אלוקציה - אחוז משיכה- טווח השקעה/משיכה

[אנון נימוס]

מחפש מקורות ו / או דעות לגבי הנושאים הבאים

תאור בעיה
פרישה מוקדמת, שני תיקים אחד נזיל ואחד פנסיוני, נניח שהתיק הפנסיוני מחזיק את הפורש למשך כל שארית חיין (קרן פנסיה, אנונה, ביטוח מנהלים לא נכנס לזה)

התיק הנזיל ימשך לפי 3.5% שנתי ברוטו בעת הפרישה המוקדמת,
טווח הפרישה המוקדמת יכול לנוע בין 20 שנה ל 5 שנים, (נניח 20, 15, 10 ,5)
התיק צריך לעמוד בשרידות מאוד גבוהה נניח 99.5% את התקופה
שאלה, מה צריך להיות מודל האלוקציה לפני שנכנסים לפרישה המוקדמת , האינטואיציה היא להוריד סיכון בגלל המעבר החד בין חסכון ל משיכה שייצור נזג מוגדל בעת משבר בסוף החסכון וצחילת המשיכה.
בנוסף ככל שטווח המשיכה קטן הסיכון עולה.

מצדד שני אם נניח שאפשר להשיג ריבית ״חסרת סיכון״ של הין זה חסם תחתון למקסימם האפיקים ה סולידים שצריך להקצות ? כלומר אם ניתן לפרוש עם תיק של 2% מאוד סולידי אז הייתרה יכולה להיות ב 100% מניות ?)

תובנות, לינקים ?

 

[עידן פ.]

אבל עם משיכה של 3.5% ברוטו התיק שלך יתקיים ב 100% ל28 שנה אפילו כמזומן, לא ? (לא מתואם אינפלציה)
או שאתה מתכוון 20 שנה עד הפרישה רק מהתיק השקעות ואז עד "הסוף" משילוב של התיק + הפנסיה ?

 

[אורי ג.]

לומר אם ניתן לפרוש עם תיק של 2% מאוד סולידי אז הייתרה יכולה להיות ב 100% מניות ?)

כן ואם הסכום גדול מספיק אז אפשר גם 100% (ויותר) במניות.

 

[אנון נימוס]

אבל עם משיכה של 3.5% ברוטו התיק שלך יתקיים ב 100% ל28 שנה אפילו כמזומן, לא ? (לא מתואם אינפלציה)
או שאתה מתכוון 20 שנה עד הפרישה רק מהתיק השקעות ואז עד "הסוף" משילוב של התיק + הפנסיה ?

התיק הלא פנסיוני צריך להספי נניך ל 20 שנה, אח״כ התיק הפ]נסיוני ״נכנס״ לפעולה שני התיקים שווי גודל ו 3.5% זה התיק הכולל (פנסיה+חייב במס) ואז מדובר בכ 14שנים

 

[אנון נימוס]

אני מפריד את השאלה לשניים
האם יש ניתוח שמראה מה ההסתברות לשרידות תיק בתקופת המשיכה לפי אלוקציה לפי שנות שרידות וגודל המשיכה ?
האם יש ניתוח שמראה את רמת הסיכון של אלוקציה בתקופת החסכון כפונקציה של השנים לפרישה ? (או במילים אחרות איך המציאו אתת כלל 100 פחות גיל, ומה קורה שהגיל לפרישה אינו 67 אלא 40)

 

[גרהם]

אני מפריד את השאלה לשניים
האם יש ניתוח שמראה מה ההסתברות לשרידות תיק בתקופת המשיכה לפי אלוקציה לפי שנות שרידות וגודל המשיכה ?
האם יש ניתוח שמראה את רמת הסיכון של אלוקציה בתקופת החסכון כפונקציה של השנים לפרישה ? (או במילים אחרות איך המציאו אתת כלל 100 פחות גיל, ומה קורה שהגיל לפרישה אינו 67 אלא 40)

לגבי 1 - נדמה לי שזה מה שאתה מחפש
לגבי 2 - לא יודע. אולי יש שם באתר. קח בחשבון שאם בפרישה יש לך מעט מרווח בטחון עם החסכון הפנסיוני, אז במקרה שקיבלת קלפים ממש גרועים בתקופה של טרום פרישה, אפשר להקדים מעט את גיל הפרישה במחיר הקטנת הקצבה.