כיצד מחושב דמי ניהול על מדד s&p 500

[אור ברוש]

צהריים טובים, אשמח להבין כיצד מחושבים דמי ניהול מקרן מחכה מדד s&p 500. לדוגמה אם הדמי ניהול הם 0.1% אז כל שנה יגבו ממני 0.1% משווי התיק? מהרווחים? אשמח להסבר

 

[ירח אפל]

צהריים טובים, אשמח להבין כיצד מחושבים דמי ניהול מקרן מחכה מדד s&p 500. לדוגמה אם הדמי ניהול הם 0.1% אז כל שנה יגבו ממני 0.1% משווי התיק? מהרווחים? אשמח להסבר

כל יום יגבו את החלק היחסי בדמי הניהול

והקרן מחקה מדד, לא מחכה למדד

 

[אור ברוש]

כל יום יגבו את החלק היחסי בדמי הניהול

והקרן מחקה מדד, לא מחכה למדד

חלק יחסי משווי התיק? או חלק יחסי מהרווחים?

 

[אורי ג.]

חלק יחסי משווי התיק? או חלק יחסי מהרווחים?

מהתיק.

 

[אוגורן]

אפשר לחשוב על זה ככה - מנהל הקרן מחזיק את כל המניות במדד, אבל הן לא שלו אלא של המשקיעים. כל יום הוא מוכר טיפ טיפה מניות - בערך 1 מתוך 200,000, ושם את הכסף בכיס. זה כבר כסף שלו, לא של המשקיעים. במהלך שנה הוא מרוויח ככה 0.1% מהקרן.
מכיוון שבקרן יש טיפה פחות מניות היא שווה קצת פחות משהייתה שווה אלמלא זה.
ככה הכסף יוצא מהכיס של המשקיעים ועובר למנהל, בלי שיהיה שום אירוע שהמשקיע רואה.