אתה יכול לקחת את
זה
פעם אחת להזין בתשואה 6.786% ולהסתכל ברובריקה E4, ופעם אחת להזין 6.8716% ולהסתכל ברובריקה E3 ולהשוות.
נראה לי שקובץ האקסל שלך לוקח בחשבון רק מס של 25% ראלי אבל לא לוקח בחשבון מס נומינלי של 15%.
אחרי קריאה של השרשור על
מיסוי ריאלי ונמינלי, תהיתי איך אני יכול לחשב אם עדיף לי לקנות נייר א', עם דמי ניהול של 0.2 ומיסוי ריאלי או נייר ב', עם מיסוי נומינלי ודמי ניהול של 0.12 ( בהינתן השקעה של X שנים, אינפלציה של 3% ותשואה של 7%).
אשמח לעזרה על איך אפשר לחשב את זה / להוסיף את זה לנוסחאות במחשבונים שהופיעו בשרשור.
אני מניח שאתה מתכוון לרווח שנתי של 7% נומינלי.
אז כך מחשבים:
נניח שמשקיעים מיליון ש"ח ל-10 שנים
נייר א:
רווח של 7% פחות דמי ניהול של 0.12% יתנו רווח של 6.88% שנתי. כלומר כל שנה יש להכפיל את הסכום ב - 1.0688 (אני מניח שאתה מבין למה). אם מדובר על 10 שנים יש להכפיל את הסכום המקורי ב - 1.0688 בחזקת 10.
יצא בערך 1,945,000 ש"ח. כלומר רווח נומינלי של 945 אלף ש"ח בערך לפני מס.
מזה מורידים 15% מס. ישאר בערך 803 אלף ש"ח רווח נומינלי אחרי מס.
האינפלציה היא 3% בשנה כלומר המדד השתנה פי 1.03 בחזקת מספר השנים. כלומר פי 1.03 בחזקת 10 שזה 1.344 בערך. כלומר המיליון ש"ח שהשקעת בתחילת התקופה ערכם הראלי הוא 1,344,000 ש"ח. כלומר מתוך רווח זה 344 אלף ש"ח זהו רווח אינפלציוני והיתר רווח ראלי.
נייר ב:
רווח של 7% פחות דמי ניהול של 0.2% יתנו רווח שנתי של 6.8% שנתי. כלומר כל שנה יש להכפיל את הסכום ב - 1.068. אם מדובר ב - 10 שנים יש להכפיל את הסכום המקורי ב - 1.068 בחזקת 10.
יוצא בערך 1,931,000 ש"ח. כלומר יש רווח נומינלי של 931 אלף ש"ח.
בגלל האינפלציה (עיין בחישובים של נייר א) 344 אלף ש"ח מתוכם זה רווח אינפלציוני שאין עליו מס ו-587 אלף ש"ח מתוכם הם רווח ראלי שיש עליו מס של 25% כלומר אחרי מס נשארים 440 אלף ש"ח. סכ"ח רווח נומינלי נטו: 344 אלף ש"ח פלוס 440 אלף ש"ח שהם 784 אלף ש"ח.
תכניס את המשואות האלו לקובץ אקסל (בכמה עמודות. כל עמודה תעשה חישוב חלקי), תכניס את הרווח, האינפלציה, דמי הניהול ומספר השנים ותקבל את התוצאה המתאימה.
יצאתי מתוך הנחה שהרווח הוא 7% נומינלי. אם התכוונת לרווח של 7% ראלי - תכפיל 1.07 ב - 1.03 - תקבל רווח נומינלי של 10.21%. תכניס את זה לחישובים שציינתי למעלה (במקום ה-7%).
