שלום רב.
בפוסטים רבים של הסולידית (למשל https://www.hasolidit.com/ביצועים-היסטוריים-של-תיק-ההשקעות-הסול)
מתוארים תיקי השקעות סולידים בהם יש ״מנגנונים מגנים״ (כמו 25% מזומן ו25% זהב לדוגמא בתיק של הארי בראון) מפני משבר כדוגמת 2008.
מה שמוביל אותי לשאלה:
אם המשבר של שנת 2008 יקרה עכשיו, מה יקרה לקופות גמל להשקעה?
* אני לא שואל על משבר העתידי, אלא על משבר שקרה בעבר (כמובן שיכול להגיע משבר שונה שלא נוכל לחזות).
ניקח לדוגמא את הקופה הפופולרית הזאת:
hon.co.il/professional/אלטשולר-שחם-חיסכון-פלוס-כללי/
https://www.mygemel.net/7798_אלטשולר_שחם_חיסכון_פלוס_כללי
שבה יש את החשיפה הבאה:
היקף נכסים וחשיפות:
כמובן שלא נקבל בדיוק את ההקצאה של המניות והאג״ח וכו׳, אבל השאלה היא האם יש מנגנון מפני הפסד במקרים האלה ?
הייתי רוצה להאמין שמנהלי ההשקעה איכשהו מתייחסים לנושא הזה (גם אם הם עושים דברים אקטיבית ולא פאסיבית).
* שאלתי את זה את אלטשולר שחם והם אמרו שיחזירו לי תשובה. מעניין מה תהיה תשובתם. (אם תהיה..)
מה דעתכם בנושא?
תודה רבה
בפוסטים רבים של הסולידית (למשל https://www.hasolidit.com/ביצועים-היסטוריים-של-תיק-ההשקעות-הסול)
מתוארים תיקי השקעות סולידים בהם יש ״מנגנונים מגנים״ (כמו 25% מזומן ו25% זהב לדוגמא בתיק של הארי בראון) מפני משבר כדוגמת 2008.
מה שמוביל אותי לשאלה:
אם המשבר של שנת 2008 יקרה עכשיו, מה יקרה לקופות גמל להשקעה?
* אני לא שואל על משבר העתידי, אלא על משבר שקרה בעבר (כמובן שיכול להגיע משבר שונה שלא נוכל לחזות).
ניקח לדוגמא את הקופה הפופולרית הזאת:
hon.co.il/professional/אלטשולר-שחם-חיסכון-פלוס-כללי/
https://www.mygemel.net/7798_אלטשולר_שחם_חיסכון_פלוס_כללי
שבה יש את החשיפה הבאה:
היקף נכסים וחשיפות:
- גודל הקופה: 4,606(במיליוני ש"ח)
- סך חשיפה למניות מתוך כלל נכסי הקופה: 36.26%
- סך הנכסים שמושקעים בחו"ל מתוך כלל נכסי הקופה: 31.91%
- אגרות חוב שהונפקו ע"י ממשלת ישראל: 58.05%
- אג"ח קונצרני סחיר ותעודות סל אג"חיות: 6.53%
- אג"ח קונצרניות לא סחירות: 1.27%
- מניות, אופציות ותעודות סל מנייתיות: 20.15%
- פיקדונות: 0.36%
- הלוואות: 1.34%
- מזומנים ושווי מזומנים: 7.81%
- קרנות נאמנות: 2.43%
כמובן שלא נקבל בדיוק את ההקצאה של המניות והאג״ח וכו׳, אבל השאלה היא האם יש מנגנון מפני הפסד במקרים האלה ?
הייתי רוצה להאמין שמנהלי ההשקעה איכשהו מתייחסים לנושא הזה (גם אם הם עושים דברים אקטיבית ולא פאסיבית).
* שאלתי את זה את אלטשולר שחם והם אמרו שיחזירו לי תשובה. מעניין מה תהיה תשובתם. (אם תהיה..)
מה דעתכם בנושא?
תודה רבה