[וורן באפט קונה חברת כריית זהב בפחות מ-0.5% מהתיק של ברקשייר]

[קפה שחור]

הוא היה אומר אותו.

אתה מוזמן לצפות במסיבת עיתונאים למשקיעים של ברקשייר
הוא לא מדבר על הזהב, אבל הוא בהחלט מדבר על הפיאט והאג"ח האמריקאי

מצד שני, תיק האחזקות שלו דיבר עבורו
ואני בטוח שהוא לא ישווק את מעשיו עד שלא יעמיס כמה שיותר ממה שהוא צריך
וכולנו נקרא על זה כחדשות של אתמול

רק אציין, שאני לא זה שמשקיף על האדם הזה, הוא סמל לחיקוי להרבה מנהלי השקעות "מפעם"

כדי שאדע אם צדקתי, היום (17.08), בעוד מספר שעות השוק נפתח
נראה אילו חברות שקשורות למתכות יפרצו עקב השינוי

כשכתבת "קישקוש אחד גדול", אז אתה מניח שהשוק לא יגיב
אני חושב שהתרומה שלך לשירשור הזה עומדת למבחן ה"קישקוש"

עוד דבר קטן, מי שחושב שיש משהו שנרכש בחברה הזאת ולא עוברת דרכו, במיוחד פוזיציה חדשה (ומסעירה את השוק יש לציין) בחברת זהב, הוא הוזה לחלוטין

 

[Benjamin W]

העניין פה, זה לא ההשקעה בזהב או בחברות זהב, וגם לא בבנקים כן או לא.
העיניין הוא הבעת חוסר האמון שלו בחוב של הממשל האמריקאי.

 

[AlexNOSAM]

כן, זה גדול! כל החיים אני הולך לספר עכשיו איך הקדמתי את וורן באפט בכבודו ובעצמו בפוזיציה.

הוא לא מאמין במזומן יותר וחושב שריביות שליליות זה לא משהו שהוא רוצה להתמודד איתו

הוא כן הגדיל אבל אחזקות ב-BAC. יש מה לחפש עדיין בפיננסים, גם אני הגדלתי פוזיציה דומה בבנק גדול אחר. הם תמיד יצאו עם ידם על העליונה ממשברים כאלה.

 

[קפה שחור]

הם תמיד יצאו עם ידם על העליונה ממשברים כאלה.

אתה מתכוון שהוא סומך על משלמי המיסים האמריקאי שיממן את הצלת המוסדות הפיננסים אם יקרסו
לשם המחשה, בטוטאל אחרי המשבר של 2008 היא קיבלה כ 150B $

השנה נראה שעושים לה "קצת בעיות", אבל היא תקבל את שלה כש(החלף ב"אם לפי רמת האמונה שלך ) יתחילו לנפץ חלונות

 

[אורי ג.]

לשם המחשה, בטוטאל אחרי המשבר של 2008 היא קיבלה כ 150B $

ומה קרה למניות ובעלי המניות שלהם?

 

[קפה שחור]

ומה קרה למניות ובעלי המניות שלהם?

הרוויחו כמובן
בעלי המניות התחילו לקבל (לחלק) דיבידנד עולה (גודל) לאחר מספר שנים
והמניה עשתה איזה פי 6 מהתחתית ב 2011 וכ 8 מהתחתית ב 2009

אם זאת הנקודה שלך, אני מסכים לגביי ההשקעה
אבל יש גבול לכמה המדפסת יכולה להמשיך להדפיס
לכן, אמון בממשלה דועך, לגביי עסקים אחרים, הבניינים שלהם ימשיכו לעמוד, רק המחזיקים ישתנו

בכל מקרה, נראה שאג"ח הסולידי של המאה האחרונה, מאבד מהברק שלו

ממתין בציפייה לראות את הטיטאניק מרימה את אפה למעלה ואז מתנפצת וטובעת
או לפחות את ה"פיתרון" הנוכחי שלהם

 

[nicepo1]

מצד שני, תיק האחזקות שלו דיבר עבורו
ואני בטוח שהוא לא ישווק את מעשיו עד שלא יעמיס כמה שיותר ממה שהוא צריך
וכולנו נקרא על זה כחדשות של אתמול

אני מבין שלקחת על עצמך להיות פרשן של באפט....
אז מה ההגיון לרכוש כ"כ מעט לפני הפרסום? זה לא יפגע מהיכולת שלו להעמיס כמה שיותר בכמה שפחות?

וברצינות
180 מעלות? (אחזקה שולית ביותר וגם היא של חברה שמשלמת דולרים של ארה"ב)

כשתשמע שהוא מחזיק יותר זהב מבנקים ואג"ח אז תשים כותרת מפוצצת כזאת.
טוב שלא רשמת שהוא קונה ביטקויין בסתר(גם זה נראה לי רץ ברשת).

 

[הסולידית]

ערכתי את הכותרת כדי שתשקף עובדות ולא הערכות מופרכות

 

[AlexNOSAM]

אתה מתכוון שהוא סומך על משלמי המיסים האמריקאי שיממן את הצלת המוסדות הפיננסים אם יקרסו
לשם המחשה, בטוטאל אחרי המשבר של 2008 היא קיבלה כ 150B $

אכן.
זו השקעה ״ללא סיכון,״ כי למרות שיש סיכוי לכאורה הממשל האמריקאי בחיים לא יתן לבנק מה-big four לקרוס. זה ליטרלי buy the dip, מה שבאפט עשה לפני שבועיים עם BAC.

 

[אורי ג.]

הרוויחו כמובן
בעלי המניות התחילו לקבל (לחלק) דיבידנד עולה (גודל) לאחר מספר שנים
והמניה עשתה איזה פי 6 מהתחתית ב 2011 וכ 8 מהתחתית ב 2009

תגיד לי אתה בהזיות? על מה אתה מדבר? חלאס לקשקש.
אם השקעת בבנקים (XLF וVFH) בשנת 2007 שזה קצת לפני המשבר עד היום התשואה שלך היא סביב 1% כולל דיבידנדים.
של VTI הוא 8.6% שנתי כולל דיבידנדים.
MAX DD של בנקים הוא סביב 75% (!!!)
של VTI הוא 50%
https://www.portfoliovisualizer.com...location2_2=100&symbol3=VTI&allocation3_3=100

זו השקעה ״ללא סיכון,״ כי למרות שיש סיכוי לכאורה הממשל האמריקאי בחיים לא יתן לבנק מה-big four לקרוס. זה ליטרלי buy the dip, מה שבאפט עשה לפני שבועיים עם BAC.

אתה לא כ"כ מבין איך זה עובד כנראה.
"לא נותן לחברה לקרוס" = "בעלי המניות נמחקים".
שים על MAX:
https://www.google.com/search?rlz=1...hUKEwidyYvNrKXrAhVIQMAKHdXjDsAQ4dUDCAw&uact=5
או GM או פאני מיי ופרדי מאק וכו'.

לכן, אמון בממשלה דועך,

עובדתית הוא לא (עוד לא), תשואות האג"ח של ארה"ב הם מהנמוכות בכל הזמנים.

 

[AlexNOSAM]

"לא נותן לחברה לקרוס" = "בעלי המניות נמחקים".

מאה אחוז? כי אם אני זוכר נכון, יש כמה שלבים לפני של כסף הליקופטר על הבנקים לפני זה. ככה לפחות היה ב-2008
המומחיות של וורן באפט היא פיננסים, אז אני מניח שאפשר לסמוך על האנליזות שלו.

 

[אורי ג.]

מאה אחוז? כי אם אני זוכר נכון, יש כמה שלבים לפני של כסף הליקופטר על הבנקים לפני זה. ככה לפחות היה ב-2008

זה ממש לא היה ככה.

המומחיות של וורן באפט היא פיננסים, אז אני מניח שאפשר לסמוך על האנליזות שלו.

אני לא מתווכח על האנליזות שלו, הן מדברות בפני עצמן, אני מתווכח על העובדות המוטעות שאתם מדברים עליהם והמסקנות שאתם מסיקים בכך.

 

[קפה שחור]

תשואות האג"ח של ארה"ב הם מהנמוכות בכל הזמנים.

כנראה שכחת מי לא מפסיק לקנות אותם בחצי שנה האחרונה
הבנק המרכזי

אילו כבר לא משקיעי ריטייל שרוצים "למתן תנודתיות", "להגן על כספם"
כרגע כל מה שאתה מדבר עליו מלאכותי
האמון וזה...

המלך עירום כבר מזמן, פשוט שאר המלכים ערומים באותה המידה

 

[קפה שחור]

אני מבין שלקחת על עצמך להיות פרשן של באפט....

אני יכול להיות פרשן של כל אחד
איפה הבעיה?

אני רואה מה הוא אומר, רואה מה הוא עושה, רואה מה אחרים עושים ויכול להגיב על זה

לגביי ה 180 מעלות, בהחלט כן
הוא מתחיל לשנות את הדיבור שלו על ממשלת ארה"ב ואמון המטבע
אותו מטבע שהוא מחזיק נתחים שלמים מהונו בו

וכשהוא מתחיל לדבר, התיק שלו כבר אחרי השינויים
וגם אם לא, הם מגיעים בגלים

אגב, אני ממש לא קופץ מאושר שהוא קנה חברת זהב
ברור שזה שולי ולא משמעותי

אבל הוא רק מגיב לשוק כמו משקיע, חוץ ממנו יש עוד הרבה משקיעים, וכל אחד מהם "יסיט" את התיק שלו לכוונים שהם מאמינים שכל השוק ילך

זה בסך הכל קדימון למה שהולך לקרות, לדעתי

טוב שלא רשמת שהוא קונה ביטקויין בסתר(גם זה נראה לי רץ ברשת).

לא רשמתי
אז למה אתה רושם?

 

[קפה שחור]

ערכתי את הכותרת כדי שתשקף עובדות ולא הערכות מופרכות

לבריאות
רק שבמילים אחרות, הכנסת את מילותייך למה שאחרים לא כתבו
כמובן שזאת זכותך, אבל אם את "שומרת העובדות" אז נראה לי שפיספסת כמה שירשורים

 

[nicepo1]

לגביי ה 180 מעלות, בהחלט כן
הוא מתחיל לשנות את הדיבור שלו על ממשלת ארה"ב ואמון המטבע
אותו מטבע שהוא מחזיק נתחים שלמים מהונו בו

אני רשמתי את התגובה לפני שהכותרת נערכה.
רשמת שם 180 מעלות -זהב.
אני לא מומחה אבל פעם אחרונה שבדקתי הביטוי אומר שינוי דרסטי, הליכה בכיוון ההפוך.
במידה ובאפט ימכור את רוב האחזקות שלו ויעבור לזהב אז הכותרת שלך תהיה נכונה.
בפועל מהמידע המאומת הזמין לנו אנחנו יודעים שהוא לא קנה זהב בכלל.
הוא קנה פוזיציה קטנה מאוד בחברת קריה שמשלמת לו דיבידנד בדולרים.
בהקשר של הבנקים בזמן הזה הוא המשיך לקנות בנקים בהרבה הרבה יותר כסף(ונכון גם מכר בנקים אחרים)ככה שגם שם לדעתי יש לך טעות.
מי שעובר מבנקים לזהב מוכר בנקים וקונה זהב,ולא מוכר בנקים וקונה בנקים אחרים(ובכסף הקטן שנשאר לו קונה חברת כריה).

הסבירו לך כבר יפה מאוד למה עובדתית הכותרת שלך לא נכונה,בהקשר של הזהב.
אפשר לראות שהספקולציה חסרת הבסיס הזאת וכותרת הקליק בייט הפריע להרבה חברים פה.
זכותנו לתקן.

לא רשמתי
אז למה אתה רושם?

רשמתי טוב שלא כי זה נראה לי נכון באותו אופן שנכון להגיד שהוא עשה 180 מעלות ועבר לזהב(ראה הסבר למעלה על המושג "180 מעלות").

שוב אני לא חושב שיש בעיה לדון בספקולציות על ההשקעות העתידיות של באפט.
או על פעולות שנראות לך התחלה של שינוי כיוון
(בהקשר הזה באמת מאוד מעניין האמירות שלו על אג"ח ממשלה אמריקאי)
אבל לתת כותרת שהשינוי כבר קרה ב180 מעלות(בהקשר של זהב) כשבפועל לא קרה (כמעט)כלום זה מיותר לדעתי.

 

[קפה שחור]

רשמת שם 180 מעלות -זהב.

אתה צודק, רשמתי כותרת ובסופה הוספתי " - זהב" כתת כותרת
הוספתי את זה ביחד עם התיוג
זה לגיטימי לגמריי שארצה להעלות דיון שנוגע לשינוי שקרה בתיק שלו
וגם השינוי שקרה בהצהרות שלו לתקשורת
לדוגמא לפני 5 חודשים הוא אמר שאג"ח אמריקאי הוא הכי טוב וזה טעות יהיה לא להחזיק ולהיות נגד "אמריקה"
בהצהרה שלו לפני פחות משבוע ושציטטתי כאן, הוא מודה בעצמו
"I was Wrong"
אז אם זאת לא הגדרה דה פקטו של 180 מעלות
אז תגיד לי מה כן

העובדה שבאותה הנשימה (או הדיווח הרבעוני) הוא מכר יותר מניות של בנקים ועם הכסף הזה (או כסף אחר לצורך העניין) פתח פוזיציה בתחום שלא היתה לו רגל בו
לא רק שלא היתה לו רגל, הוא לא טבל את הבוהן

האם זה חדשות "שונות" שראוי לציין אותן ולהעלות לדיון, אני חושב שכן

 

[קפיצת הדרך]

אתה צודק, רשמתי כותרת ובסופה הוספתי " - זהב" כתת כותרת
הוספתי את זה ביחד עם התיוג
זה לגיטימי לגמריי שארצה להעלות דיון שנוגע לשינוי שקרה בתיק שלו
וגם השינוי שקרה בהצהרות שלו לתקשורת
לדוגמא לפני 5 חודשים הוא אמר שאג"ח אמריקאי הוא הכי טוב וזה טעות יהיה לא להחזיק ולהיות נגד "אמריקה"
בהצהרה שלו לפני פחות משבוע ושציטטתי כאן, הוא מודה בעצמו
"I was Wrong"
אז אם זאת לא הגדרה דה פקטו של 180 מעלות
אז תגיד לי מה כן

העובדה שבאותה הנשימה (או הדיווח הרבעוני) הוא מכר יותר מניות של בנקים ועם הכסף הזה (או כסף אחר לצורך העניין) פתח פוזיציה בתחום שלא היתה לו רגל בו
לא רק שלא היתה לו רגל, הוא לא טבל את הבוהן

האם זה חדשות "שונות" שראוי לציין אותן ולהעלות לדיון, אני חושב שכן

האם תוכל לקשר את מה שהוא אמר לפני 5 חודשים? (אם יש סרטון במילותיו זה יהיה יותר טוב)
כי לפי מה שאני הבנתי האמירה שלו - ״אני טעיתי״ התייחסה למה שקורה ב- 10-12 השנה האחרונות ולכך שאפשר להמשיך לשפוך כסף בלי שתהיה אינפלציה. והוא אומר שהוא ״טעה״ כי זה עדיין לא קרה. יחד עם זאת הוא ממשיך להאמין ולחשוב שזה לא משהו שיוכל להימשך הרבה זמן ושאנחנו מגיעים לנקודה שבה זה ייבחן ביתר שאת.

לא רואה כאן שינוי משמעותי או באמת ״הודאה בטעות״ (אבל אולי לא הבנתי את הקטע כמו שצריך...)

 

[nicepo1]

האם זה חדשות "שונות" שראוי לציין אותן ולהעלות לדיון, אני חושב שכן

נהדר אז נסכים שהשינוי הגדול והכותרת המתבקשת הוא מה שבאפט אמר על אג"ח ממשלת ארה"ב.
החלק של הזהב והקישור שלו לזה ועוד בכותרת כזאת בעייתי.

העובדה שבאותה הנשימה (או הדיווח הרבעוני) הוא מכר יותר מניות של בנקים ועם הכסף הזה (או כסף אחר לצורך העניין) פתח פוזיציה בתחום שלא היתה לו רגל בו
לא רק שלא היתה לו רגל, הוא לא טבל את הבוהן

גם להגיד שהוא מוכר בנקים וקונה זהב זה בעייתי כי בפועל הוא לא קנה זהב וכן קנה בנקים,אני לא מומחה אז תקן אותי עם אני טועה אבל ממה שראיתי(אני שם בצד את מה שהוא מכר)הוא קנה בתקופה המדוברת בנקים בהרבה הרבה יותר ממה שקנה חברה לכרית זהב ואפס זהב פיזי.
אז איך אפשר להסיק שהוא מוכר אותם וקונה זהב?
נכון הוא מכר אחזקות בבנקים אבל הוא קנה בנקים אחרים במיליארדים רבים.
בנוסף "הוא"(אני לא משוכנע לגמרי שהוא מחליט לבד על כול קניה ב0.1% בתיק אבל זה דיון אחר) קנה אחזקה קטנה מאוד יחסית בחברת כריה וככול הידוע לנו 0 אחזקות ישירות בזהב.

 

[קפה שחור]

האם תוכל לקשר את מה שהוא אמר לפני 5 חודשים? (אם יש סרטון במילותיו זה יהיה יותר טוב)

יש לו הרבה פנינים מאותה מסיבת עיתונאים
הנה דוגמא אחת שהוא מדבר על ה"אי-אפשרות" שארה"ב לא תעמוד בחוב שלה
ושחוב טוב כאתה זה שמדפיס אותו
https://www.youtube.com/watch?v=fNdTbhtQcPk

כי לפי מה שאני הבנתי האמירה שלו - ״אני טעיתי״ התייחסה למה שקורה ב- 10-12 השנה האחרונות

הוא אמר במיוחד שזה ברור שתהיה אינפלציה, וכל הצמיחה (המלאכותית יש לציין - הערה שלי) לא יכלה להתקיים ללא האינפלציה
אבל עכשיו הוא מתייחס לאופן ההשקעה ואין מה לחפש באגרות חוב
כפי שכבר אמרתי, וורן כבר לא Merika