חסרונות בבית השקעות קטן

bob95

משתמש סולידי
הצטרף ב
8/3/21
הודעות
87
דירוג
20
בעקבות הסגירה של מסלול פאסיבי עולמי רחב בהלמן אלדובי בהשתלמות ובגמל אני מחפש מסלול חלופי ומצאתי כמובן את המסלול מחקה מדד העולמי של אינפיניטי.
ראיתי שנכתב כאן בפורום בעבר שיכולות להיות שגיאות עקיבה משמעותיות בגלל שמדובר בבית השקעות קטן יחסית ורציתי לשאול:

1. למה בעצם הגודל של בית ההשקעות משפיע על הדיוק בעקיבה?

2. איזה עוד חסרונות עלולים להיות לבית השקעות קטן (לאו דווקא אינפיניטי)? (מנסה להבין על איזה חסרונות/סיכונים לא הצלחתי לחשוב בעצמי)

תודה!
 

Solid seat

משתמש ותיק
הצטרף ב
4/8/21
הודעות
424
דירוג
439
אם הם עוקבים פיזית, יכול להיות להם קשה להחזיק בכל מניות המדד במשקלים הנכונים, פשוט כי זה דורש לא מעט כסף ופעולות להתאמה. אם הקרן קטנה, קשה לעשות את זה.

אם הם עוקבים סינטתית, זה יותר קל, אבל יתכן שעלויות גלגול החוזים העתידיים יאכלו הרבה מהתשואה אם הקרן קטנה.
 

bob95

משתמש סולידי
הצטרף ב
8/3/21
הודעות
87
דירוג
20
אם הם עוקבים סינטתית, זה יותר קל, אבל יתכן שעלויות גלגול החוזים העתידיים יאכלו הרבה מהתשואה אם הקרן קטנה.
קודם כל תודה.
אבל לא הצלחתי להבין למה בעצם? למה עלות של חוזה עתידי תעלה יותר אם הקרן קטנה?
ההחוזים העתידיים עולים אותו דבר (או סכום דומה) לכל בתי ההשקעות והתשואה על המדד זהה, לא?
וגם:
יש דרך להעריך סדר גודל של כמה זה יאכל מהתשואה? עשיריות האחוז? אחוזים שלמים?
 

Solid seat

משתמש ותיק
הצטרף ב
4/8/21
הודעות
424
דירוג
439
החוזה לא עולה יותר, הוא עולה אותו דבר. נכסי הקרן בדרך כלל מושקעים במק"מ וחלק מתשואת המק"מ מוקצית לגלגול חוזים. סכום קטן יותר במק"מ שווה תשואה קטנה יותר, שתוביל לאחוז גדול יותר מכלל התשואה שמוקצה לגלגול. זה מוביל לסטיה גדולה יותר כי עלות הגלגול מתוך התשואה גדולה יותר.
 

Plato

משתמש סולידי
הצטרף ב
16/4/18
הודעות
27
דירוג
11
בעקבות הסגירה של מסלול פאסיבי עולמי רחב בהלמן אלדובי בהשתלמות ובגמל אני מחפש מסלול חלופי ומצאתי כמובן את המסלול מחקה מדד העולמי של אינפיניטי.
ראיתי שנכתב כאן בפורום בעבר שיכולות להיות שגיאות עקיבה משמעותיות בגלל שמדובר בבית השקעות קטן יחסית ורציתי לשאול:

1. למה בעצם הגודל של בית ההשקעות משפיע על הדיוק בעקיבה?

2. איזה עוד חסרונות עלולים להיות לבית השקעות קטן (לאו דווקא אינפיניטי)? (מנסה להבין על איזה חסרונות/סיכונים לא הצלחתי לחשוב בעצמי)

תודה!
תוכל בבקשה להפנות ל"מסלול מחקה מדד העולמי של אינפיניטי"? לא מצאתי מסלול כזה במסלולי ההשתלמות או הגמל להשקעה שמופיעים באתר שלהם.
 

Plato

משתמש סולידי
הצטרף ב
16/4/18
הודעות
27
דירוג
11
תודה. ברבעון האחרון הרכב הנכסים (לפחות בקרה"ש) אכן היה מורכב מנכסים מחקי מדד עולמי.

מה שמטריד אותי הוא שהם לא מתחייבים לכך במדיניות המוצהרת:

"מסלול מניות בחו"ל – נכסי המסלול יהיו חשופים למניות שנסחרות בחו"ל, בשיעור חשיפה שלא יפחת מ-75% ולא יעלה על 120% מנכסי המסלול. חשיפה לנכסים כאמור תושג באמצעות השקעה במישרין, בנגזרים, בתעודות סל, בקרנות נאמנות או בקרנות השקעה. יתרת הנכסים תושקע בכפוף להוראות הדין, ובכפוף לשיקול דעתה של ועדת ההשקעות."
 

Plato

משתמש סולידי
הצטרף ב
16/4/18
הודעות
27
דירוג
11
מה לגבי:

1. קרה"ש במנורה "מסלול מדדי מניות חו"ל"? ממסמכי מדיניות ההשקעה שלהם בשנים האחרונות עולה שמדד הייחוס שלהם היה MSCI AC WORLD


2. גמל להשקעה במנורה - " מדדי מניות חו"ל פאסיבי"? מדד הייחוס של 2021 מורכב מ

60% לסנופי
10% MSCI אירופה
10% טופיקס
20% מדד שווקים מתעוררים

 

bob95

משתמש סולידי
הצטרף ב
8/3/21
הודעות
87
דירוג
20
1. קרה"ש במנורה "מסלול מדדי מניות חו"ל"? ממסמכי מדיניות ההשקעה שלהם בשנים האחרונות עולה שמדד הייחוס שלהם היה MSCI AC WORLD
מדד הייחוס הוא רק המדד שמנהל ההשקעות מנסה "להכות". אז במסלולים פאסיביים מדד הייחוס הוא לרוב באמת מאוד דומה (ואף זהה) לאחזקות של הקרן.
אבל אם המסלול מנוהל אז זה ממש לא מתחייב.
תראה את אחזקות המסלול הזה כאן.
2. גמל להשקעה במנורה - " מדדי מניות חו"ל פאסיבי"? מדד הייחוס של 2021 מורכב מ

60% לסנופי
10% MSCI אירופה
10% טופיקס
20% מדד שווקים מתעוררים
זה בהחלט מסלול פאסיבי יותר מעניין וגם שקלתי אותו... אבל מתלבט כי יש שם חשיפת יתר לשווקים מתעוררים (עדיין לא הצלחתי להבין למה הם בחרו לעשות את זה)
 
נושאים דומים
פותח הנושא כותרת פורום תגובות תאריך
J חסרונות במעבר ל-IRA פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 13
נ קצבה- יתרונות מול חסרונות פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 0
פ S&P 500 שאלות: חסרונות המדד, משמעות המדד, פיזור המדד פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 1
stamEhad מהם היתרונות\חסרונות של החזקת מק"מ מול מזומן? שוק ההון 9
D יתרונות vs חסרונות : קרבה לרכבת הקלה נדל"ן 31
V חסרונות במשיכה מוקדמת של פקדון צבאי צרכנות פיננסית 7
ס יתרונות חסרונות בלקיחת משכנתא אם תיק ההשקעות שלי לא 100% מניות נדל"ן 6
י חסרונות בדרכון ארופאי צרכנות פיננסית 6
ג להשקיע כאשר השוק בירידה - יתרונות/חסרונות? שוק ההון 10
O האם יש חסרונות בקרן פנסיה קטנה (ספציפית אלטשולר שחם) צרכנות פיננסית 15
ר חסרונות קרן בחו"ל שוק ההון 10
C מבולבל- מה היתרונות/חסרונות/הבדלים בין השקעה בקרנות נאמנות לבין תיק השקעות בבנק? שוק ההון 2
S חסרונות תיק ממוסה: VT + אג"ח ממשלתי שוק ההון 4
א חדר כושר- יתרונות מול חסרונות התפתחות אישית 49
yossik Windows 10 - השידרוג החינמי בדרך אבל יש גם חסרונות אוף טופיק 57
G האם ניתן להעביר כסף מתיק מנוהל בבנק לחשבון מסחר עצמאי בבית השקעות ללא אירוע מס? שוק ההון 7
א בחירה בבית השקעות לחשבון מנוהל ברוקרים ופלטפורמות מסחר 25
sha256 תליית מתח בבית אוף טופיק 20
Y שאלות לפני שאני שם את הכסף בבית השקעות שוק ההון 4
א פתיחת חשבון בבית השקעות ברוקרים ופלטפורמות מסחר 2
A התייעצות פתיחת תיק בבית השקעות, זוג נשוי שוק ההון 12
A פתיחת תיק בבית השקעות זוג נשוי - התייעצות שוק ההון 1
Fitch יחידה בבית אבות נדל"ן 8
E פתיחת כמה תיקים במקביל בבית השקעות אחד פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 2
S איחור בהעברת דיבידנד בבית השקעות ישראלי שוק ההון 22
N שאלה בנוגע לאופן הגביה של העמלות בבית השקעות שוק ההון 7
I תנאי אשפוז לאחר ניתוח בבית חולים פרטי צרכנות פיננסית 55
S קופת גמל אישית (IRA) בנוסף לתיק השקעות בבית השקעות שוק ההון 1
G המרת דולר לשקל - בבנק או בבית השקעות שוק ההון 1
P עמלות בבית השקעות שוק ההון 6
מ עזרה בפתיחת חשבון בבית השקעות (לא IB) שוק ההון 12
I פתיחת חשבון בבית השקעות-ייעוץ שוק ההון 2
T קורונה - עבודה מהבית וילדים בבית - איך לשטח את עקומת היציאה מהדעת אוף טופיק 9
D סימולציית קניית VOO בבית השקעות ישראלי שוק ההון 0
H פתיחת תיק השקעות להשקעה חד פעמית בבית השקעות/בנק שוק ההון 10
ת החזר הון מעבר שיחה עם פקיד בבית השקעות שוק ההון 9
נ שאלה לגבי חשבון בבית השקעות שוק ההון 11
ITS סגירת תיק השקעות בבית השקעות ישראלי - איך לבצע נכונה? צרכנות פיננסית 2
ר קופת גמל להשקעה או תיק בבית השקעות שוק ההון 2
A קניית קרנות נאמנות מחברה א' בבית השקעות ב' שוק ההון 6
אוסף תאים משתכפלים מינימום לפתיחת חשבון בבית השקעות/קופת גמל/קרן השתלמות שוק ההון 8
4 האם בבית השקעות ישראלי לדוגמא IBI יש יותר מבחר מלאומי טרייד או מבית השקעות אחר? שוק ההון 1
ס מישהו ניסה להכין רוטב טבסקו בבית?.. מינימליזם, חסכנות ואנטי-צרכנות 4
amit האם אפשרי לבטל דוח תנועה בבית דין ללא שימוש בעורך דין? אוף טופיק 41
E גישה של הוצאה לפועל לחשבון בבית השקעות שוק ההון 9
P נזילות בבית מגורים אוף טופיק 16
ס ניקוי יבש בבית מינימליזם, חסכנות ואנטי-צרכנות 12
ITS לבטל את תשתית+ספק האינטרנט בבית ולהסתמך על האינטרנט הסלולרי? מינימליזם, חסכנות ואנטי-צרכנות 60
the_newbie כיצד בנוי חשבון השקעות בבית השקעות? שוק ההון 11
Wonko פתחתי חשבון בבית השקעות! אבל אז התחלתי לקרוא.. שוק ההון 46

נושאים דומים

למעלה