מספר שאלות על קרנות מחקות

[Evyatar]

שלום לכולם
אני עובד על בניית תיק ההשקעה הראשון שלי ועובר על פוסטים של הסולידית ונתקלתי במספר שאלות.

1. מה זה אומר ״קרנות מחקות מגודרות / מנוטרלות מט”ח״?

2. כיצד ניתן לדעת אם קרן מעלה את דמי הניהול וכל כמה זמן זה קורה? או - איך נשמרים מפני זה אם רוצים לשים השקעה ל30 שנה...

3. האם בשביל להשקיע בקרן מחקה אני צריך לבצע המרת מט״ח משקלים?

4. מה המונח ״ממונף״ אומר? ״סנופי ממונף״

5. כמה דמי ניהול נחשבים ״דמי ניהול טובים״?


תודה רבה!

עריכה: אני חושב שלא שמתי את זה בתת פורום הנכון, אשמח שתעבירו

 

[TWOSIXNINE]

1. מה זה אומר ״קרנות מחקות מגודרות / מנוטרלות מט”ח״?

קרנות שאינן חשופות לשינויים במטבע חוץ ( למשל יחס השקל-דולר / שקל-יורו).

2. כיצד ניתן לדעת אם קרן מעלה את דמי הניהול וכל כמה זמן זה קורה? או - איך נשמרים מפני זה אם רוצים לשים השקעה ל30 שנה...

מקריאה כאן בפורום תוכל לראות שבתי השקעות כמו ונגרד או בלאקרוק בעלי מוניטין של כאלו שאינם מעלים דמי ניהול לאורך זמן. סביר להניח, שחברות ישראליות שכרגע מציעות קרנות באפס אחוז דמי ניהול יעלו את דמי הניהול. מתי? לדעתי, כאשר יגיעו ליעד המטרה שהציבו לעצמם לגיוס משקיעים בקרן. המידע על דמי הניהול שקוף ואתה יכול להתעדכן בדף הבורסה למשל או באתר החברה. אני משער שחובתם לעדכן אותך טרם מעלים.

3. האם בשביל להשקיע בקרן מחקה אני צריך לבצע המרת מט״ח משקלים?

לא. חפש ishares. יש גם פוסט מעולה ״ הו, הסלע השחור״.

מה המונח ״ממונף״ אומר?

דוגמא למינוף : לקיחת הלוואה על חשבון קרן השתלמות שברשותך והשקעתה בחשבון ממוסה.

כמה דמי ניהול נחשבים ״דמי ניהול טובים״?

סקר שוק. אתה תראה לבד. ועקרון נוסף, הרבה נכסים יעניקו לך כח מיקוח לגבי עמלות מול הגופים השונים.

 

[roneng]

קרנות שאינן חשופות לשינויים במטבע חוץ ( למשל יחס השקל-דולר / שקל-יורו).

בדיוק הפוך
קרן "מנוטרלת" זאת קרן שבנוסף להשקעה במדד גם מהמרת על התנודה של השקל מול מט"ח רנדומלי כלשהו (לרוב דולר או אירו).

כיצד ניתן לדעת אם קרן מעלה את דמי הניהול

לעקוב אחרי פרסומי הקרן.

ול וכל כמה זמן זה קורה?

בקרנות ישראליות לדעתי הם מוגבלים כרגע להעלות רק פעם בשנה.

איך נשמרים מפני זה אם רוצים לשים השקעה ל30 שנה...

קונים קרן זרה גדולה של חברה שידועה בהורדת דמי ניהול, כמו ונגארד או אישרז

3. האם בשביל להשקיע בקרן מחקה אני צריך לבצע המרת מט״ח משקלים?

יש קרנות מחקות ישראליות שנסחרות בש"ח.
יש קרנות איריות (של אישרז) שנסחרות גם בארץ בשקלים.
מצד שני, המרת כספים זה לא סיפור גדול ולרוב גם לא מאוד יקר. לדעתי יש שיקולים הרבה יותר חשובים מזה בבחירת קרן.

מה המונח ״ממונף״ אומר?

בגדול - להשקיע יותר כסף ממה שיש לך. לקחת הלוואה.

״סנופי ממונף״

אם זה "סנופי ממונף פי 2" למשל אז על כל שקל שאתה שם אתה בעצם חשוף למדד כאילו השקעת 2 ש"ח. זה אומר שאם הקרן עלתה ב10% אז הרוות בעצם 20%, מצד שני אם הקרן נפלה ב50% אז הפסדת את כל הכסף.
(יש כל מיני סוגי מינוף, איפוס יומי, איפוס חודשי וכו' ככה ש10% לאורך זמן לא באמת יתן לך 20% תשואה. חפש "קרנות ממונפות" אם זה מעניין אותך).

5. כמה דמי ניהול נחשבים ״דמי ניהול טובים״?

כמה שפחות

 

[TWOSIXNINE]

בדיוק הפוך
קרן "מנוטרלת" זאת קרן שבנוסף להשקעה במדד גם מהמרת על התנודה של השקל מול מט"ח רנדומלי כלשהו (לרוב דולר או אירו).

נכון. תודה

 

[Evyatar]

בדיוק הפוך
קרן "מנוטרלת" זאת קרן שבנוסף להשקעה במדד גם מהמרת על התנודה של השקל מול מט"ח רנדומלי כלשהו (לרוב דולר או אירו).

לעקוב אחרי פרסומי הקרן.

בקרנות ישראליות לדעתי הם מוגבלים כרגע להעלות רק פעם בשנה.

קונים קרן זרה גדולה של חברה שידועה בהורדת דמי ניהול, כמו ונגארד או אישרז

יש קרנות מחקות ישראליות שנסחרות בש"ח.
יש קרנות איריות (של אישרז) שנסחרות גם בארץ בשקלים.
מצד שני, המרת כספים זה לא סיפור גדול ולרוב גם לא מאוד יקר. לדעתי יש שיקולים הרבה יותר חשובים מזה בבחירת קרן.

בגדול - להשקיע יותר כסף ממה שיש לך. לקחת הלוואה.

אם זה "סנופי ממונף פי 2" למשל אז על כל שקל שאתה שם אתה בעצם חשוף למדד כאילו השקעת 2 ש"ח. זה אומר שאם הקרן עלתה ב10% אז הרוות בעצם 20%, מצד שני אם הקרן נפלה ב50% אז הפסדת את כל הכסף.
(יש כל מיני סוגי מינוף, איפוס יומי, איפוס חודשי וכו' ככה ש10% לאורך זמן לא באמת יתן לך 20% תשואה. חפש "קרנות ממונפות" אם זה מעניין אותך).

כמה שפחות

קרנות שאינן חשופות לשינויים במטבע חוץ ( למשל יחס השקל-דולר / שקל-יורו).

מקריאה כאן בפורום תוכל לראות שבתי השקעות כמו ונגרד או בלאקרוק בעלי מוניטין של כאלו שאינם מעלים דמי ניהול לאורך זמן. סביר להניח, שחברות ישראליות שכרגע מציעות קרנות באפס אחוז דמי ניהול יעלו את דמי הניהול. מתי? לדעתי, כאשר יגיעו ליעד המטרה שהציבו לעצמם לגיוס משקיעים בקרן. המידע על דמי הניהול שקוף ואתה יכול להתעדכן בדף הבורסה למשל או באתר החברה. אני משער שחובתם לעדכן אותך טרם מעלים.

לא. חפש ishares. יש גם פוסט מעולה ״ הו, הסלע השחור״.

דוגמא למינוף : לקיחת הלוואה על חשבון קרן השתלמות שברשותך והשקעתה בחשבון ממוסה.

סקר שוק. אתה תראה לבד. ועקרון נוסף, הרבה נכסים יעניקו לך כח מיקוח לגבי עמלות מול הגופים השונים.

תודה רבה!

 

[bonbon]

מעוניין לקנות קרן מחקה s&p 500, ברוקר ישראלי, מתלבט בין קרן דולרית אמריקאית כגון voo או spy לבין קרן שקלית ישראלית/אירית כגון iShares Core S&P 500 UCITS ETF.
האם יתכן שיהיה הבדל בתשואה ביניהם (אני מבין שמנוטרלת אמורה להשפיע על התשואה לכן אני מדבר על לא מנוטרלת).
ההבדלים שמצאתי לבינתיים:

• גובה עמלות ק"מ.
• המרת מט"ח.
• אמריקאית מחלקת – אירית/ישראלית צוברת.
• מס ירושה?

פספסתי משהו?

 

[Evyatar]

מעוניין לקנות קרן מחקה s&p 500, ברוקר ישראלי, מתלבט בין קרן דולרית אמריקאית כגון voo או spy לבין קרן שקלית ישראלית/אירית כגון iShares Core S&P 500 UCITS ETF.
האם יתכן שיהיה הבדל בתשואה ביניהם (אני מבין שמנוטרלת אמורה להשפיע על התשואה לכן אני מדבר על לא מנוטרלת).
ההבדלים שמצאתי לבינתיים:

• גובה עמלות ק"מ.
• המרת מט"ח.
• אמריקאית מחלקת – אירית/ישראלית צוברת.
• מס ירושה?

פספסתי משהו?

דמי מסחר חודשים לבית ההשקעות (יכול להיות 0 במקרה של IBKR לדוגמה).

יש מס ירושה, קיים על קרנות אמריקאיות ולא על איריות.

 

[חתול לילה]

פספסתי משהו?

מיסוי ריאלי.

גוגל: הסולידית מייק

 

[bonbon]

תודה לכל העונים.
בעיקר מעניין אותי האם יש היתכנות להבדל בתשואה ביניהם (קרן אמריקאית דולרית לאירית/ישראלית שקלית).
או שרק שער המט"ח הוא המפריד ביניהם בתשואה (כך שזה אותו דבר בדיוק).

 

[roneng]

בעיקר מעניין אותי האם יש היתכנות להבדל בתשואה ביניהם (קרן אמריקאית דולרית לאירית/ישראלית שקלית).

בהחלט.
יש המון דיונים על ההבדלים בין קרנות אמריקאיות לבין איריות (צוברות ומחלקות) לבין ישראליות.

בגדול ההבדל בתשואה בין אירית צוברת לישראלית צוברת (על מדד אמריקאי) יכול להגיע לכ 0.3-0.4% בשנה (לטובת האירית).
מול אמריקאית קצת יותר קשה לחשב כי זה תלוי במשך זמן ההשקעה, אבל בגדול להשקעה של מעל 20-30 שנה לרוב אירית תתן תשואה קצת יותר גבוהה.