיזוז כנגד הכנסה מדיבידנדים וריבית.

חשוב להדגיש כי אם קיימת יתרת הפסד לא מנוצלת בחשבון הבנק שלכם בסוף שנת המס ולא דווח עליה לרשויות – היתרה מתאפסת.

במילים אחרות — הפסד הון מועבר אינו מוכר על ידי מס הכנסה באופן אוטומטי. מס הכנסה, כידוע, לא ירדוף אחריכם עם צ'ק החזר מס, גם אם הוא יודע שהוא חייב לכם.

זאת אומרת שהאחריות להצהרה על ההפסד מוטלת על הנישומים (זה אתם). הדבר נעשה באמצעות הגשת דו"ח שנתי למס הכנסה

 

[ידידשואל]

תודה רבה לכל המגיבים

אני רוצה יותר לפרט את השאלה לגבי האג"ח (שהיא בעצם שאלה עקרונית למשקיע המאד מתחיל). נניח והשקעתי באגח מדינה לטוח בינוני, להבנתי, הירידות באג"ח לא אמורות להשפיע עלי משום שבכל אופן אני אמור לקבל את התשואה המובטחת בתחילת ההשקעה. האם בכל זאת למכור את האגח בהפסד?

 

[TunaGolem]

@ידידשואל
אין לכך תשובה כללית. התשובה תלויה בשאלה היא לצורך מה קנית את האג"ח מראש.
הערה: בקרנות אג"ח, התשואה לא מובטחת.

 

[daat99]

הערה: בקרנות אג"ח, התשואה לא מובטחת.

גם לא הקרן... דנקנר, תשובה וחברים...

 

[TunaGolem]

גם לא הקרן... דנקנר, תשובה וחברים...

הערתך לא קשורה לדיון, ובודאי שלא להשוואה בין החזקה ישירה לבין דרך קרן.

 

[daat99]

הערתך לא קשורה לדיון, ובודאי שלא להשוואה בין החזקה ישירה לבין דרך קרן.

אתה אמרת שהתשואה של אג"ח לא מובטחת.
יכול להשתמע מדבריך (וכך המון אנשים חושבים בפועל אז אל תגיד לי ש "כולם יודעים...") שהקרן כן מובטחת ולכן הבהרתי חד משמעית שגם הקרן אינה מובטחת.

 

[ogi]

פות"ש בכלל דיבר על אג"ח ממשלתי.

נניח והשקעתי באגח מדינה לטוח בינוני

 

[daat99]

פות"ש בכלל דיבר על אג"ח ממשלתי.

אז תחליף: "דנקנר, תשובה וחברים" ביוון...

הנקודה בעינה עומדת - הקרן לא מובטחת באג"ח בניגוד מוחלט למה שרוב האוכלוסייה מאמינה ולכן צריך לציין זאת שוב ושוב.

 

[TunaGolem]

צריך לציין זאת שוב ושוב.

אתה מדבר כאילו התפקיד שלך בפורום הוא של מחנך פיננסי.
צריך לענות על השאלות שנשאלות, ומותר לדון בנושאים קרובים, אבל אין צורך למלא כל שרשור של משתמש חדש במשנה שלך בנושא.

 

[daat99]

אתה מדבר כאילו התפקיד שלך בפורום הוא של מחנך פיננסי.

זה לא התפקיד שלי אבל אני חושב שזה חשוב מאוד ולכן כך אני מתנהל.