איזון תיק בקנייה בלבד

[חברטוב]

שלום לכולם
יש ברשותי תיק השקעות
ואני מאזן בצורה דו חודשית (לשואלים - נכנס ״יותר מידי״ כסף כדי שארגיש בנח לתת לו לשכב יותר מזה)לפי נוסחת אקסל פשוטה
(אחוזים כרגע לפי כמה כסף, כמה כסף מוסיפים, כמה צריך להוסיף/לגרוע)
הקטע זה שאני אף פעם לא מוכר כדי לקנות, ובכך אני בעצם מאזן רק בהוספה.

השאלה/דיון היא מה לדעתכם הדרך הכי טובה לבצע את זה?
אתן דוגמא
נגיד בתיק שמחולק ל 50-50 (לצורך הפשטות נניח שאחוז=ש״ח )מניה א הגיע ל 70 והשניה היא 30
ז״א שאם נוסיף 10 שקלים נאלץ להוסיף את כל הסכום למניה הנמוכה ו״נתקרב״ לרצוי כמה שיותר.
דוגמא קלה.

אבל מה קורה במצב שיש 8 מניות
שמחולקות 10-10-20-15-15-5-5-20
ופתאום אפשר לקחת את כל הסכום שמוסיפים ולהוסיף לאחד ולגרום לו להגיע לאחוז שלו(ביחס לתיק ״החדש״ אחרי התוספת) או שעדיף להוסיף למניה שהכי רחוק מהאחוז שלו?
או שמא להוסיף לפי חלוקת האחוזים הרצויה בלבד?

בקיצור -
אם למשהו יש נוסחה לאיזון תיק השקעות רק בצורת הוספה על בסיס ״best effort” אני יותר מאשמח לדעת,
כי כרגע אני מאזן ״לפי העין״ (נזרוק לפה x כסף כדי שיתקרב ולפה y כדי שיתקרב)

כמובן שאני מדבר על תיק שמתחיל מאחוזים יחסית קרובים לצפי, אבל ברור שבתאוריה זה אמור גם לעבוד על תיק שהמצוי רחוק מאוד מהמצוי, פשוט בצורה איטית יותר עד הגעה לרצוי.

בריאות והצלחה לכולם

 

[ניצן המצוין]

הכי חשוב זה לאזן בין הנכסים עם מתאם (קורלציה) נמוך, כמו מניות מול אגרות חוב
ולשמור עליהם לפי מה שקבעת. איזון בין מניות שהמתאם בינהם גבוה פחות חשוב.

 

[guesto]

נראה לי שהכי פשוט ויעיל זה לאזן "לפי העין". אם אתה בכל זאת מתעקש, אפשר להשתמש ב-Webster/Sainte-Laguë method.
בקצרה: נניח ש-W זה כמה משקל אתה רוצה לתת למניה, MV זה שווי השוק הנוכחי של ההחזקה בה ו-P זה המחיר הנוכחי שלה, אז לכל מניה אתה מחשב W/(2*MV+P) ומקצה עוד יחידה למה שנתן את המקסימום (אם אני לא טועה, תבדוק שזה מסתדר). ככה עושים כל צעד וממשיכים לחשב מחדש ולהקצות עד שנגמר הכסף.
אפשר גם לשכלל את זה ולקבוע לכל מניה מחיר קניה מינימלי, נניח אם מניה מסוימת נסחרת ב-50 דולר אולי אני לא רוצה מצב שבו שאני אקנה רק אחת אלא מוכן לקנות לפחות 5 וכו'.

 

[trigo]

לי יש אקסל פשוט עם העמודות הבאות:
1. שמות נכסים
2. אחוז רצוי מהתיק לכל נכס
3. סכום נוכחי בכל נכס + (בתחתית) סכום שאני שומר לעמלות, סכום שאני הולך להוסיף לתיק
4. אחוז נוכחי מהסכום הכולל לכל נכס (כל הכסף הנוכחי + מה שאני הולך להוסיף - מה שאני שומר לעמלות)
5. כמה כסף צריך להיות בכל נכס כדי להגיע לאחוז הרצוי
6. כמה צריך לקנות/למכור בכל נכס. עמודה 5 פחות עמודה 3.



בכל חודש אני עובר על הנכסים, מזין לאקסל את כמות הכסף הנוכחית בכל נכס וכמה אני רוצה להוסיף - עמודה 6 מחושבת אוטומטית ואני מבצע פעולות לפייה.

שתי נקודות נוספות:
1. זה גם פועל אם רוצים למכור חלק מהתיק ולשמור אותו מאוזן.
2. אם צפויות מכירות כדאי להגדיל את ה"כסף לעמלות" כי יש מיסים לשלם.

 

[KFC Uerdingen 05]

גם לי יש אקסל שאומר לי מה מחיר היעד של כל אחזקה וכמה צריך להוסיף/להוריד באיזון (הרבעוני אצלי), אבל בסופו של דבר גם אני שם את הכסף פשוט על החזקה שבאותו זמן הכי רחוקה מהיעד.
מאחר שהקצאת הנכסים שלי היא גם, בסופו של דבר, זריקת מספרים שרירותית אני לא רואה טעם דווקא באיזון פתאום להיות בדיוק של שני מספרים אחרי הנקודה.

 

[נעם בלה בלה]

איזון באמצעות הפקדות יכול לעבוד רק בתיק קטן. לאורך זמן, אם אתה מתכנן שהתיק יגדל, זה לא פתרון.

אבל מה קורה במצב שיש 8 מניות
שמחולקות 10-10-20-15-15-5-5-20

אחת מני סיבות רבות להחזיק תיק פשוט עם מעט נ"יע