• אזהרה: פורום זה מיועד להחלפת דעות בין משקיעים חובבים בנושאים תאורטיים בלבד. חל איסור מוחלט על מתן ייעוץ השקעות פרטי. אין לראות בדיונים בפורום בבחינת יעוץ השקעות או תחליף לייעוץ פיננסי מקצועי המותאם אישית וספציפית למשקיע תוך התחשבות בנתוניו, צרכיו המיוחדים והאחרים, מצבו הכספי, נסיבותיו ומטרותיו. אין להסתמך או לפעול על פי הנאמר בפורום ללא קבלת יעוץ מקצועי אישי מבעל הרישיון המתאים, וכל הנוהג אחרת עושה זאת על אחריותו בלבד. האחריות לאמור בכל הודעה היא על מחבר/ת ההודעה בלבד.

השקעה ב VTI+VXUS ללא Rebalancing

אור22

משתמש רשום
הצטרף ב
24/4/22
הודעות
3
דירוג
0
היי לכולם!

כמו הרבה אחרים, לאחר הרבה מחשבה החלטתי על השקעה ב VTI+VXUS.
העניין הוא שלא אוכל לעשות Rebalancing בצורה טובה.
הכספים נמצאים בחברה שבבעלותי, ולא יכנסו לשם כספים נוספים.
כלומר, לא יהיה לי מאיפה להביא עוד כסף לאיזון, מלבד למכור כדי לאזן.

חשבתי על פשוט להשקיע ב VT, למרות החסרונות,
אבל אז חשבתי על כיצד מתבצעת החלוקה ב VT בין US ל Ex-US.

אם אני משקיע ב VTI+VXUS, לפי החלוקה שקיימת היום בין US ל Ex-US (שזה פלוס מינוס 60-40)
ומשקיע מחדש את הדיבידנדים, VTI ל VTI ו VXUS ל VXUS,
האם לא אצור את אותו האיזון בדיוק כמו ב VT לאורך זמן?

המטרה שלי היא להשקיע "לכל החיים", בלי להתעסק בתיק הזה (הדיבידנדים מושקעים אוטומטית),
ולכן, בקיצור, השאלה היא כזו: VT וזהו, או ש VTI+VXUS עם השקעת דיבידנדים מחדש יוצרת את אותו האיזון כמו ב VT בחלוקה בין US ל Ex-US?

תודה רבה!
 

Aslan

משתמש ותיק
הצטרף ב
2/8/21
הודעות
96
דירוג
81
לגמרי VT
אמנם לא מדובר על אותם אינדקסים - VTI מבוסס על אינדקס שונה מזה ש VT ו VXUS משתמשים בו , נקרא CRSP US TOTAL MARKET , לעומת VT שמבוסס על FTSE GLOBAL ALL CAP וVXUS שמבוסס על אותו אינדקס של VT, פשוט ללא ארה"ב
בשפה פשוטה כדי שתבין - החלק של Ex-US זהה בין VT ל VXUS מבחינת הרכב המניות ופיזורם, החלק של ארה"ב שונה, בVTI הוא מפוזר יותר (יש יותר מניות מאשר החלק האמריקאי בVT)
שורה תחתונה מבחינתך - מדובר במיקרו אופטימיזציה שלא חשובה כלל , לך על הפשטות VT במקום להתעסק כל חודש באיזונים וחישובים כאלה ואחרים.
 

roneng

משתמש בכיר
הצטרף ב
21/2/17
הודעות
15,172
דירוג
13,065
כמו הרבה אחרים, לאחר הרבה מחשבה החלטתי על השקעה ב VTI+VXUS.
העניין הוא שלא אוכל לעשות Rebalancing בצורה טובה.
למה שתרצה/תצטרך לעשות ריבלנסינג ביניהם?
אם אני משקיע ב VTI+VXUS, לפי החלוקה שקיימת היום בין US ל Ex-US (שזה פלוס מינוס 60-40)
ומשקיע מחדש את הדיבידנדים, VTI ל VTI ו VXUS ל VXUS,
האם לא אצור את אותו האיזון בדיוק כמו ב VT לאורך זמן?
כמעט נכון.
את הדיבידנדים צריך לחלק בין הניירות לפי היחס בין הניירות אצלך בתיק/ב VT. ואז היחס ה "נכון" אכן ישמר מעצמו.
 

אור22

משתמש רשום
הצטרף ב
24/4/22
הודעות
3
דירוג
0
נראה לי הכי פשוט במקרה שלך.
מה שונה בפשטות של VTI+VXUS עם השקעה אוטומטית של הדיבידנדים? אותה חוסר התעסקות.
בהנחה כמובן שהסברה שלי נכונה.
תודה! אשמח לשמוע גם למה לדעתך.
לגמרי VT
אמנם לא מדובר על אותם אינדקסים - VTI מבוסס על אינדקס שונה מזה ש VT ו VXUS משתמשים בו , נקרא CRSP US TOTAL MARKET , לעומת VT שמבוסס על FTSE GLOBAL ALL CAP וVXUS שמבוסס על אותו אינדקס של VT, פשוט ללא ארה"ב
בשפה פשוטה כדי שתבין - החלק של Ex-US זהה בין VT ל VXUS מבחינת הרכב המניות ופיזורם, החלק של ארה"ב שונה, בVTI הוא מפוזר יותר (יש יותר מניות מאשר החלק האמריקאי בVT)
שורה תחתונה מבחינתך - מדובר במיקרו אופטימיזציה שלא חשובה כלל , לך על הפשטות VT במקום להתעסק כל חודש באיזונים וחישובים כאלה ואחרים.
תודה על ההסבר!
למה שתרצה/תצטרך לעשות ריבלנסינג ביניהם?
כי אני מעדיף להיצמד לפיזור השוק שנקבע על ידי המדדים העולמיים. אם בעוד חמש שנים ארה"ב תהווה 50% מהשוק, אל מול 60% של היום, ארצה לשמור על אותו הפיזור.
כמעט נכון.
את הדיבידנדים צריך לחלק בין הניירות לפי היחס בין הניירות אצלך בתיק/ב VT. ואז היחס ה "נכון" אכן ישמר מעצמו.
השקעה מחדש אוטומטית של הדיבידנדים לא עונה על זה?
בחשבון בעל אופי לא פעיל שכזה כדאי לשקול קרנות סל צוברות דיבידנדים
אשמח להסבר מדוע.
 

גרהם

משתמש בכיר
הצטרף ב
6/3/15
הודעות
14,934
דירוג
17,680
כי אני מעדיף להיצמד לפיזור השוק שנקבע על ידי המדדים העולמיים. אם בעוד חמש שנים ארה"ב תהווה 50% מהשוק, אל מול 60% של היום, ארצה לשמור על אותו הפיזור.
השינוי הזה ישתקף בשווי ניירות הערך שלך ולכן לא צריך שום איזון.
 

אור22

משתמש רשום
הצטרף ב
24/4/22
הודעות
3
דירוג
0
השינוי הזה ישתקף בשווי ניירות הערך שלך ולכן לא צריך שום איזון.
אתה בטוח?
אם אני עכשיו על 60% VTI ו 40% VXUS, אותה החלוקה של VT,
ו VTI יעלה ב 10% ו VXUS ירד ב 10%,
אגיע ל 65% VTI ו 35% VXUS - האם VT יהיה גם כך?
 

roneng

משתמש בכיר
הצטרף ב
21/2/17
הודעות
15,172
דירוג
13,065
אני מעדיף להיצמד לפיזור השוק שנקבע על ידי המדדים העולמיים. אם בעוד חמש שנים ארה"ב תהווה 50% מהשוק, אל מול 60% של היום, ארצה לשמור על אותו הפיזור.
אבל אם השווי של ארה"ב ירד יחסית לשאר העולם אז גם השווי של VTI ירד יחסית ל VXUS.
אין שום סיבה "לאזן" בעצמך (אלא אם כן אתה רוצה לנעול יחס רנדומלי כלשהו).
השקעה מחדש אוטומטית של הדיבידנדים לא עונה על זה?
לא, כי היא משקיעה את הדיבידנד בנייר שחילק אותו, כלומר ההשקעה של הכסף תיהיה לפי יחס הדיבידנדים בין הניירות ולא לפי יחס שווי השוק שלהם.
אבל ההבדל כנראה יהיה קטן מאוד.
 

גרהם

משתמש בכיר
הצטרף ב
6/3/15
הודעות
14,934
דירוג
17,680
אתה בטוח?
אם אני עכשיו על 60% VTI ו 40% VXUS, אותה החלוקה של VT,
ו VTI יעלה ב 10% ו VXUS ירד ב 10%,
אגיע ל 65% VTI ו 35% VXUS - האם VT יהיה גם כך?
ההרכב של הקרנות לא זהה אז יהיה פער מסויים, אבל עקרונית, אם אתה מחזיק שתי מניות בקרן אחת ולחילופין כל מניה בקרן אחרת, השינוי במחירי המניות לא ידרוש ממך איזון במקרה של החזקה באמצעות שתי קרנות כדי להגיע ליחס השוויים שלהם כשהן מוחזקות בקרן אחת.
 
נערך לאחרונה ב:
נושאים דומים
פותח הנושא כותרת פורום תגובות תאריך
S השקעה לטווח של מספר חודשים - שנה - קרנות כספיות שוק ההון 1
ס פתיחת תיק השקעה פאסיבי ארוך טווח שוק ההון 2
א בחירת מסלול השקעה לs&p500 פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 2
V מגבלות השקעה בקרן השתלמות IRA פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 0
A אפיק השקעה קצר טווח שוק ההון 1
א הוצאות ניהול השקעה בקרנות סל פאסביות שוק ההון 1
י השקעה באגח בתקופת אינפלציה. תיק מנוהל שוק ההון 11
לואי וו השקעה של 100K בקופת גמל להשקעה לאישה בת 50 פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 5
D קניית דירה שהיא לא בית משותף, אלא מושע, מגורים או השקעה לעתיד בפינוי בינוי, אם יהיה נדל"ן 23
H מחשבות ותהיות - השקעה נוספת בנדל"ן נדל"ן 2
D השקעה לטווח ארוך בברוקר חו״ל ברוקרים ופלטפורמות מסחר 4
א התייעצות על אסטרטגיית השקעה פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 4
T השקעה במספר קופות גמל להשקעה- האם נותן ערך מוסף? פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 3
G השקעה בהתחדשות עירונית נדל"ן 32
painblanc השקעה של הסב לנכדיו בברוקר ישראלי ברוקרים ופלטפורמות מסחר 3
מ השקעה בסכום נמוך שוק ההון 15
ל קרן השתלמות מול השקעה בבורסה שוק ההון 8
U השקעה באג"ח שקלי שוק ההון 0
K השקעה במדד שמחלק או משקיע חזרה דיווידנד, איך מבצעים? שוק ההון 4
B קופת גמל להשקעה או השקעה במדד שוק ההון 4
G מחפש מכשיר השקעה זול (ושישאר זול) על S&P500 שוק ההון 11
D מיקסום השקעה סולידית ל-3 שנים שוק ההון 14
Y השקעה בפרוייקט נדלן מניב - קרן פרטית נדל"ן 5
וולפסון השקעה במדד פודטק בדגש על בשר מלאכותי השקעות אלטרנטיביות 1
Y השקעה למתבגרים שוק ההון 16
א פירעון חוב או השקעה שוק ההון 5
A השקעה בקרנות ריט נדל"ן 12
L מינימום השקעה ל-IRA שוק ההון 1
A השקעה בצמודי מדד שוק ההון 4
S שינוי מסלולי השקעה וחשיפה למניות לשם הקטנת הדימום - עצתכם שוק ההון 13
ברבור האם לשנות מסלולי השקעה בקופת גמל בעת משבר? פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 4
ר שימוש בברוקר בחו״ל עבור השקעה במט״ח והמרות מט״ח בזול - האם ממוסה? מיסים 1
D קושי בבניית אסטרטגיית השקעה יומני מסע אישיים 5
א השקעה בדירה בתל אביב נדל"ן 44
אדריאן מסלול השקעה בסיכון מינימאלי גמל\פנסיה פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 4
ה השקעה במדידי מניות דיבידנד בשקלים שוק ההון 14
I הבדלי תשואות בין מסלול השקעה מחקה מדד פנסיה, גמל וקרנות השתלמות 1
I הבדלי תשואות בין מסלול השקעה מחקה מדד שוק ההון 5
ב השקעה באנגליה נדל"ן 37
ק איך מגדירים מטרת השקעה? שוק ההון 6
Liron2035 אג"ח AGGG ושינוי מדיניות השקעה ארוכת טווח (10 שנים) שוק ההון 19
V קורלציה גבוהה בין אפיקי השקעה שונים - מניות, נדל"ן, קיפטו וכדומה שוק ההון 15
stamEhad קיזוז מס לשכיר על הוצאות השקעה כlimited partner מיסים 0
R השקעה בפיפלביז - דילמה השקעות אלטרנטיביות 2
ד אזרח ארה"ב - השקעה בת"א 125 שוק ההון 2
stamEhad השקעה אלטרנטיבית בגוון קצת שונה השקעות אלטרנטיביות 6
A אזרח אמריקאי - דרכי השקעה מומלצות שוק ההון 3
F האם ניתן לבצע בצורה אוטומטית השקעה בנייר X דרך הבנק? שוק ההון 1
I פרעון חלק מהמשכנתא או השקעה בשוק ההון נדל"ן 22
כ אסטרטגיית השקעה דרך IRA שוק ההון 17

נושאים דומים

למעלה